第二屆網際網路金融企業社會責任（北京）峰會日前在北京舉行。本次峰會圍繞網際網路應用模式創新與融合、“新政策”網際網路金融企業如何發展、新時期下網際網路金融發展機遇與挑戰、網際網路金融創新商業模式思考等話題展開研討。

　　中國人民銀行金融研究所政策研究室主任雷曜，中國銀監會普惠金融部副主任文海興，中央民族大學法學教授、中國科技金融法律研究會副會長鄧建鵬，SPI綠能寶副董事長夏侯敏，中國社科院經濟學部企業社會責任研究中心主任鐘宏武，國務院發展研究中心金融所助理研究員、博士朱鴻鳴，信通中國副總裁辛紅等專家學者出席並講話。

　　雷曜：金融創新的客觀規律

　　黨中央、國務院高度重視金融創新和促進網際網路金融的健康發展，日前，人民銀行等10個部門聯合印發了新的《指導意見》。《指導意見》已經成為促進網際網路金融發展的重要指導思想。

　　《指導意見》的出臺備受各界期待，雖然目前還有一些不滿的聲音，比如有人認為意見突破不夠，也有人認為意見有些地方較虛等，但意見整體讓人滿意，《指導意見》出臺以後很快被給予了較高評價。

　　金融創新有其客觀的規律，《指導意見》在以下三個方面有不容忽視的積極意義：第一，《指導意見》體現了過去幾年業界創新發展、理論和政策研討，監管和市場認可的普遍共識，意見得到了社會各界地肯定。第二，《指導意見》解決了下一步的法律建設，分層分業監管的框架的搭建，具體辦法的出臺也有了原則的依據，《指導意見》對網際網路金融進行了明確界定。《指導意見》以羅列的形式明確為網路借貸機構、網路小貸公司和股權眾籌融資仲介機構，還有一些網際網路企業在網際網路金融當中主要起行銷、服務、銷售渠道、風險技術外包等服務作用。第三，《指導意見》為下一步推動網際網路金融的健康發展指明瞭方向，並要求相關政府部門提供配套保障措施。

　　同時，《指導意見》可以預見網際網路金融的發展將在下一階段具有以下幾個特點：第一，普惠金融支援大眾創新、萬眾創新起到直接的支撐和促進作用，更好地滿足了小微企業中低收入階層對普惠金融的需求；第二，成為金融業對內對外開放的重要形式和動力，網路銀行、網際網路保險公司都是引導民間金融主線走向規範化的重大舉措；第三，監管分工更加科學，監管效率將進一步得到提升，本質上是現有法律在金融監管過程當中配套完善，也是針對新的風險特徵、産品服務特徵實現監管的細化。

　　文海興：網際網路金融實現突破

　　近年來，我國的網際網路技術、資訊通信技術不斷取得突破，推動網際網路與金融快速融合，以P2P網路借貸機構的發展為代表，我國網際網路金融發展後來居上。有關數據表明，截至2015年初，美英兩大金融發達國家，P2P機構總計不超過100家，我國有2000多家。從融資體量看，P2P網路借貸在網際網路中佔比很高，其發展呈現出機構數量多、單體規模小、增長速度快，分佈不均衡，風險暴露等特點。我國網際網路金融發展對整個金融業態産生了重要影響。網際網路的興起，促進了金融創新、提高了資金資源配置效率，降低了融資成本，使經濟社會效率和品質得以提高，對於穩增長、調結構、促發展、惠民生具有重要的意義。

　　發展網際網路金融有助於為社會所有階層和群體提供可得便利的金融服務，對促進消費企業、三農發展和擴大就業發揮了現有金融機構難以替代的積極作用，為“大眾創業、萬眾創新”打開了大門。今年7月，國務院發佈了積極推進“網際網路+”行動的指導意見，提出了11項重要具體行動，其中第五項具體行動就是“網際網路+普惠金融”，在該部分提出了促進網際網路金融健康發展，全面提升網際網路金融服務能力和普惠水準。鼓勵網際網路與銀行、證券、保險基金的融合創新，為大眾提供豐富、安全、便捷的金融産品和服務，更好地滿足不同層次實體經濟投融資需求，使網際網路金融成為我國社會創新發展的重要驅動力。

