經營篇

　　問：介紹一下公司控股股東讀者集團的經營範圍。

　　吉西平：讀者集團的經營範圍包括：省政府授權範圍內的國有資産經營、管理、資産重組，文化藝術展覽，股權投資與管理，實業投資、物業服務、租賃、酒店管理，省政府授權的其他業務。

　　問：請介紹一下公司開展影視投資的原因。

　　吉西平：適應媒體融合的行業發展趨勢，公司根據自身特點和對産業發展方向的判斷，抓住數字傳媒轉型契機，構建以內容為中心的“一種資源、多種形態、多個平臺、多次發佈”的産品鏈，充分挖掘內容産業的增值潛力。隨著消費者消費習慣的變化和消費能力的提升，動漫、影視成為內容産業重要的表現形式，行業發展較快，具有較大的市場空間。由於同為內容産業，具有一定的共通性，因此出版企業近幾年在影視領域涉足較多。

　　2012年以來，公司通過尋找影視行業的優秀企業合作，主要以投資方式介入影視劇的製作業務，一方面獲得市場影響和投資收益，另一方面積極了解影視行業發展情況，尋找新的商業機會。

　　公司在詳細了解合作方的行業地位、專業能力和財務狀況，並按照如下原則確定投資項目和規模：（1）大部分固定回報、少部分收益共用的投資方式，確保投資回報週期可控；（2）投資收益安全相對較高的電視劇産品，確保投資風險可控；（3）每年適度增加投資規模，分享行業增長紅利;（4）依照合作方年度生産計劃和融資計劃，確定擬參拍的項目，按照投資額度許可權，提交公司決策機構審議通過後實施。

　　問：請介紹一下公司的經營範圍。

　　彭長城：股份公司的經營範圍包括：組織所屬單位出版物的出版及版權服務、發行（含總發行、批發、零售以及連鎖經營、展覽）、印刷（複製）、進出口相關業務；數字網路出版等新媒體技術開發；印刷設備、紙張的批發零售；廣告設計、製作、代理和發佈；電子閱讀設備、文化用品生産、批發、零售；動漫産品製作；投資管理；網際網路資訊服務業務。（以上涉及行政許可及資質的憑有效許可證和資質證經營）。

　　問：我注意到2012年以來公司資産規模增長較快，請問其中的原因是什麼？

　　王衛平：2012年以來公司資産規模增長較快，流動資産佔比較高。2012年至2014年，公司的資産總額年複合增長率達到17.31%。公司資産規模大幅增加的主要是由於公司經營帶來的利潤積累。公司資産的流動性較強，符合出版發行行業特點。

　　問：我一直關注著貴公司的發展情況，貴公司作為新聞和出版業的代表性企業，這一路走來相當不容易，即將能夠上市，可喜可賀。我打算購買貴司的股票，因此非常關心這次發行前控股股東所持股份的鎖定期情況？

　　張晨：公司控股股東讀者集團承諾：自公司股票上市之日起三十六個月內，不轉讓或委託他人管理其已直接和間接持有的公司股份，也不由公司收購該部分股份；公司上市後6個月內如公司股票連續20個交易日的收盤價均低於發行價，或者公司上市後6個月公司股票期末（如該日不是交易日，則為該日後第一個交易日）收盤價低於發行價，其持有公司上述股份的鎖定期限自動延長6個月。

　　公司其他股東光大資本、時代出版、酒鋼集團、甘肅國投、甘肅電投、國投創新、中化資産、通用投資、外研投資和《中國經濟週刊》雜誌社承諾：自公司股票上市之日起十二個月內，不轉讓或委託他人管理其已直接和間接持有的公司股份，也不由公司收購該部分股份。

　　根據《境內證券市場轉持部分國有股充實全國社會保障基金實施辦法》（財企[2009]94號）的有關規定，公司首次公開發行股票並上市後，由公司國有股股東讀者集團及時代出版、酒鋼集團、甘肅國投、甘肅電投、中化資産、通用投資、外研投資、《中國經濟週刊》雜誌社轉由全國社會保障基金理事會持有的本公司國有股，全國社會保障基金理事會將承繼原國有股東的禁售期義務。

