中新網10月15日電今年以來的資本市場著實給普通投資者上了一課，而高凈值人群如何應對各種風險？最好的辦法便是做好配置。配置曾是所謂“有錢人”才能享受的服務，而網際網路+的飛速發展給普通老百姓提供了這一便利。面對巨大的理財和資産配置需求，真融寶應運而生。

　　這家面向大眾、高收益的一站式資産配置服務平臺于2014年8月上線。選對了風口的真融寶實現了高速發展，成立一年多來，真融寶先後推出一元起投的活期以及定期産品，更有結構化理財産品“快投”，收益率高達5%—40%。最新數據顯示，目前真融寶已經擁有超過 70萬用戶，累計投資總額超過40億元。真融寶的商業模式和發展速度也獲得了諸多資本青睞，上線之初，真融寶便獲得了知名天使以及孵化機構的投資， 2015年2月，獲得經緯中國1000萬美元A輪投資。

　　最新消息是，紅杉資本也向真融寶伸出橄欖枝。2015年10月，真融寶獲得紅杉資本近億元人民幣的B輪投資。

　　真融寶CEO李強表示，目前理財市場進入了大資管時代，“網際網路+”的推進也為資管時代插上了翅膀，真融寶正是看中了這兩大風口，真正為廣大用戶提供一站式的資産配置平臺，提供低風險高收益的理財服務和全方位的資管配置服務。此次紅杉資本投資真融寶，無疑將為公司提供更多資金和資源的支援。

　　打造面對大眾的資産管理和配置的網際網路金融平臺

　　隨著網際網路金融的發展，普通用戶理財意識的提升，以及“零利率”、人民幣匯率貶值等金融事件，都讓普通投資者意識到面對跌宕起伏的資本市場，投資者最大化保障資産安全的途徑無疑是資産配置。

　　對於高凈值人群來説，不少人有自己的理財顧問，會對各種理財産品及市場做好資産配置，由此可以有效對衝風險。但對於普通投資者來説，放在銀行中的儲蓄早已不划算，投資A股風險波動太大，市場上滿天飛的理財産品又難以選擇，沒有充足理財經驗難以奢談配置。

　　數據顯示，截至2014年底，中國個人持有的可投資資産總體規模達到112萬億元，近3年年均複合增速接近16%；高凈值人群持有的可投資資産總體規模接近32萬億元，近3年年均複合增速21%。資産配置的需求巨大。

　　面對普通投資者不斷被激活的資産配置需求，真融寶借助網際網路搭建了一個面向大眾、高收益的一站式資産配置服務平臺，專業金融團隊和技術團隊的黃金組合將真融寶打造成了便捷、高收益、安全的平臺，投資標的是p2p網貸、小微金融等多種理財産品。

　　真融寶CEO李強有7年網際網路技術與産品從業經歷，2014年中，他瞄準了網際網路O2O和網際網路金融兩大領域，並認準了要找個傳統行業的可靠合夥人。

　　適時天使投資人李一男便為李強和吳雅楠牽線，兩人一拍即合。吳雅楠有近20年的投資經歷，管理全球包括股票、債劵、貨幣和衍生品等多種資産，曾先後擔任華楓資本管理公司總裁兼首席投資官、道明資産管理公司副總裁及高級投資經理等，可謂老牌金融機構的王牌投資官。

　　網際網路出身的李強和傳統金融出身的吳雅楠各有所長，兩者優勢互補後，選擇將公司定位為資産管理和配置的網際網路金融平臺。李強和吳雅楠借助自身的優勢，迅速為公司搭建起了兩大團隊，一方是擁有近20年的⼤型債權型投資組合及風險管理經驗的金融團隊，一方是擁有百度多條産品線的開發、測試及運營經驗的技術團隊。

　　兩者結合後，網際網路與金融的火花碰撞出了許多新想法，網際網路人士快速抓住用戶需求，金融人士提供投資服務，兩者碰撞出的創新式的債權組合計劃為投資提供了最優組合收益，頗具技術含量的系統為投資提供了便捷的投資服務和資金安全保障。

　　這一模式也吸引了不少資本關注，為李強和吳雅楠牽線搭橋的天使投資人李一男以及孵化投資機構安芙蘭成為真融寶最早的投資人。2015年2月，真融寶獲得經緯中國1000萬美元A輪投資。

