P2P平臺逾500億元壞賬壓身 外包給第三方處置有望成主渠道

　　2015年以來，與不良資産處置相關的網際網路公司已近30家

　　壞賬一直是P2P行業“不能説的秘密”。由於怕引起投資人的恐慌遭擠兌，幾乎很少有平臺會主動談起自身的壞賬率。但是無論怎麼回避這個話題，風險卻是回避不了的問題。有數據顯示，截至2015年末網貸行業總體貸款餘額約4253億元，P2P平臺的壞賬規模在425億元-638億元。也就是説，如果按中位數計算，P2P平臺的壞賬規模超過500億元。

　　事實上，對於不良資産，各家P2P平臺都有自己的一套處置手段。而且隨著壞賬規模的不斷上升，不少傳統資産管理公司開始參與到P2P行業之中，網際網路+不良資産處置的市場也漸成規模。

　　對於網貸平臺將自身不良資産交由第三方不良資産處置公司的模式，短融網CEO王坤在接受《證券日報》記者採訪時表示，從行業的慣常做法來看，平臺通常會將逾期時間較長、回收相對困難、預期損失率較高的不良資産外包給第三方催收，信用貸款領域的不良資産處置常採用此方法。“將來，平臺在綜合評估外包成本和回收效果等因素的基礎上，將逐步嘗試在某些産品和領域尋求與有實力的不良資産處置平臺或機構開展積極的合作。”

　　處置不良資産各有高招

　　在不少投資人眼中，網貸平臺貸前、貸中的信審及風控機制等方面是衡量該平臺安全與否的重要指標。但是對於抵押模式的平臺來説，因非平臺因素發生壞賬後，如何處置不良資産也是彰顯自己“硬實力”的時候。

　　專注于個人抵押貸款的平臺人人聚財CEO許建文對《證券日報》記者説道，平臺除了從前期的審核、放款階段就對借款人的身份和償還能力進行了嚴格的把控，儘量避免逾期等情況發生外，還會通過與第三方徵信公司合作對資産進行評估、門店人員對借款人進行面審、門店經理二審、把資料提交總部進行終審的多重審核流程，“因此我們的逾期率長期維持在7%以下，歷史累計壞賬率控制在1.5%之下。”

　　同時，許建文還以車輛抵押業務為例，向本報記者詳細具體介紹了當借款人出現逾期後平臺的三個應對階段。第一個階段（逾期時間30天之內），平臺會聯繫客戶調查情況進行溝通，並且嚴密監控車輛的GPS信號；第二階段（逾期在30天和60天之內）平臺會將資産移交給資産保全方進行處理，資産保全方須嚴格遵照法律法規及合同約定進行催收，必要時會採取拖車措施；第三個階段（逾期超過60天或客戶明確表示不贖回車輛），平臺會考慮把車輛進行變現回收資金。在門店經理審核車輛資質後，會以競價的方式出售，最終價格會由總部把控確認。

　　王坤則告訴本報記者，短融網會針對不同的項目類別和資産類型，採取不同的處理方式和流程。比如車貸，項目底層資産為二手汽車，處置手續較為簡便、交易市場也比較活躍。在通常情形下，僅需1個工作日即可完成快速變現車輛或出售債權。但平臺通常會給予借款人10天左右的寬限期，在此期間通過電話、短信方式密集催收，超過10天的，根據合同約定處置質押車輛或出售債權。而房貸項目，底層資産為二手房，屬於不動産，處置手續相對複雜，時間相對也較長。一般採取第三方債權收購的方式或訴訟的方式進行處理。“債權出售的方式相對較快，通常在一個月之內可回收債權；催收或債權出售無果的，平臺一般會在出現逾期15天后啟動訴訟執行程式，在辦理借款的強制執行公證手續的前提下，最快可在半年左右的時間回收債權。”

　　網際網路+不良資産處置起步

　　除了平臺自身擁有完整的處置鏈外，許多網貸平臺也選擇和第三方合作。許建文告訴《證券日報》記者，人人聚財也與一些第三方資産處置公司有合作，合作模式為按回款額給予佣金。“第三方資産處置公司是P2P行業中的上游公司，主要是可以幫助P2P平臺催收，有效降低壞賬率，降低P2P平臺的處理成本。只要這些資産處置公司本身是正規合法的，對P2P平臺來説就是很好的一種合作模式。”

　　據了解，這些第三方資産處置公司包括傳統資産管理公司，不少公司都在積極嘗試觸網，通過合作或自薦平臺等方式進行業務佈局。同時，網際網路+不良資産處置的風也漸起，從2015年發展至今，與不良資産處置相關的網際網路公司已近30家。

　　對此趨勢的形成，有業內人士對本報記者表示，原因在於近年來網際網路金融的迅速發展，加之整個行業準入門檻低，這一領域的不良資産也呈上升趨勢。“可以説，不良資産規模將持續放大，不良資産處置行業將迎來高速發展的時機。但是機遇的背後，也對傳統催收模式提出了新的挑戰。加之目前不少網際網路新興創業公司也加入不良資産處置領域的爭奪之中，這一市場的競爭愈加激烈。”

　　關於第三方在不良資産處置的具體模式，不良資産處置平臺原動天CEO殷賓對《證券日報》記者介紹道，平臺整合了全國不良資産（逾期、壞賬等）即債權方A端公司和專業大型B端催收公司。A端債權方暫時可免費在原動天平臺上發佈不良資産包標的，並根據自身情況設定催收期限、催收費率等。而該平臺則通過網際網路雲計算技術自動審核、評估A端債權方資産價值，並根據其不良資産屬地化特徵，一般將提供3家-5家催收機構供A端公司選擇。

　　“原則上債權方可自主決定支付給處置方的費率，而催收委外期限具體也由債權方A端公司決定，至於具體回款率，因處置難易程度和不良資産情況不同，分為不同級別”，殷賓表示。在他看來，“未來不良資産處置的行業一定是朝著網際網路趨勢發展的。不管是傳統催收企業還是新型網際網路不良資産處置平臺，想要在這一市場中佔據一席之地，就必須借助網路技術及平臺化的手段進行優化升級。