中國網財經9月8日訊(記者 張明江) 截至8月30日,116家公募基金半年報已全部披露完畢,部分基金管理費收入縮水,中郵基金2017年上半年管理費收入下滑明顯,同比縮水超三成。
公募基金管理費收入“貧富不均”
據同花順iFinD數據,今年上半年116家公募基金管理費收入合計261.93億元,同比增長11.07%,去年同期這個數據為232.96億元。管理費收入的增長主要是因為公募基金管理規模的增長。數據顯示,2016年上半年公募基金管理規模是7.95萬億元,而截至今年6月末,公募基金管理規模已突破10萬億元,達到10.06萬億元,同比增長26.54%,也創造了公募基金行業總規模的歷史新高。
可以發現,公募基金管理規模和管理費收入並未同比例增長,究其原因在於貨幣基金等低風險基金産品規模的大幅增長,而貨幣基金的管理費率普遍較偏股型基金低1%左右。數據顯示,2016年6月末年中貨幣基金管理規模4.20萬億元,而截至今年6月末貨幣基金管理規模已飆升至5.11萬億元,凈增0.91萬億元,增幅高達21.67%。
除此之外,公募基金管理費收入“貧富不均”現象嚴重,管理費收入前十多的基金公司合計佔去了總管理費收入的40%之多,而一些規模偏小的基金公司管理費收入僅數百萬元。
數據顯示,今年上半年天弘基金、工銀瑞信基金、易方達基金、嘉實基金管理費收入均超10億元,其中天弘基金管理費收入最高,達18.54億元,有15家基金公司管理費收入在5億元以上。其中管理費收入前十多的基金公司上半年累計收取管理費107.21億元,佔全部基金公司管理費收入的四成之多,絕大多數基金公司上半年管理費收入在3億元以下,長安基金、天治基金、英大基金等多家基金公司上半年管理費收入僅數百萬元。
不過與此同時,近兩年來偏股型基金業績持續震蕩,整體規模持續縮水, 數十家基金公司管理費收入不增反降,中郵基金便是其中之一,今年上半年管理費收入同比大幅縮水超三成。
規模大幅縮水 中郵基金管理費收入縮水超三成
同花順iFinD數據顯示,截至今年二季度末,中郵基金管理規模519.80億元,在116家基金公司中排名第47位;上半年管理費收入2.88億元,在全部基金公司中排名第30位。
中郵基金管理費收入排名高於其規模排名在於旗下偏股型基金規模佔比大於貨幣基金。不過,近一年半以來中郵基金旗下産品業績表現普遍不佳,旗下基金規模縮水嚴重,直接導致管理費收入縮水。
數據顯示,受益任澤松的明星基金經理效應和2015年上半年之前的大牛市,中郵基金管理規模從2014年上半年的305.42億元一路飆漲至2016年一季度的789.29億元,這也是近幾年來中郵基金管理規模的最高點。2016年後股市持續震蕩,中郵基金旗下基金業績普遍下滑,管理規模在2016年二季度末縮水至689.86億元,至今年二季度末,中郵基金管理規模已縮水至519.80億元。
受規模縮水影響,中郵基金管理費收入也持續縮水。數據顯示,2015年上半年中郵旗下基金合計收取管理費3.39億元,2016年上半年中郵基金規模到達峰值,管理費收入一度高達4.23億元,據今年中郵旗下基金半年報數據,管理費收入合計2.88億元,較去年年中管理費收入縮水32%。
另數據顯示,2014年至2016年期間,中郵旗下偏股型基金規模佔比一直較大,2015年二季度末偏股型基金佔比一度高達92.79%。近兩年來旗下貨幣基金規模上升,同時旗下偏股型基金業績下滑導致規模縮水,中郵基金旗下偏股型基金佔比已降至今年二季度末的69.91%,為近幾年來最低。
基金經理接連被查、內控機制遭質疑 中郵基金規模或持續縮水
同花順iFinD數據顯示,中郵基金旗下偏股型基金二季度大面積虧損,合計17隻基金虧損,累計虧損額20.46億元,盈利的25隻基金合計盈利僅2.50億元。這已是自2016年以來,中郵基金連續6個季度虧損,且每個季度整體虧損額均在10億元以上。
2016年後創業板泥沙俱下,中郵基金旗下以任澤松為代表的基金經理鍾情創業板且持股集中度較高,旗下偏股基金連續多個季度業績落後、持續虧損,公司管理規模一再下滑,公司也再無曾經引以為傲的百億規模基金,任澤松的明星基金經理效應漸失。
此外,中郵基金旗下已離職的基金經理厲建超的“老鼠倉”細節被曝光,厲建超在擔任基金經理一個月後就開始利用朋友賬戶買入基金要建倉的股票。從2011年底至2013年下半年,厲建超控制的股票賬戶買入賣出與基金投資相同的股票有幾十隻,交易額累計幾億元,股票重合度在50%以上,其情節也被定義為“特別嚴重”。
福無雙至,禍不單行。中郵基金2017年5月19日曾發佈公告,公司員工鄧立新因其個人行為,正在接受相關部門調查。鋻於上述情況,決定暫停其基金經理職務。9月6日,中郵基金再度發佈公告,中郵風格輪動靈活配置混合、中郵核心成長、中郵創新優勢靈活配置混合、中郵低碳經濟靈活配置混合基金經理鄧立新因個人原因于9月4日起離職,並且不再轉任公司其他職務。而此前市場早有傳聞,稱鄧立新因涉嫌“老鼠倉”被北京證監局帶走調查。
以往基金公司出現“老鼠倉”案例,常常被定性為“個人問題”,而中郵基金在短短的三年之內接連發生基金經理被調查事件,顯然不能再用“個人問題”來搪塞。
有業內人士認為,這些基金公司頻現“老鼠倉”,既暴露了其當初招聘人員時重學歷、重職業勝任能力輕職業操守的弊端,也凸顯出其公司治理存在缺陷,內控機制形同虛設的問題,因此,相關基金公司同樣應該受罰。
截至目前監管層尚未發佈鄧立新被調查的最近情況,未來若“老鼠倉”事件被坐實,對中郵基金而言無疑又是一個重大打擊,若旗下基金業績持續低迷,公司管理規模或將持續縮水。
(責任編輯:畢曉娟)