資本玩家15億入主科林環保虧8億 借中信銀行的9億咋還

　　首次掛牌轉讓子公司科林環保技術有限責任公司100%股權(簡稱“科林技術”)資産無人接盤後，8月8日，科林環保裝備股份有限公司(簡稱“科林環保”)的公告顯示，公司再次轉讓科林技術終於有人“接盤”了。科林環保原實控人、現二股東宋七棣及其配偶吳如英接手了這筆資産，交易價格為人民幣71，695.37萬元。值得一提的是，上述掛牌標的為科林環保核心資産。

　　此前，2017年7月11日至2017年7月25日，科林環保在江蘇省産權交易所第一次公開掛牌轉讓科林技術100%股權，掛牌價格參考標的資産評估值確定為79，661.52萬元。然而，這次掛牌轉讓無人問津。

　　公開資料顯示，去年11月，重慶東誠瑞業投資有限公司(簡稱““東誠瑞業”)斥資15.6億元(轉讓方的股權轉讓價格為43.46元/股，相較于相關協議簽署日公司股票的收盤價26.65元/股，轉讓價格溢價率為63.08%)，通過協議轉讓股份的方式，受讓宋七棣及其他多位股東持有的科林環保19%股份。東誠瑞業在科林環保擁有投票權的股份比例達到28%，成為擁有最多投票權的單一大股東，東誠瑞業為新的控股股東，其實際控制人黎東也成為了科林環保新的實際控制人。

　　今年4月19日、7月19日，科林環保經歷了兩次停牌。第一次停牌是資産出售事項，7月11日科林環保復牌。第二次停牌是因為控股股東東誠瑞業質押給中信銀行深圳分行的3591萬股公司股份已觸及約定質押率，停牌期間也收到深交所的問詢函。此後，東誠瑞業已按約追加保證金，科林環保暫不存在實控人變化風險，公司股票8月2日起復牌。

　　值得一提的是，東誠瑞業入主科林環保自有資金僅有0.24億元，來自重慶金唐房地産開發有限公司的借款6億元，來自中信銀行深圳分行的並購貸款9.36億元(期限5年，利率為同期貸款基準利率上浮30%)，自有及自籌資金合計15.6億元。

　　據悉，東誠瑞業持有科林環保3591萬股，其獲得這部分股權時的單價為43.46元/股。截至8月10日收盤，科林環保股價為20.6元/股。目前，東誠瑞業持有這部分股票的市值約為7.4億元，賬面浮虧8.2億元左右。

　　針對如上問題，記者採訪科林環保，截至發稿尚未收到回復。

　　科林環保出售子公司 原實控人九折價格接盤

　　主營業務為的主營業務為袋式除塵設備設計與製造的科林環保，如今正出售公司的核心資産。

　　8月8日，科林環保發佈《關於重大資産出售進展公告》，公告顯示，原實控人宋七棣與其配偶組成的聯合收購體擬以7.17億元收購科林技術100%股權。目前，宋七棣、吳如英聯合收購體已按照江蘇省産權交易所的相關規定，與科林環保簽署了附生效條件的《股權轉讓協議》。7.17億元的價格比第一次公開掛牌轉讓價格要低，之前的價格是7.97億元.

　　據悉，科林環保于2017年7月11日起在江蘇省産權交易所第一次公開掛牌轉讓科林技術100%股權。第一次掛牌轉讓的資訊發佈期限為自2017年7月11日至2017年7月25日，掛牌價格參考標的資産評估值確定為79，661.52萬元。

　　7月26日，科林環保收到江蘇省産權交易所發來的《關於科林環保技術有限責任公司100%股權轉讓公開徵集意向受讓方結果的函》，在掛牌期內，無意向受讓方至交易所報名申購。根據科林環保首次公開掛牌情況及第三屆董事會第三十一次會議決議，公司決定以評估結果90%的價格(即71，695.37萬元)在江蘇省産權交易所再次公開掛牌轉讓標的資産。第二次掛牌轉讓的資訊發佈期限為自2017年7月26日至2017年8月2日，其他交易條款不變。

　　2017年8月3日，科林環保收到江蘇省産權交易所發來的《關於科林環保技術有限責任公司 100%股權第二次轉讓公開徵集意向受讓方結果的函》，在公告期徵集到1家意向受讓方，即宋七棣、吳如英聯合收購體，擬受讓價格為人民幣71，695.37萬元。宋七棣持有公司14.31%的股份，吳如英為宋七棣先生之配偶，根據《深圳證券交易所股票上市規則》的相關規定，宋七棣、吳如英均為公司的關聯方，與公司存在關聯關係。

　　根據江蘇省産權交易所的相關規定，意向受讓方宋七棣、吳如英已在規定時間內繳納了本次交易的保證金。2017年8月7日，科林環保收到江蘇省産權交易所發來的《關於科林環保技術有限責任公司100%股權第二次轉讓項目的成交確認函》，通過江蘇省産權交易所公開交易程式，其對公司持有的科林環保技術有限責任公司100%股權第二次轉讓項目予以確認。