　　近日，真融寶再次獲得知名機構的青睞，紅杉資本宣佈斥資近億元人民幣參與真融寶B輪融資。此前，紅杉資本在金融領域曾先後投資了金斧子、拍拍貸等平臺。

　　一位金融專家稱，“金融市場風險和機會並存，通過持續引導投資者進行不同理財産品的資産配置，才能更好地幫助投資者獲得配置獲利、風險分散的組合效應。”真融寶無疑正好迎合了這一需求。

　　高收益理財産品是如何煉成的？

　　在投資領域，風險和收益一向成反比，因為現有平臺都難以解決高風險和高收益的困境。真融寶平臺所推出的産品成了另類，隨存隨取的高流動性、活期産品甚至高達40%的收益且無風險。真融寶是如何做到的？

　　在真融寶的平臺上，真融寶活期是其主打産品。“一元起購、隨存隨取”的設置頗具吸引力，不僅如此，每天産生的收益還將計入到第二天的本金中，進行日日復投。目前真融寶活期産品可以獲得接近10%左右的年化收益， 相當於銀行活期收益率的30倍左右。 但也受到可購買額度的限制，目前每人最多可購買10萬份額。

　　真融寶所推出結構化理財産品“快投”是其代表作，真融寶與國內一線券商進行合作，將用戶資金分散到固定化收益産品及與滬深300指數以及黃金等多種資産類別掛鉤的權益互換類産品，在保證用戶資金安全保本的同時享受股市以及黃金等市場紅利，收益可達到5%-40%。

　　這兩款産品成為繼“寶寶”類理財産品後的又一爆款，引起多家理財平臺的跟進。除了活期産品外，真融寶平臺上還有三款定期産品：定期1個月，年化收益率9%，3個月為10%，6個月為12%。整體收益都比較高，高收益且可隨存隨取，看起來頗為矛盾的兩方面被真融寶打造成了高性價比的理財産品爆款。

　　首先來看其隨存隨取的底氣，在這一問題上，李強用上了自己的技術優勢。真融寶的P2P債權有一定的借款期限制，面對用戶隨存隨取的流動性問題，真融寶團隊利用平臺上線後的前3個月成長期，收集了大量的用戶行為數據，並建立了一個提現預測模型。根據模型預測的最高和最低提現區間，真融寶可以提前幾天儲備現金，避免發生現金量不足的情況。

　　真融寶上的高收益又是如何煉成的？相關負責人給出了三個法寶，一是資産披露，真融寶的所有資産分佈在99個優選後的資産方中，真融寶對所有資産方進行嚴格的信用分層，對資産做分類管理；二是信用分層，相對而言，高等級擁有高信用，低等級擁有高收益，真融寶通過對不同信用等級的資産方做配比，在降低投資風險的同時，享有更高的投資收益；三是資産分類，真融寶對所投資資産做嚴格的分類管理，不同類別的資産均衡配置，防止單一類別資産的系統性風險，在每個類別中，選取最優質合作方進行合作。

　　有了這三個法寶後，真融寶也在不斷拓寬其産品邊界。2014年底，真融寶開始引入標準化資産，此前真融寶購買的P2P債權、消費貸款和供應鏈金融都屬於非標準化資産，不能在銀行和證券交易所公開上市交易。若想同時解決高收益和流動性，標準化資産提供了活期産品變現的要求。

　　這一舉措令真融寶的成交金額突飛猛進，2015年2月到8月的半年時間裏，真融寶的累計成交額從0.68億元增加到17.2億元，環比增長率達到2406.79%。用戶從1.9萬人增加到31.2萬人，環比增長率達到1529.91%。如今這個增長勢頭還在繼續。9月真融寶的用戶已經超過了70萬，總交易額累計近40億元人民幣。

　　獨特的投資原則和産品設置保障了其高收益，直接秒殺了“寶寶”類和銀行理財産品3%-4%的收益。

　　通過這一系列操作，真融寶“一元起購”的標準設置了足夠低的門檻，為廣大普通投資者都提供了資産配置的機會；“隨存隨取”的設置為投資者提供了便捷的服務，滿足用戶各種期限的理財需求；高收益更是滿足了用戶希望投資高回報需求。

