基金半年考:公募規模近7萬億 分級基金成上位利器
- 發佈時間:2015-07-06 08:36:00 來源:中國經濟網 責任編輯:張明江
完整版的公募基金資産管理規模年中數據已經出爐。天相數據統計顯示,截至6月末,100家基金公司公募資産管理規模合計達到6.99萬億,天弘基金以6684.80億元的規模仍然排行首位,易方達、富國、鵬華和匯添富上半年公募規模增長超過千億,目前躋身“千億俱樂部”的基金公司數量增至24家。
權益類産品擴容明顯
數據統計顯示,截至6月末,100家基金公司公募資産管理規模合計達到6.99萬億(剔除聯接基金,下同),較去年末增長2.55萬億,增幅達到57.52%。
從類型上看,在基礎市場持續走強、賺錢效應不斷發酵的背景下,權益類基金資産管理規模增長最為明顯。統計顯示,上半年開放式股票型基金規模增長4939.80億至1.69萬億,混合型基金更是從去年末的5894.70億增長到今年年中的2.23萬億,規模增長1.64萬億,增幅高達278.53%。
相較之下,理財債基規模持續萎縮,至今年年中,該類産品的資産管理規模已經下降至628.31億元,與去年末相比縮水357.76億元,降幅36.28%,是同期所有基金中規模下降最大的一類産品;同樣在A股牛市中人氣降低的還有QDII型産品。統計顯示,上半年QDII基金整體規模下降233.76億元,降幅48.55%,是規模降幅最大的一類基金。
此外,需要指出的是,儘管從整體看上半年貨幣型基金規模依舊有3252.08億元的增長,但在利率下行持續、股市吸引力提升的背景下,部分寶寶類産品逐漸顯露出資金離場的跡象。
統計顯示,連接餘額寶的天弘增利寶基金去年末資産規模為5789.36億元,今年一季度延續增長態勢整體規模突破7000億,但在二季度該基金規模縮水983.43億,年中規模降至6133.81億元。
去年以來,為降低實體經濟融資成本,中國人民銀行多次降息降準,保持了市場流動性鬆緊適度。與此同時,還通過中期借貸便利、常備借貸便利等各種短期和中期貨幣政策工具調節市場流動性狀況。
分析人士表示,在市場資金面鬆緊適度的狀況下,“寶寶”的“議價”能力明顯下降,收益率也大不如前。與此同時,A股市場行情的火爆,也導致了部分投資資金分流,這也影響了“寶寶類”産品的規模。
排名大洗牌
而從基金公司角度看,上半年有4家公司資産管理規模增長超過1000億元,目前千億俱樂部的公司數量已從去年末的13家大幅上升至24家,行業排名也出現較大變化。
統計顯示,截至6月末,天弘基金仍以6684.80億元的規模排行首位,華夏基金以3833.41億元的規模緊隨其後。
去年末排名第5的易方達基金憑藉今年上半年在投資業績和新基金髮行兩條戰線的不俗成績,規模增長1434.76億元至年中的3515.00億元,排名上升至行業第3。
規模增長最大的是富國基金(部落格,微網志)。該公司上半年在分級基金産品佈局方面效果顯著,加之旗下既有産品投資業績亮眼——富國低碳環保以160.31%的收益率,成為上半年股基收益率冠軍——期間公司公募資産管理規模增長1682.92億元,行業排名由去年末的14位上升至目前的第5位。
而在大公司中排名上升速度最快的則是鵬華基金。同樣是憑藉在分級産品領域的長袖善舞,該公司上半年公募資産管理規模增長1585.42億元,增幅高達230.33%,排名由去年末的19位迅速上升至第7位。
在上半年規模增長超過千億的基金公司還有匯添富,年內規模擴容1022.68億元至2172.95億。需要指出的是,因為監管因素,該公司上半年在新基金髮行方面並無太多動作,因此取得如此擴容實屬不易,目前其行業排名由去年末的第11位升至第9位。
此外,前十大基金公司還包括工銀瑞信、嘉實、廣發和南方;中銀、招商、建信、國泰、銀華、博時、上投摩根、大成、華安、國投瑞銀、華寶興業、中歐、興全和申萬菱信的年中規模也都超過千億大關。
而在中小基金公司中,西部利得基金規模從去年末的2.35億元增長到年中的156.12億元,增幅達到6538.52%,增幅最大,主要得益於其在年中發行的一隻體量巨大的打新産品;紅塔紅土、前海開源、英大和安信四家公司年中規模增幅也都在140%以上,擴容明顯。
分級基金成上位利器
值得一提的是,在上半年眾多公司的規模擴容潮中,分級基金無疑成為最閃耀的明星,多家基金公司憑藉在該領域的率先佈局,成為本次規模排名的大贏家。
統計顯示,截至年中,上述排名靠前的富國基金旗下10隻分級基金的規模分別達到1495.11億元,在所有公司中規模排名首位。其中國企改革分級和軍工分級兩隻産品的場內外規模合計分別達到560.44億元和446.37億元。
而鵬華基金儘管分級基金的整體規模為736.49億元排名行業第二,但其分級産品的數量高達15隻,業內最多;早在此前,鵬華基金就提出了要做業內最大多元分級基金供應商的定位。
申萬菱信旗下8隻分級基金凈值規模達到713.60億元,排名第三。統計顯示,該公司公募資産管理規模從去年末的486.27億元增長至今年年中的1024.92億元,增幅同樣高達110.77%,其規模排名也從26位上升至24位。
從整體上看,截至6月底,38家基金公司旗下117隻股票型分級基金合計凈值規模達到4725億元,而上述三家管理人合計分級基金管理規模達到2945億元,佔分級基金總規模的62%。
第二梯隊基金公司共有6家,分級基金凈值規模在160億到260億元之間,國泰基金、前海開源基金和信誠基金分級管理規模均超過200億元,分別達254億元、222億元和217億元,分列第四到第六位,而易方達基金、銀華基金(部落格,微網志)和招商基金分級規模均在170億元左右,新産品的成立會隨時改變這些公司的規模及排名。