　　科林環保表示，截至目前，公司正在組織律師、獨立財務顧問等仲介機構完善本次重大資産重組的相關文件，並將在上述工作完成後，再次召開董事會審議本次重大資産重組的相關事項，披露《重大資産出售暨關聯交易報告書(草案)》等文件，並提請股東大會審議。

　　數據顯示，2014年、2015年及2016年，科林環保營業收入同比下降13.43%、10.58%和9.87%，實現扣除非經常性損益後凈利潤分別為73.61萬元、-301.93萬元和-57.80萬元。科林環保袋式除塵業務資産規模較大，經營績效較差，2014年、2015年和2016年末，科林環保凈資産規模分別為72，272.23萬元、74，549.17萬元和74，988.76萬元，對應加權平均凈資産收益率僅分別為0.11%、-0.44%和-0.08%。

　　記者了解到，針對此次重大資産出售，科林環保表示，公司亟需通過剝離發展受限和經營績效較差的袋式除塵業務，即通過出售袋式除塵業務的經營主體科林技術100%股權，獲取相關現金對價以支援公司光伏電站業務的進一步快速發展，併為公司積極探索和佈局具有良好市場前景的與大環保産業相關的業務、進一步增強公司的可持續發展能力和盈利能力奠定良好基礎。

　　資本玩家2400萬撬動15.6億元收購

　　今年7月18日，科林環保發佈公告稱，因控股股東東誠瑞業質押給中信銀行深圳分行的35，910，000股公司股份已觸及約定質押率。根據相關規定，經公司向深交所申請，公司股票自2017年7月18日(星期二)13:00起停牌。截至公告披露日，東誠瑞業共持有公司股份35，910，000股，佔公司總股本的19%。因自身資金需求，東誠瑞業已將其所持有的公司股份35，910，000股辦理了股份質押手續，佔其所持公司股份總數的100%。

　　據悉，2016年11月15日，科林環保公告表示，公司收到東誠瑞業的通知，協議轉讓股份的過戶登記手續已于11月14日辦理完畢，並取得中國證券登記結算有限責任公司深圳分公司出具的《證券過戶登記確認書》。本次股份過戶登記完成後，東誠瑞業持有公司股份3591萬股，佔公司總股本的19%，成為公司第一大股東。東誠瑞業的實際控制人黎東也成為了科林環保新的實際控制人。

　　公開披露的資料顯示，黎東，科林環保實際控制人，現任科林環保董事長，香港上市公司高富集團控股有限公司(HK00263)執行董事及主席，新三板掛牌企業浙江先鋒機械股份有限公司(834685)董事長，上海悅錦投資管理有限公司執行董事兼總經理，重慶東誠瑞業投資有限公司執行董事，西藏智涵能源發展有限公司執行董事。歷任興業銀行重慶分行行長助理和副行長、恒豐銀行重慶分行副行長，中國哈爾濱銀行重慶分行籌備小組組長，哈爾濱銀行重慶分行行長。

　　根據公告，2016年10月12日，科林環保實際控制人宋七棣及其控制的江蘇科林集團有限公司，其他股東徐天平等人與東誠瑞業簽署了《股份轉讓協議》，轉讓其合計持有的公司股份3591萬股，佔公司總股本的19%。標的股份轉讓價格為43.46元/股，轉讓價款共計15.6億元。

　　這些均遭到深交所的問詢。

　　此前，根據東誠瑞業提供的説明，截至2016年10月12日，東誠瑞業股權轉讓款的資金來源包括其自有資金0.24億元，來自重慶金唐房地産開發有限公司的借款6億元，來自中信銀行深圳分行的並購貸款9.36億元，自有及自籌資金合計15.6億元。

　　今年7月21日，科林環保裝備股份有限公司發佈關於對深交所問詢函回復的公告，公告指出，東誠瑞業將其持有的科林環保股份3，591萬股質押給中信銀行深圳分行是作為並購貸款的擔保措施之一，所獲資金用途作為股份轉讓的部分對價款。截止2017年6月30日，東誠瑞業總資産257，639.11萬元，凈資産5，417.04萬元。目前，東誠瑞業已按照還款計劃于2017年4月12日償還第一筆借款500萬元。

　　“東誠瑞業將所持科林環保股票質押給中信銀行深圳分行，只是眾多擔保措施之一，不是唯一的擔保。在股票質押期間，若出現中信銀行深圳分行處置出質股票的情形，則公司存在控股股東或實際控制人發生變化的風險。” 科林環保在回復深交所問詢時表示。

　　8月2日，科林環保復牌。科林環保表示，東誠瑞業已按《並購借款合同》的約定追加保證金，涉及降低股票質押融資風險的相關增信措施的具體手續正在辦理當中，後續進展情況公司將按相關規定進行披露。