三大障礙使普惠金融難普惠

　　中國銀監會副主席郭利根12日在上海出席2016年陸家嘴論壇演講時表示，發展普惠金融要補足金融結構性短板，要積極探索符合普惠金融發展的業務模式和産品服務。這個與中國明確提出2020年在現行標準下貧困人口實現脫貧的戰略目標一脈相承，這一目標的實現必須有普惠金融作為後盾。而普惠金融是個世界性難題，只有孟加拉的尤努斯運用陌生環境一次博弈但熟人環境會是多次博弈的實踐嘗試普惠金融而獲得成功。我國從2005年開始也引入普惠金融理念，但施行中進展不大，為什麼我們當前的金融資源並不能做到普惠性呢？答案是金融的運作環境不同，結出果實也不同，就像南橘北枳。

　　普惠金融的概念是銀行能有效的全方位的為各階層和群體提供金融服務，這就要接觸那些難以獲得金融資源的群體，按理説金融效率的提升也是由原來不在銀行服務範圍的客戶逐漸被納入的過程，對銀行的發展絕對是好事，但現實中一些大型銀行的盈利水準的高低反映在對高凈值客戶的爭奪上，而業務下沉的銀行並不看重高凈值客戶，對客戶資源多是採用集腋成裘的原則。

　　新生的村鎮銀行在農行、郵儲、農商行這些經營多年且有很多固定客戶群體和特定的服務群體的擠壓下，幾乎沒有多少生存空間。本來國家想通過擴展銀行機構來充分競爭，能給農村送去優質的服務，但現實很無奈，想站住腳跟就必須對農村的金融需求最大限度的放寬，而這種放寬無疑會造成對村鎮銀行致命性的打擊。我國的信用制度不完善，對信用缺失的人制裁不力，有些人還借此借貸不還獲得好處，使得一些農民紛紛仿傚，大多數村鎮銀行因此經營也出現異常的困難，貸款不良早已突破銀行業設定的紅線之外，若按理論測算也屬於倒閉序列。而正因為陷入經營困境，村民口口相傳更對其避而遠之，村鎮銀行難以獲得後續資金來稀釋信貸上的不良，所以很多村鎮銀行已經到了經營不下去的境地。通過村鎮銀行的實踐，使我們看到了普惠金融在中國這種熟人市場裏面顯得危機重重，這到底是哪些因素在影響普惠金融的雨露普降？筆者以為當前形勢下普惠金融有三大障礙難以跨越。

　　一是産權制度對普惠金融的影響，我國當前的産權制度是因為城鄉産權制度的巨大差別引發當今農村金融生態的割裂。農民對集體土地只有承包經營權，現在政策放寬可以流轉給其他人經營，但農民只能獲得土地經營收益，並不能轉讓土地。對自己的宅基地也只有使用權而沒有處置權，這種權利上的殘缺使農村村民沒有城市那種市場化程度高的房地産交易制度，所以也缺失真正意義上的那種産權保障。如果農民把這種具有保障功能的財産權作為抵押物，因為難以處置而使銀行也不願接受。反過來看也正是因為農村産權市場化不足，即使村民從銀行拿到貸款，倘若不還，銀行也沒有辦法通過法律路徑來維權，那麼誰又會認真提高生産效率來掙錢還貸呢？所以是這種制度安排給當今的普惠金融帶來了那種難以解開的死結。

　　二是資訊制度的建設對普惠金融的影響。銀行經營的好壞主要是控制風險的能力，控制風險首要就是要掌握對稱的資訊，雖然網際網路技術的突飛猛進對資訊的透明化帶來無盡好處，但對農村客戶群體的覆蓋率暫時還是微乎其微。另外農村銀行招工並不是就地取材，員工來自五湖四海，缺少那種微妙的原生態資訊鏈條，普惠的基礎沒有了，銀行在農村被阻隔成“資訊孤島”。

　　三是銀行成本核算對普惠金融的影響。普惠金融的可持續性在於主體和受體都要遵循金融活動的基本邏輯，銀行作為主體考慮的是自己收益，普惠的受體是民眾，但民眾往往把普惠金融誤解為“受惠”。其實國家並沒少給農村民眾的資金投入，早先政府補貼與普惠金融混淆難分。扶貧貼息、免息貸款、農村危房改造、水壩溝渠的財政補貼、還有各種其他農林牧副漁的補貼，這些眼花繚亂的惠民政策使國家投入很多。但那些投放到農民手裏的資金，一部分是通過銀行，另一部分是通過財政，通過銀行投放的到期銀行肯定要收回，只是利息一般由財政來補貼。通過財政投放的一般多是無償送給民眾的，但民眾難以分清什麼要償還什麼不用償還，以為到了碗裏都是“菜”，儘管銀行投放前一再申明那些扶貧貼息貸款到期一定要歸還的，但民眾看到“扶貧”二字以為就是政府幫扶。再説扶貧貸款的客體多是政府篩選來指定投放，篩選的客戶也多是貧困線以下的群體，所以他們更有理由認為銀行那些投放款項一定是代替政府投的，這些因素導致銀行那種扶貧性質的信貸沉澱的幾率要大於其他貸款，影響銀行的資金運用和成本核算，銀行當然不願意因普惠而使自己受損。

　　以上三大因素是當前影響普惠金融施行的主要原因。我國地域廣闊，各地的經濟條件又有很大差別，西部與東部、城市與農村要均衡的發展，就要靠普惠金融全覆蓋來彌補各地經濟條件的缺失，而今這個意識已經形成普遍共識，現在雖然有各種形態阻礙著普惠的具體操作，但各層也逐漸在著手解決普惠中遇到的難題，農村正如火如荼地搞確權登記，其實也是在嘗試破解那種制度死結。但確權登記不是一時半會兒就能成功，它需要不斷的摸索，需要長年累月的積累實踐。然而時不我待，中央脫困的目標近在眼前，普惠金融要想突破，只有在制度層面、資訊層面、保障銀行利益層面來加快改革步伐，破除障礙，使普惠的名詞不再是一種“虛”詞。