自去年宣告並購同業公司失敗後,資訊發展(300649.SZ)日前再度啟動並購計劃。
此次交易,資訊發展擬以發行股份的方式收購同行公司華亭科技90%股權,同時募集配套資金不超過5000萬元,用於購置標的公司的辦公場所、補充上市公司的流動資金等。
長江商報記者注意到,華亭科技100%股權預評估值為1.85億元,相較截至今年9月30日標的凈資産2480.04萬,增值約6.5倍。
高溢價收購下,交易對手方作出了三年扣非歸母凈利潤合計不低於5760萬元的業績承諾。
不過,財務數據顯示,2016年至2018年前三季度,標的扣非後歸母凈利潤合計僅886.65萬元。在前兩年全年業績均未突破500萬的情況下,華亭科技能否完成業績承諾仍存不確定性。
擬作價1.665億元收購同行業公司
12月27日晚間,資訊發展披露資産購買公告,公司擬向金曉東、杭州信亭、上海亭信發行股份購買其所持有的華亭科技90%股權。
同時,公司還擬向不超過5名特定投資者非公開發行股份募集配套資金,總額不超過5000萬元,分別用於支付本次交易仲介機構費用、購置標的公司的辦公場所、補充上市公司的流動資金,其中用於補充上市公司的流動資金的金額不超過配套融資總額的50%。
由於本次交易完成後,在不考慮募集配套資金的影響下,金曉東及其控制的杭州信亭合計所持有上市公司股份比例將超過5%,本次交易構成關聯交易。
長江商報記者注意到,此次交易作價相較于標的凈資産來説增值不少。截至今年9月30日,華亭科技資産總計3890.87萬元,負債合計1410.82萬元,凈資産2480.04萬元。
本次交易中,華亭科技100%股權的預評估值為1.85億元,以此為基礎,華亭科技90%股權對應的預評估值為1.665億元。經交易各方協商,本次交易標的資産的交易價格暫定為1.665億元,全部以發行股份的方式支付。
粗略計算,華亭科技100%股權預評估值較凈資産增值6.5倍。
高溢價收購中,交易對方也作出業績承諾,華亭科技2019年至2021年度經審計的扣非歸母凈利潤分別不低於1580萬元、1900萬元、2280萬元,三年合計5760萬元。
不過,財務數據顯示,華亭科技2016年至2018年1-9月分別實現營業收入1689.21萬、3049.73萬、2099.01萬,扣非後歸母凈利潤分別為172.13萬、306.58萬、407.94萬,合計僅為886.65萬元。
在前兩年全年業績均未突破500萬的情況下,華亭科技能否完成業績承諾仍存在不確定性。
前三季度扣非凈利潤下滑54.09%
資訊發展2015年6月上市以後,業績增長乏力。2015年至2017年,公司分別實現營業收入4.38億、5.21億、5.64億,同比增長18.89%、19%、8.29%;凈利潤分別為3824.24萬、3000.88萬、3320.79萬,同比增長8.21%、-21.53%、10.66%;扣非後凈利潤分別為2333.69萬、3012.16萬、2694.99萬,同比增長-20.85%、29.07%、-10.53%。
整體來看,兩年內公司營收增長28.7%,凈利潤下滑13%,扣非後凈利潤增長15%,變動幅度不大。
今年前三季度,儘管公司實現營收3.69億,增幅6.69%,凈利潤729.52萬,增幅337.56%,但公司扣非後凈利潤僅為245.1萬,同比減少54.09%。
值得一提的是,資訊發展三季度業績預告中曾作出説明,公司業績具有明顯的季節性特徵,不宜以本業績預告期間的凈利潤情況推測公司全年凈利潤情況。
為了延伸産業鏈,提升公司業績,資訊發展曾在去年年初開始籌劃重大資産重組,此後確定標的為幹部人事管理和綜合檔案管理資訊服務提供商航星永志100%股權。此次交易以發行股份及支付現金的方式進行,交易作價2.96億元。
不過,去年9月份,資訊發展公告稱鋻於資本市場、政策及環境的變化,重組難達預期,此次重組宣告失敗。
而在此次對於華亭科技的收購中,資訊發展表示,上市公司通過本次交易能夠加強在監所資訊化領域的佈局,有利於上市公司進一步豐富産品線;同時,借助標的公司在細分領域及區域的高度互補及協同的客戶資源,上市公司將進一步鞏固在司法行政資訊化領域的優勢地位。
(責任編輯:李嘉玲)