　　發展篇

　　問：請介紹一下公司發行當年及未來兩年的具體發展計劃。

　　吉西平：公司發行當年及未來二年的具體發展計劃如下：

　　（1）打造中國傳媒産業最具價值、最具影響力的馳名品牌；

　　（2）做好以《讀者》為核心的刊群建設，用先進文化影響更多讀者、客戶；

　　（3）推進特色圖書出版；

　　（4）推動傳統出版儘快向數字出版轉型；

　　（5）出版資源資訊化管理平臺建設；

　　（6）人才培養和人員擴充計劃；

　　（7）業務拓展與銷售網路建設計劃；

　　（8）佈局全媒體，以多種形式傳播優秀文化；

　　（9）實現相關産業跨越式發展，推進戰略合作。

　　發行篇

　　問：請介紹一下本次募集資金運用對實現公司業務發展計劃的作用。

　　吉西平：本次募集資金運用對實現上述業務發展計劃具有十分重要的作用。公司業務的快速發展和募集資金投資項目的順利實施，是實現上述目標的前提。公司將通過《讀者》期刊群、特色圖書出版及配套營運中心的建設，提升傳統出版主業、數字出版和新媒體發展的規模及盈利能力，充分發揮“讀者”品牌的影響力；借助出版資源資訊化建設項目及數字出版項目的實施，做好數字資源庫建設、數字編撰平臺搭建工作，著力開發擁有自主智慧財産權並貼近市場需求的數字産品，推進電子圖書、手機閱讀、網路發佈等方面的工作；建立適應公司實際的數字出版商業模式，培育新的出版業態，加快公司由傳統出版向數字化出版轉型的進程。

　　本次募集資金投資項目的順利實施將大幅提升公司的運營能力和管理水準，進一步鞏固公司出版業務及産品的領先優勢，保障公司業務發展目標的順利實現。

　　本次發行並上市後，公司將成為一家公眾公司，企業形象、品牌知名度和吸引優秀人才的能力進一步提升。在不斷完善公司治理和內部控制的同時，外部監督力量的加強也將有利於公司的長遠發展，從而切實保障公司全體股東的利益。

　　問：公司正在向全媒體運營的出版傳媒企業發力，請介紹一下公司開展讀者電紙書、讀者手機業務的必要性。

　　吉西平：（1）媒體融合趨勢和數字出版業務快速發展的需要

　　近年來，全球數字出版産業發展勢頭迅猛。傳統出版與數字出版的融合不斷深入，數字終端不斷有新的突破，數字出版內容平臺建設多樣化特徵明顯，移動網際網路已經上升為主要傳播渠道。2013年初，國家新聞出版廣電總局設立，伴隨著管理體制的變革，新媒體傳播業態間的融合發展趨勢明顯提速。傳統新聞出版單位是我國文化産業的主力軍和重要支柱，加快數字出版轉型的速度與品質，也決定了傳統出版單位未來的市場地位。

　　（2）“內容平臺 智慧終端”的商業模式的要求

　　公司自2010年設立讀者數位以來，一直按照 “內容 平臺 終端”的商業模式構建數字出版生態圈。目前“雲圖書館”（內容平臺）基礎架構已經建設完畢，截止2014年末，共簽約圖書、期刊版權1萬餘部，基於移動終端的APP等客戶端程式將在2015年在安卓、ios等平臺陸續上線。自2010年以來，根據移動終端技術和産品的升級，公司適時研發、推出先後委託生産了8代電紙書和平板電腦，2類型號的讀者智慧手機，最近，在深圳高交會發佈了雙屏手機，在體驗智慧手機閱讀特點的同時，可以閱讀更多的讀者內容。該終端産品內部均嵌入了加密的《讀者》30年內容，滿足消費者的閱讀需求。同時隨著終端的銷售，將不斷産生新的平臺潛在客戶，為未來進一步提升客戶黏性、挖掘客戶衍生價值提供了支援。

　　問：請介紹一下數字出版項目的必要性。

　　彭長城：（1）順應數字出版轉型趨勢，優化公司産品結構

　　近年來，我國數字出版産業發展日新月異，數字出版形態與商業模式不斷創新，使得從用戶、閱讀終端到網際網路運營、電信運營再到數字內容和作者資源等整個産業鏈的轉型升級步伐不斷加快，産品種類日益增多。

　　數字出版是傳統內容媒介與新型渠道及終端相結合的新經濟模式，強調服務增值而不僅僅是內容輸送。公司將在把期刊和圖書出版等平面內容做深做透的同時，把累積的優勢內容資源進行數字轉化，並圍繞核心品牌逐步向移動出版、線上學習等領域延伸、擴張，優化傳統出版和數字出版的産品結構。

