年前，農行突然宣佈關閉面向P2P網貸平臺的大額充值通道，隨後招行、交行、建行、興業銀行、浦發銀行和北京農商銀行相繼跟進，一時間讓不少網際網路金融平臺和投資者備感疑惑。對於P2P來説，這似乎是新一輪的寒流來襲。然而從宏觀層面來看，國家正鼓勵網際網路金融創新。

　　部分銀行關閉P2P介面

　　2月底，P2P平臺安心貸發佈一則公告，稱“接第三方支付機構和農業銀行通知，由於農某國有銀行方面暫停PC網銀支付介面服務”客戶使用該行卡在PC端無法進行正常的充值，提現操作及移動端的充值提現暫不受影響。

　　而之前，招商銀行通知第三方支付，稱因升級需要，將停止P2P公司的充值支付業務。緊接著，行業內傳出有多家銀行關閉P2P介面的消息，大有防範風險全面收縮P2P資金流入之態勢，加劇不少投資人對行業投資的擔憂。

　　銀行關閉P2P介面，意味著如果投資者在P2P平臺上把錢借給某家企業，首先要將自己銀行卡裏的錢打到第三方支付平臺的賬戶上。然後，第三方支付平臺再把錢打到借款企業在該平臺的賬戶中，借款企業還款亦是如此。因此，關閉介面相當於卡住了P2P重要的資金來源，投資者的大額資金很難一步進入賬戶，影響了其整個資金鏈。

　　在業內人士看來，銀行關閉介面是出於聲譽風險方面的考慮。興業銀行首席經濟學家魯政委表示，“對於銀行而言，聲譽風險肯定是有的，銀行很難去核實通過第三方支付流動的P2P標的的真實性，理論上對於錢款是否合理使用，銀行沒有決定權，消費者購買了P2P産品只能自己去衡量，但銀行還是出於審慎的態度去關閉這個介面”。“從銀行風控的角度來説，現在確實在網際網路金融平臺的領域中確實是有一些亂象。”有網際網路金融人士坦言，這是銀行提升自身風控的門檻，“但事件歸根結底原因並不在網際網路金融層面。”該人士表示，每個銀行有不同的考量，“但所有銀行關停是絕對不可能的，因為每個銀行所關注的風控底線是不同的，有些銀行還是比較願意為網際網路金融平臺提供資金歸集服務的，因此各家訴求是有差異的。”

　　此外，有業內人士表示，從國家大的網際網路金融背景來看，國家正鼓勵金融創新，而銀行主動關閉網際網路金融平臺網銀的充值入口，“這跟國家扶持的大背景是相悖的，所以即便是暫停，是暫時的行為，這樣做是為了給優質企業更好的行業生存環境。”

　　行業不免泥沙俱下

　　可以看到的是，網際網路金融的風潮催生了一批網貸企業。然而，也不免泥沙俱下，2015的P2P行業在經歷了平臺數量暴增、同質化嚴重、行銷成本水漲船高等種種激烈行業競爭後，出現了資産端跟不上資金端發展的現象。在當前實體經濟持續下行，壞賬率不斷攀升，借貸業務風險高的情況下，P2P行業生存空間更是被殘酷擠佔。

　　但在表面的寒流下，行業卻也存在著繁榮的一面。業內普遍認為，行業洗牌期已經來臨。“可以看出在監管加強、市場正在重新洗牌的大環境下，正規的、專業程度高的平臺正在逆勢上升，在這一輪的行業震蕩中鞏固自身的地位。”有專家表示。

　　“這是一個大浪淘沙的過程，因為每個銀行所關注的風控的‘底’是不同的，有些銀行還是比較願意為網際網路金融平臺提供資金歸集服務的，並且銀行作為支付系統，有基礎性的業務，面對著支付需要，如果所有銀行都不做，那支付誰來完成？”魯政委表示。

　　無疑，2016年是行業規範發展元年，監管意見稿的出臺對行業的發展起到了催化作用。業內認為，2016年，網貸行業經歷大洗牌是不可避免的，行業也會産生三種變化：行業的合法合規化、平臺業務多元化以及行業被結構化的趨勢。

　　防止網貸風險傳導至銀行

　　記者隨後調查發現，在一些P2P平臺上，投資人可以使用信用卡支付理財産品，利用信用卡的免息期進行短期投資，只要信用卡資金缺口能夠在50天內還清，不僅沒有任何利息成本，還能夠賺取理財收益。“殊不知信用卡購買理財産品面臨多重風險，投資人不僅涉嫌信用卡非法套現，P2P平臺也易成為信用卡非法套現平臺，一旦借款逾期或形成壞賬，將導致P2P風險向銀行傳導，”上述業內人士分析，這是銀行此次摸查P2P風險、關閉信用卡支付通道的主要原因。

　　記者先後採訪了多家網際網路金融平臺相關負責人，他們均表示自身平臺不支援信用卡支付，也並未受到銀行關閉P2P介面的影響，對於投資者的影響也較小，未影響正常的投資。

　　87匯財相關人士坦言，事實上，不正規P2P平臺跑路事件頻發導致許多人片面地認為，P2P就是風險之源。“但在市場期待政策靴子落地前，謹慎一點，無論對各方都是有好處的。”

　　另外有人士認為，銀行這樣的措施只是暫時性的，是監管細則和銀行存管細則出臺前，銀行暫時性避險措施，長遠來看銀行的P2P業務還是會放開的。“此次限制舉措只影響部分第三方支付和少數P2P平臺，蘊含著銀行對這些第三方支付公司和P2P平颱風險的判斷，不是一刀切的方式，也比較合理的。”該人士認為，這樣的限制行為會加速大平臺的接入銀行存管和清算系統的進程。

　　農行、招行、交行、建行、興業銀行、浦發銀行和北京農商銀行相繼跟進。

　　分析認為，銀行這樣的措施只是暫時性的，長遠來看銀行的P2P業務還是會放開的。