　　網際網路金融具有金融所固有的隱蔽性、傳染性和突發性的特點。網際網路金融存在著諸如信用風險、信用科技風險、操作風險、政策風險等金融業固有的各類風險。實踐中也産生了許多由網際網路金融引發的風險。第一，有些從業機構資質較差，時有平臺倒閉、經營者卷款跑路等事件發生；第二，有些金融機構存在信用風險和流動性風險等隱患，消費者權益得不到有效保護；第三，有些機構經營不規範，甚至借由網際網路金融概念包裝，從事虛假宣傳和非法集資等違法違規活動，損害社會公眾利益。

　　網際網路金融具有金融性和風險性，也就決定了對其實施監管的必要性，十部門的指導意見，對規範我國網際網路金融市場秩序，促進網際網路金融行業逐步轉向有序健康發展，特別是確立監管體制、防範風險將發揮重要的積極作用。該指導意見內容豐富、指導性強，解決了許多亟待解決的問題：第一，明確了網際網路金融相關的概念和性質；第二，《指導意見》明確了最需要遵循的基本原則；第三，《指導意見》第一次從制度層面上明確了網際網路金融的主要業態；第四，《指導意見》以市場為導向，遵循服務好實體經濟，服從宏觀調控和維護金融穩定的總體要求，提出了諸如保障消費者合法權益等一系列要求，為行業的監管指明瞭方向；第五，創新才有驅動力，創新才能促發展，指導意見提出了一系列措施，鼓勵從業機構相互合作等。

　　鄧建鵬：網際網路金融的準入門檻

　　7月18日央行等十部委發佈的《指導意見》將促使網際網路金融從“三無”成為“三有”。所謂“三無”，即截至7月18日前，網際網路金融一直處於沒有門檻、沒有監管機構、沒有標準的狀態。7月18日發佈的《指導意見》，明確了第一個準入門檻，即實繳的註冊資金。

　　《指導意見》明確了行業門檻。意見裏提到的P2P網路平臺安全要達到相應的標準，在2007年公安部就已經有相關的安全標準。今年8月份，江蘇省網際網路行業協會，上海以及廣東的網際網路行業協會先後出臺了P2P網貸資訊披露的徵求意見稿，對網貸行業的資訊披露提出了非常細緻的規則。

　　《指導意見》明確了監管機構。在銀行的指導意見中，把一行三會分別對應了網貸、股權眾籌和保險等。

　　《指導意見》目前還存在一些監管的空白。具體方面如下：第一，一些産品，或者網際網路金融所在的領域風險還沒有充分釋放。行業專家、企業家、包括監管部門，對這些領域還不能充分地認識和把握。例如，比特幣已經成為一種非常火熱的貨幣，《指導意見》還沒有對它進行規範和涉及。再例如産品眾籌，因為它的風險相對較低，再例如公益眾籌，《指導意見》也沒有對它有所涉及。第二，網際網路金融的走向會加速洗牌。知名度較高的集團，有金融集團、控股集團背景的企業，他們平臺的聲譽、流量，包括節省成本方面都有很大的優勢。一旦監管細則明確，很多草根型的平臺將會很快被淘汰。第三，由於加速洗牌，競爭和升級也在加速，網際網路金融很快將進入三個版本，將完成第三個升級版本的轉型。第四，由於網際網路金融的存在，金融業將受到巨大影響和衝擊。第五，從草根創業轉向大機構佈局。2014年以來，上市公司、央企，包括一些金融控股集團紛紛募集。這些大機構和草根企業相比，它無論從知名度、交易量、信譽和市場份額方面都具有無可比擬的優勢。在2014年以後，草根創業的機會基本上將不復存在。第六，從普遍虧損走向個別盈利。在過去3年的調研100多家P2P企業中，無數企業老闆能夠拍胸口保證已經盈利的還不到10%。

