第三方支付行業在過去的一週時間裏大事連連。

　　12月26日，銀聯正式下發《銀聯卡受理市場違規約束實施細則》，這份新5號文號稱“史上最嚴”，而此前已有多家第三方支付公司因違規被罰。

　　12月28日，因被央視曝光違規發展商戶，一家深圳的第三方支付企業被央行“暫時收回牌照”，這是牌照監管3年多來首個收回牌照的案例。

　　“行業環境從今年上半年開始就已經變了，監管越來越嚴，競爭者越來越多，不轉型就是等死了。”一位第三方支付機構人士如此向記者感嘆。

　　在經歷了3年的瘋狂擴張之後，第三方支付企業也暴露了諸多的亂象，監管機構重拳整治。更為關鍵的是，在激烈的競爭中，傳統支付業務變成微利，第三方支付行業正在集體轉型。

　　12月26日，萬達宣佈戰略投資快錢，一直自我打拼做到行業第四名的快錢，傍上了一個有實力的“乾爹”，進軍網際網路金融、O2O已板上釘釘。同日，匯付天下宣佈獲得基金銷售牌照，理財路上再通一關。

　　企業違規引央行收回牌照

　　2011年之前，支付業還是只有支付寶、匯付天下、快錢、銀聯商務等幾家大巨頭的行業，但從央行2011年發牌算起，短短三年第三方支付企業已經近300家，其中一般以上有POS收單業務。

　　所謂POS收單業務，就是尋找商家給其安裝POS機，引導其刷卡收款並從中獲得手續費。在2012、2013年，POS收單業務成為不少第三方支付公司最主要的業務，部分第三方支付機構超過50%的收入來自於POS收單。

　　為了爭奪市場，行業亂象頻現。

　　來自銀聯的數據顯示2014年上半年，全國確認違規商戶46936戶，佔活動商戶的5.84%，與2013年底相比，違規商戶的增長已翻三倍；在46萬違規商戶中，有77%來自第三方支付機構，其餘來自銀行類機構。

　　違規行為包括各種形式的套碼以進行費率套利，甚至不惜偽造一切所需文件、售賣銀行的交易通道、隨意出售POS機，而POS機是信用卡套現産業鏈中不可或缺的工具。

　　央行在今年年初開始整肅POS收單行業。今年4月1日，八家第三方支付機構被叫停收單業務拓新，此後相關公司表態將積極整治，只是5個月後，又出現了新罰單。

　　12月26日，銀聯正式下發《銀聯卡受理市場違規約束實施細則》， 據了解，新五號文執行力度是之前的2—5倍，對部分嚴重違規的行為不再給予整改期。12月28日，因被央視曝光違規發展商戶，一家深圳的第三方支付企業被央行“暫時收回牌照”，這是牌照監管3年多來首個收回牌照的案例。

　　惡性競爭致傳統支付不掙錢？

　　“央行和銀聯整治收單市場的決心可見一斑。2014年是中國POS行業有史以來罰款涉及面最廣，罰款金額最多的一年。POS行業即將迎來大改革，這是行業的進步，更是時代發展的必然。”一位支付圈內人士如此評價。

　　一位第三方支付企業人士對記者表示，現在對於一個網際網路金融的企業來講，單純的支付平臺，已經掙不到什麼錢了。惡性競爭帶來的一個最明顯結果就是：大家都沒錢賺。

　　“你的費率是1%，我就做0.9%，這樣的案例到處可見。”該人士表示，對現有市場份額爭奪激烈，大家提供的産品或服務大致相同，或者至少體現不出明顯差異，企業為了規模經濟的利益，擴大生産規模，市場均勢被打破，企業訴諸於削價競銷。此外，POS行業增長緩慢，雖然農村市場是潛力市場，但是還處於培育階段，小企業沒那個實力去農村刷墻，行業産品大量過剩。

　　“切機”就是惡性競爭的結果。豐臺花鄉一家超市的老闆告訴記者，之前有自稱是某支付公司的人説要幫他升級POS機，這樣刷卡費率會從0.38%降低到0.25%，一打聽才知道，所謂升級POS機，實際上是違規機構通過軟體設置“狸貓換太子”——商戶的設備上依然打著A公司的名字，但實際收單機構卻變成了B公司，導致商戶的資金或沉澱在B公司賬戶上。

