近日，廣發銀行副行長王桂芝在公開場合表示，廣發銀行正在從流程、資訊安全、監管等層面積極準備P2P平臺，目前在籌劃和設計之中。據《證券日報》記者統計，目前已經實現落地的銀行係P2P共有10家，而表態正在籌劃中的還有華夏銀行、蘇州銀行等，可以預見的是，銀行係P2P大軍在今年將得到進一步擴充。

　　與一般P2P網貸公司不同，銀行係P2P借助強大的銀行品牌背書可以快速提高平臺在投資者中的認可度。在當前國內徵信體系尚不健全的情況下，由於銀行的風控體系較為成熟，投資者在這方面對銀行係P2P有著較強的信任感。

　　中國金融認證中心報告顯示，有63.1%的被訪者認為如果是銀行或國資背景的P2P平臺，無擔保的項目也可以考慮投資。

　　去年7家銀行入場

　　與2013年僅有3家銀行試水P2P不同，2014年落地的銀行係P2P達到了7家之多，相關銀行分別為：民生銀行、蘭州銀行、包商銀行、江蘇銀行、恒豐銀行、寧波銀行、齊商銀行。

　　在上述7家銀行係的P2P平台中，民生易貸地位舉足輕重，其于去年7月15日正式上線，並對外宣稱平臺有兩家主要合作夥伴，分別為民生銀行、寶易付通。由於背靠民生銀行，其在票據類網際網路金融産品發行上具有優勢，包括票據審核和託管。

　　而在民生易貸上線後，民生電商在電子商務、網際網路金融兩塊核心業務領域均已有所佈局，其中在電商方面已推出B2B、B2C、O2O三個平臺，分別為民生易貿、民生商城、鄰幫鄰家園網。

　　包商銀行的小馬bank成立於去年6月，該平臺主打兩大系列産品，一是“千里馬（項目投標）”，二是“馬寶寶”基金。小馬bank産品的預期收益率平均為7.5%左右，投資期限較長，一般為12個月，偏向中長期理財。不過，本報記者發現，小馬bank已有將近兩個月未發投資項目，其頁面持續顯示為“新標正在緊張籌備中”，一位P2P人士向本報記者透露，與此前民生易貸暫停項目兩個月相同，小馬bank也因為監管面臨産品方面的調整。

　　此後的去年8月份，蘭州銀行推出自己的P2P網貸平臺E融E貸。蘭州銀行相關負責人表示，E融E貸專注服務甘肅本地的上游中小企業和三農企業的融資，通過線下三百多家的營業網點，對籌資項目進行審核，規避惡意籌資、風險較大的項目，然後再通過平臺面向全國發佈融資需求，由以前傳統商行的規模擴張向中小微、三農轉型，而蘭州銀行的規劃，是未來通過兩三年的擴展，將要形成小微、三農和其他貸款三分天下的格局。

　　去年11月份，江蘇銀行上線其小微客戶p2p網路融資産品“融e信”，主打票據類業務。這一系列産品的收益率普遍在6%—8%，期限40天左右。

　　同月，寧波銀行也上線了P2P産品。2014年年末，銀行係P2P再添兩家新軍。齊商銀行旗下 “齊樂融融E”與恒豐銀行“一貫”金融平臺正式上線 。

　　無擔保仍獲信賴

　　與傳統P2P平臺相比，銀行係P2P利率水準普遍較低，利率最低的是招行的小企業e家，絕大多數項目收益率在5%左右，銀行係P2P中利率最高的也僅徘徊在10%左右，平均收益率在5.5%-8.6%之間，並且銀行係P2P多數有起投金額的限制。

　　此外，銀行係P2P自誕生以來，就背負著投資者對安全性的厚望，不僅要經受正常的風控程式，還可能受到更多的“監管照顧”。銀行係P2P甚至還被視為銀行業務的一個子項目，從金融辦到銀監局等金融機構對每個流程都會進行重疊式的監管。

　　然而，即便有種種劣勢，銀行係P2P的成交量仍讓行業側目。據本報記者統計，民生易貸自去年7月份上線以來，已經完成項目投資總額達6.5億元，平均每月交易額1.3億元，這其中還有將近兩個月的無項目真空期，如果扣除上述時間，民生易貸平均每個月交易額超過2億元，已經遠遠超過了大部分的P2P平臺。

　　不僅僅是民生易貸，蘭州銀行E融E貸也表現搶眼，上線不到5個月，已經累計成交金額達6.14億元，特別值得注意的是，蘭州銀行e貸盈家融資項目系列産品，投資期限大多為一年，而收益率也大多不到7%，依舊受到了投資者的熱捧。

　　根據中國金融認證中心發佈的《網際網路金融研究報告》，運作模式方面，19.9%的投資者依然堅定地擁護擔保模式，無擔保堅決不投資。銀行和國資背景創辦的P2P平臺已經基本摒棄了擔保模式，但憑藉其累積的徵信數據和風控技術，以及品牌信譽背書，仍獲得了投資者的青睞。有63.1%的被訪者認為如果是銀行或國資背景的P2P平臺，無擔保的項目也可以考慮投資。

　　票據理財的劣根性

　　在銀行係P2P隊伍日漸壯大的同時，不同機構發行的産品也開始漸漸分化。如在早期以票據理財作為主打産品的民生易貸將重心轉到了保理業務，而近期頻繁出事的票據理財産品也讓人們的信任感消退。

　　91金融相關人士告訴本報記者，大額承兌匯票在銀行間是以貼現與轉現的方式為主，但目前市場上只有少數公司是擁有牌照的，其餘的大多數公司都在“打擦邊球”，從《合同法》角度是沒有問題的，但從《票據法》角度來説是不合法的。小額承兌匯票由於金額比較小，且利率比較高可以滿足大部分人高收益的需求，發展較快。但目前的難題在於，如果被挪用，用假標代替新標，用假票代替真票，普通消費者是沒有能力辨認的。

　　銀率網分析師殷燕敏則認為，票據理財需要警惕三大風險：首先是承兌銀行倒閉風險。其次是匯票本身的問題。匯票本身有兩方面的問題，一是虛假匯票無法兌換；二是背書風險，有些票據沒有嚴格背書，出現一票兩用，或是多次背書的票據，風險較高。

　　另外，票據理財還存在發行平臺的信用風險。因為很多發佈平臺會以超高的收益率吸引投資者，但這種超高的收益率可能是來自於平臺的補貼，也可能平臺利用質押的票據進行其他投資。這種高額補貼不可能持續，而且一旦票據發行平臺出現資金週轉問題，就會導致難以償還投資者的本金和收益。