　　夏侯敏：網際網路金融融入生活

　　網際網路金融是大勢所趨，不可逆轉。網際網路金融已經成為一種新的生活方式，它的便捷、高效、普惠已經改變了人們的消費、投資、理財的習慣。網際網路通過技術進步，傳統行業不得不擁抱網際網路金融，網際網路金融是傳統金融行業重要的補充。

　　商業模式創新是網際網路金融生命力之所在。網際網路金融本身是創新的産物，所以，創新才能促進發展。《國務院關於積極推進“網際網路+”的行動指導意見》和《關於促進網際網路金融健康發展的指導意見》為網際網路金融健康發展提供了政策依據和支撐。

　　網際網路金融是普惠金融，具有公開透明的特徵。可以通過降低資訊的不對稱，減少交易成本，提高金融服務的複雜化、平民化、人性化，並且提高服務效率。網際網路金融體現著一種網際網路精神、人人平等的權利，網際網路最大的意義在於運用先進的網路技術手段，在降低服務成本，提高服務效率的同時，提高金融服務的覆蓋面和可獲得性。

　　鐘宏武：社會責任考量企業

　　網際網路金融平臺社會責任發展指數是2009年第一本企業社會責任藍皮書的延續，是中國企業社會責任發展指數的一個延伸，今年第一次把網際網路行業作為研究評價的對象。

　　網際網路金融平臺社會責任發展指數研究的對像是網際網路平臺，評價的重點是企業社會責任的管理體系和社會環境的資訊披露水準，即透明度。

　　該指數的研究背景分為幾個方面：一是各方要求網際網路金融企業履行社會責任；二是新的公司法明確提出企業要承擔社會責任；三是資本市場的要求，即必須要符合交易所的要求。

　　目前我國的網際網路金融行業已經進入十倍數變化的階段。目前很多地方的網際網路金融行業提出了資訊披露的意見指導，這形成了第一個變化，就是行業的基本法以及規範；第二是巨型企業進入這個行業，包括一些央企背景的公司；第三是很多股權投資也進入了網際網路金融行業，這使行業的競爭升級，從簡單的知名度競爭變成美譽度的競爭，美譽度的競爭使社會責任也將成為各方考量企業的一個重要因素。

　　朱鴻鳴：網際網路金融的適度監管

　　網際網路金融最大的機遇是經濟社會生活的網際網路化。近年來，網購用戶的數量有比較快的增長。中國電子商務研究中心發佈的報告顯示，2015年網購用戶達到4.5億。網路零售規模也隨之快速擴張，在2015年預計會達到3.8萬億，這個相數據相對於2014年有近40%左右的增長。

　　網際網路金融存在一些問題。據網貸之家的數據分析，最近一年，網際網路金融企業的問題平臺已經達到1000家左右，適度監管對行業發展有大的影響。

　　在實體經濟效益下滑、金融風險暴露的大背景下，網際網路金融企業如何做好業務與風險控制之間的平衡，保證網際網路金融産品品質穩定，為投資人提供一個比較穩定的收益率，將面臨比較大的挑戰。

　　辛紅：促進網際網路金融健康發展

　　2014年12月信通中國與十余家業內知名企業在新華網等單位的指導下，聯合發起成立了網際網路金融企業社會責任自律聯盟，聯盟成員秉承著互聯融合、責任和聯盟精神，積極履行社會責任，並在業內率先發佈社會責任報告，公開透明地向社會公佈企業資訊，贏得了社會各界的一致好評。

　　依靠自律聯盟進行互律和他律只是社會一個重要的組成部分。從根本上説，企業自律才是最重要的。業內企業要堅守誠信原則，這也是金融行業的基本原則，不能片面地追求速度，同時要以風控為核心進行創新，只有做好內部管理與風控，企業才能夠長久地發展，才能夠給予客戶更好的安全保障，起到相應的社會責任。

　　信通中國未來將繼續以客戶體驗為出發點，繼續堅持企業自律和行業他律，並不斷地進行探索和創新，促進整個行業健康有序地發展，為社會做出更大的價值。