　　中國電子商務研究中心網際網路金融部助理分析師錢海利表示，目前第三方支付企業競爭激烈，據中國電子商務研究中心監測數據顯示，截至2014年7月10日，已有269家企業獲得第三方支付牌照。支付市場銀聯根基龐大，而各家第三方支付企業的支付業務模式也較為同質化，一些銀行也在加入收單市場。眾多入局者以微薄的利潤讓第三方支付的業務擴張成為必然。

　　集體押注網際網路金融

　　從第三方支付公司發展伊始，就形成了兩大主要陣營，一邊是以支付寶為代表的B2C模式，一邊是以匯付天下為典型的B2B模式，也稱獨立第三方支付機構。支付寶與財付通背靠阿裏、騰訊不斷延伸其業務，而失去了搶佔C端用戶最佳窗口期的獨立第三方支付機構也在試圖轉型升級，著重發展線上支付和網際網路金融領域。

　　易觀國際分析師李燁表示，獨立第三方支付機構依靠傳統的線下收單和簡單的線上支付已缺乏想像空間，必須構建更多更立體的商業模式，只有如此，才不會因為單一業務受到限制而對公司整體業務造成致命衝擊。

　　支付業務捆綁了商戶最真實的資金流和資訊流，是一座有待開採的巨大金礦，如果僅僅停留在支付本身的業務層面，無疑是對資源最大的浪費。

　　大型第三方支付企業已經開始充分利用大數據來開發新産品。

　　12月26日，萬達宣佈戰略投資快錢，雙方欲打造最大的O2O企業。快錢CEO關國光説，電商和傳統企業的邊界將越來越模糊，線上和線下的融合狀態將註定成為未來的發展方向。快錢基於電子支付大數據體系推出了面對中小企業融資的多款産品，萬達旗下所有業務板塊均將使用快錢支付平臺，快錢積累的消費數據，將為萬達電商建立大會員系統、提供大數據服務等提供支援。

　　另一家第三方支付公司匯付天下則選擇了一條綜合金融服務的道路。12月26日，匯付宣佈獲得基金銷售牌照。匯付金融總裁劉鋼介紹，匯付天下雲財富在全國已開設50家財富中心，2014年銷售量近400億元。

　　事實上，早在去年匯付天下已經開始逐步轉型，相繼成立了匯付數據、匯付金融和匯付科技等三家子公司。據了解，匯付數據公司主要負責線上支付、線下收單以及P2P賬戶託管業務，匯付金融則負責理財等業務，匯付科技則負責為客戶搭建系統等業務。匯付天下表示，其新增加的P2P賬戶託管業務，目前已有超過300家P2P平臺接入。匯付天下完成從第三方支付企業向綜合金融服務的初步轉型。匯付天下在2014年上半年交易規模同比增長50%，下半年各子公司在如P2P賬戶託管、信用業務、理財等新業務上的增速突出。

　　此外，易寶支付瞄準了P2P行業，不僅擁有自己的P2P平臺，還做P2P第三方資金託管。

　　易觀分析師李燁指出，支付開始從單純收單業務的1.0時代，進入産業升級，在支付基礎上提供增值業務的2.0時代。在支付2.0時代，第三方支付公司通過多年積累的用戶數據，形成資訊流、資金流的閉環，在這之上發展理財、融資、行銷等多元化跨界服務，成為業務開拓的新亮點。在未來可以預見，行業的界限越來越模糊，跨界合作將成為常態。

　　■ 名詞解析

　　套碼

　　即通過改變交易類別套利。銀行卡刷卡手續費標準為：餐飲娛樂類為1.25%，百貨等一般商戶為0.78%，超市、加油站等為0.38%。比如將餐飲消費編造為超市購物。

　　收單

　　指簽約銀行向商戶提供的本外幣資金結算服務。即持卡人在銀行簽約商戶刷卡消費，銀行結算。

　　切機

　　違規機構通過軟體設置“狸貓換太子”——商戶的設備上依然打著A公司的名字，但實際收單機構卻變成了B公司，導致商戶的資金或沉澱在B公司賬戶上。