　　（2）開拓移動閱讀市場，實現全媒體運營

　　移動媒體近年發展迅速，已經成為最受矚目的新興媒體。公司積極介入數字出版領域，開發適於主流智慧手機和平板電腦用戶使用的閱讀客戶端，及時轉化品牌和內容優勢，為用戶提供便捷、多樣、高效的移動閱讀服務，實現線上閱讀雜誌、手機雜誌、紙質雜誌三位一體的聯動。

　　（3）滿足教育市場數字化的新需求

　　近年來，我國的教育資訊化得到了快速發展，各級各類學校現代教育裝備水準明顯提高。目前，遠端教育正逐漸向電子學習、移動學習方向發展，越來越多的學校、個人使用線上學習。本公司積極推動教材和教育讀物的數字化、網路化建設，構建“教育資源、資源平臺、學習終端”為一體的現代資訊技術教育平臺。本公司出版的期刊如《讀者》和《故事作文》等內容資源具有可重復利用性和通用性，可按照教材、考綱、用戶需求等內容關聯性重新整合，做成各種數據庫産品以滿足教育機構、學校、教師、學生的個性化需求，為中小學教師組織作文教學、中小學學生提高閱讀寫作水準提供幫助。該項目的實施，將為公司在現有中小學教育市場上開闢出一塊新的領域。

　　（4）實現公司發展戰略目標的需要

　　基於對行業發展趨勢和自身優勢的把握，圍繞公司總體發展目標，公司積極發展數字出版産業。公司對數字出版從內容資源、技術研發和産品製作等多方面進行了有益的探索。但由於數字出版業務在內容資源與技術平臺方面所需投資較大，公司目前的資金狀況使得大範圍開拓數字出版業務、拓展新興市場的活動受到制約。因此，通過募集資金加快數字出版項目建設，是公司發展的必然選擇。

　　問：請介紹一下公司開展出版資源資訊化管理平臺建設項目的必要性。

　　陳立浩：（1）為實現公司發展目標提供技術支援

　　公司積極擴展數字出版、動漫産業，致力於實現“以期刊出版為主、全媒體運營的出版傳媒企業”的戰略發展目標。公司未來業務將持續快速增長，現有的IT系統和設施已不能滿足要求。通過該項目的建設，公司將建成一套先進的、可靠的、規範的和可持續發展的框架體系與技術手段，以支援各項業務的快速成長。

　　（2）有利於加快公司業務升級發展，提高運營效率

　　通過出版資源管理平臺的建設，有利於實現公司各職能部門之間的資訊共用，降低內部溝通成本。通過整合“商流、物流、資訊流”等資訊，達到編輯、編務、印務、發行、倉儲、財務核算、社務管理等功能一體化運營，加快公司業務升級發展。通過工作流程的簡化和優化，提高決策審批效率和辦公執行效率，達到部門之間、工序之間的協同配合高效化，進而提升整個公司的管理水準。

　　（3）有利於加強財務管控，降低運營成本

　　資訊化管理平臺的建設有利於加強公司財務管控，提高財務預算執行的透明度，提升財務管理水準，以便管理人員更好的掌握資金財産狀況，防範風險。同時，該項目的實施也有利於實現公司財務管理的系統化、資訊化，加強公司成本費用的控制力，實現成本費用精確管理，為公司管理層提供決策依據。

　　（4）有利於提高物流庫管水準，降低物資庫存

　　資訊化管理平臺建設有利於加強公司庫存倉儲管理和發行管理，對公司發行的期刊、圖書、音像製品等産品發行環節進行全流程監管，並借此與新華書店、各地郵政報刊發行局等發行機構，建立密切的溝通機制，加強雙方溝通，蒐集消費者資訊，協調産品存貨與生産環節，提高服務水準，降低物資庫存。

　　問：募集資金的運用對公司盈利能力會産生哪些影響？

　　黨芃：本次募集資金投資項目順利實施後，公司的期刊、圖書和數字出版物銷售收入將大幅提高，同時行銷渠道建設項目能夠有力支撐公司各項業務的擴張，並且擴大公司在全國範圍內的影響力。隨著募集資金投資項目經濟效益逐步釋放，公司的營業收入和利潤水準將有大幅提高，公司盈利能力不斷增強。

　　文字整理：倪丹