隨著公募基金2018年四季報披露落下帷幕,公募基金經理們在剛剛過去的一個季度中最新操盤線路圖也呈現在了公眾的眼前。其中,大幅增持或者新建倉對個股、大幅減持或者清倉的公司均是投資者關注的焦點。
東方財富網統計數據顯示,基金在去年四季度增持和新進了678隻個股,其中24隻股增持超1億股,增持超過1000萬股的有135隻個股。中國平安、貴州茅臺、招商銀行、伊利股份、保利地産、格力電器、萬科A、美的集團、海康威視和興業銀行是基金目前持股市值最大的十隻個股。不過,在這十隻大藍籌股中,中國平安、貴州茅臺等六隻個股被減持,僅海康威視、保利地産、萬科A和興業銀行四股被增持。整體看,藍籌中,基金經理們悄悄在吸籌地産、券商等金融股,與此同時,一些景氣行業的成長股也受到了基金經理們的青睞,如光伏風能、5G通信、新能源汽車等。
政策預期帶來機會
儘管目前樓市溫度較低,調控政策也沒有明顯鬆綁,地産股也基本被普通投資者遺忘,但基金經理們已經在悄悄出手了。公募基金2018年四季報數據顯示,全國地産龍頭成為了基金經理眼中的香餑餑,萬科A、華夏幸福、保利地産、金地集團、招商蛇口和綠地控股被眾多公募基金大幅增持。其中,萬科A是增持市值最大的個股,增持市值高達34.24億元;保利地産增持市值21.86億元;華夏幸福增持市值為21.43億元。
券商股因2018年行情低迷,成交量地量連連,業績普遍下滑,不過,在科創板即將推出、質押排雷等利好刺激下,券商股自去年10月以來在逐步走強中,國海證券還出現過四連板的驚艷表現。東方財富網統計數據顯示,券商股也是公募基金增持的重點對象,其中基金經理們對行業龍頭中信證券頗為青睞,增持市值達17.4億元。而對有網際網路基因的東方財富更是寵愛有加,增持力度超過了中信證券,增持市值達23.05億元。此外,對華泰證券和恒生電子也是大幅增持,增持市值分別為12.93億元、10.49億元。
與此同時,“兩桶油”、興業銀行和交通銀行等權重股也受到了基金的增持,其中基金經理們是吃了一大堆的中石油籌碼,增持了10.27億股,市值高達73.75億元,是四季度增持金額最大的個股。相對應的是,“兩桶油”在去年7月至10月初國際油價連續反彈之際曾經出現過一波行情,中石油從7.15元漲至9.34元,累計漲幅達30.6%。
高鐵股受青睞
對基金2018年四季報的統計數據還顯示,基金經理們也很重視政策動向。在去年年末的中央經濟工作會議明確指出:基建的重心不再是房地産,而是“城際交通、物流、市政基礎設施,以及5G、人工智慧、工業網際網路等新型基礎設施建設”。也因此,“新基建”成為了各路資金追逐的目標,很多機構認為這將是2019年最具確定性的投資方向。
財通成長優選混合基金的基金經理表示,在市場系統性估值見底的背景下,行業基本面向上的領域必然出現在政府逆週期調節的行業上,以5G、特高壓、基建為主,這三者中尤以5G的需求端邏輯最好。
在基金大幅增持的名單中,高鐵等軌道、特高壓、光伏風能、5G通信、新能源汽車等行業龍頭均在列,如中國中車、中國中鐵、中國鐵建等。其中,投入力度最大的是高鐵股,增持中國中車54.72億元、中國中鐵37.19億元、中國鐵建23.86億元。同時,對5G通信龍頭中興通訊增持19.62億元,增持光伏龍頭隆基股份14.81億元。
(責任編輯:張明江)