　　全方面風控管理：五大殺手锏保障資産安全

　　風控作為網際網路金融平臺的生命，需要多方面的配合，真融寶對於資産管理安全方面的付出堪稱網際網路金融平臺的標桿，從專業的風控團隊、嚴謹的制度設計、備用金機制、第三方擔保、多重技術保障全方位保障用戶的資産安全。

　　風控首先離不開專業人士實地調查的奔波，真融寶為此專門組建風控團隊。從2014年10月開始，真融寶組建了一支10多人的風險控制團隊，團隊成員大多為銀行等傳統金融機構出身，有豐富的金融風險控制經驗。

　　在風險管控流程中，投資決策委員會的幾大團隊協作管理風險，真融寶配備了投資管理部、風險管理團隊、資産配置團隊和法律合規團隊。在真融寶投前、投中、投後環節，風控團隊都介入其中。

　　在投資前端，投資決策委員會研究確定資産投資方向、確定資産配置組合、篩選合作平臺，隨後進行投前盡職調查，對投資標的進行資信核查、實地盡職調查、合作平臺評估等全方位的調查，由專業⻛控團隊負責篩選和合作洽談債權供應商；

　　在投中階段，確定投資意向後，由投委會審批、簽署合作協議、資産核查達成投中審批環節，風控團隊會持續跟蹤分析平臺提供的債權品質，同時堅持只投小微標的；

　　在投後管理階段，真融寶平臺進行監控預警、投後實地走訪、資産到期管理等環節的管理，風控團隊會繼續跟蹤研究所投公司的財務報表。

　　有了專業的風控團隊，也需要多種機制保障風險。在真融寶平臺，公司採取分散加優選的投資原則。分散是指資金分散、類別分散、地域分散，優選是指選擇優質的資産方，如投哪網、溢美保理等。由於真融寶和多個領域中的優質資産方建立了良好的戰略合作關係，真融寶的資産配置包括但不限于小微信貸、消費信貸、供應鏈金融、融資租賃金融、網貸平臺、保理等領域。

　　同時，真融寶後端的資産種類豐富，分為貨幣基金、分級基金優先級部分、消費金融、供應鏈金融、小微信貸、P2P債權幾個部分，這也為真融寶的風控提供了諸多選擇。真融寶會根據⾏業發展靈活調整各種資産配置比例，從而有效地應對市場風險和行業風險。

　　真融寶在機制方面還為自己設立了嚴格的要求，平臺為保障資産安全有專門的備用金機制。除了真融寶投資的所有資産方均承諾100%本息保障，真融寶也有自己的安全保障計劃。真融寶所有投資者的每一筆投資均自動加入真融寶的本息保障計劃，一旦出現逾期壞賬，真融寶將通過風險備用金優先墊付，保證投資者的資金安全。

　　根據真融寶公佈的數據，2015年上半年壞賬金額為2.61萬元，總壞賬率小于0.0036%。壞賬便是從253萬元的風險備用金中墊付。

　　除此之外，真融寶和外部機構建立了風險管理機制，為資産安全提供擔保。2015年1月，真融寶在招商銀行開設風險備用金專戶，真融寶設立風險備用金機制，為了保障風險備用金的專款專用，真融寶每月公佈有招商銀行蓋章確認的風險備用金流水詳情；2015年5月，真融寶與中國人民保險達成戰略合作，保障用戶賬戶資金盜刷風險。

　　同時真融寶平臺上還有技術層面的多重防護安全，真融寶在資金入口及資産配置方面均設置了多層次的風險防控手段，客戶需要通過實名認證參與投資，而且提現資金需通過手機驗證，且僅能轉入資産流入時的同一銀行卡中。在客戶資金流入之後，立即進行多重備份，由內部系統時刻監控資金動態，數據存儲、傳輸均經過加密處理。

　　真融寶董事長吳雅楠説，“我們有一套科學的流程來選購投資産品。從資産投資方向。到資産配置組合，再到篩選合作平臺，都有專業的團隊來操作。資産安全是用戶最為關心的重點，真融寶設置完備的流程也是希望真正保障用戶的資産，讓用戶在這裡享受便捷的服務、高收益和安全的體驗。這也正是真融寶打造一站式資産配置平臺的初衷。“