中國網財經中心近期推出《網際網路金融“大家”談》，該欄目凝聚中國網際網路金融企業(P2P、眾籌、徵信、第三方支付、網路銀行)多位高管的真知灼見，均由大佬親自執筆，內容包括但不限于監管動態、行業發展模式、風險控制、人才培養、投資人教育。妙語連珠，針砭時弊，為您帶來最前沿和直觀的網際網路金融行業動向。第三期我們邀請到了網貸天眼CEO田維贏，他對當前P2P理財産品市場化加速的現狀發表了自己見解和展望。

　　從探索到實踐，網際網路總是能給我們帶來驚喜。網際網路金融的概念産生並不是憑空而生，一面是龐大的民間財富渴求投資渠道，另一面是上萬家企業的轉型升級需要資金支援，這都是網際網路金融快速發展的條件。而網際網路金融的快速發展也必將加速利率市場化的進程，打破金融的行業壁壘。

　　全球最大的P2P理財市場在中國

　　數據顯示2014年，中國網際網路網民高達5.9億，佔據了總人口的44%。同時中國的P2P行業也從模倣國外同行發展成為全球最具備創新活力的P2P行業。網際網路的發展已經由普及率向使用深度的轉變，網際網路公司更專注用戶體驗與用戶需求滿足的研究與創新。

　　銀行與傳統金融機構不是萬能的，市場之手為網際網路服務傳統金融機構留下了空地，網際網路+金融尋找和建立不同層次“金融”業態，滿足與傳統銀行不同的用戶需求。

　　這些不同於傳統銀行的“金融”業態裏，P2P借貸就是普惠金融，網際網路去中心化，以用戶為中心，服務屌絲，尊重普通的單一用戶。P2P則聚集小額資金，通過線下或線上，服務有資金需求的用戶。

　　從2005年第一家P2P公司宜信誕生到2007年第一家純線上的P2P平臺拍拍貸，行業一直在蓄勢待發。數據顯示，2013年行業成交規模近1000億，2014年行業成交規模突破3000億。網貸天眼預計，2015年行業規模將突破5000億，到2016年整個行業將達到萬億級別的成交規模。當前國內的金融體系，還有很多的不完善，P2P借貸能夠整合與創新的“金融”業態還很多，特別是萬億級別的民間借貸市場。

附圖: 中國P2P網貸發展情況(來源:網貸天眼)

　　雖然國外的同行LendingClub已成功上市，但全球最大P2P市場絕對在中國。

　　民間借貸利率市場化：打壓高利貸

　　2010年至2014年，是民間借貸向P2P轉變最快的幾年，也是P2P借貸發展最為快速的幾年。在傳統銀行從業者眼中，民間借貸即是高利貸。高利貸，讓很多民間金融的從業者一直飽受非議。為什麼大家談到高利貸就色變，更多的原因是因為民間金融的不透明，我曾經在一次閉門會議中向一位金融業監管部門的領導問過其關於民間借貸的規模，得到的答案是不知道，目前已知的是5萬億+，未知的可能甚至要比已知的更大。

　　民間金融很大程度都在對傳統銀行業務進行補充，網際網路金融也是如此，網際網路的資訊化，平民化，能讓更多的民間金融從業者擁有更多更廣泛的資金來源，加大“金融”業務的擴展以及效率。同時P2P網貸模式讓更多的民間金融走向透明化，這個趨勢還在快速地增長。

　　網際網路是一個絕對市場化的平臺，民間借貸+網際網路的第一個效率提升即是市場化，借款端的市場化，出借端的市場化都在默默但快速地進行著。

附圖：2014網貸行業利率水準(來源：網貸天眼)

　　從這張圖中，我們可以看到，P2P網貸借款利率在逐年下降，出借端市場化效果非常明顯。

　　在車貸P2P平臺興起之前，杭州當地的車輛抵押平均利率高達54%。2012年杭州的一個車貸平臺，一年間打敗了其周邊的8家線下典當行，將杭州當地的車輛抵押利率降到了30%左右。車貸P2P線上融資的模式，在資金來源上顛覆了民間典當行，並且其資金的來源依據業務量而定，使用資金的成本遠低於傳統典當行，整個公司的運營成本也低於傳統的民間金融企業。

　　網際網路金融不僅僅是創新的網際網路+金融，P2P網貸也不僅僅是民間金融走向網際網路而已。依託于網際網路的資訊化，將越來越透明，依託于網際網路的快速市場化，它的市場化也更加快速。傳統金融中近10年都無重大突破的利率市場化在網際網路金融裏，早已蕩然無存。

　　網際網路金融在逐漸打破金融壟斷

　　中國幾千萬的小微企業，三分之二無法獲得傳統銀行融資服務的，十幾億的人口，四分之三的個人無法獲得傳統銀行的融資服務。但是，小微企業以及個人的信用是可以標準化的。通過信用定價和交易，提供相應的金融服務，這些都是網際網路金融的強項，也是網際網路能夠快速佈局和迭代的領域。

　　網際網路金融的資金可以達到毛細血管級別，P2P網貸模式的資金來源於個體，網際網路金融能夠快速地與市場溝通，掌握市場。

　　標準化信用模型的大數據徵信，快速放款這些在傳統銀行裏一直沒有解決的問題在這兩年的網際網路金融領域都已經非常熱門。阿裏的花唄，京東白條，這些都是標準化信用模型的産物。現在，更多的P2P公司也開始在這塊佈局，並已經開始應用到業務實例中。

　　快速迭代，並逐漸讓金融業務標準化，從點突破，簡單快捷，P2P網貸在逐漸打破金融壟斷。

　　個人簡歷：北京銀訊財富資訊技術有限公司CEO

　　貴州人，雖地質工程專業卻迷戀網際網路，大學期間曾與朋友合夥創業，後退出，2009年7月畢業後在雲南某水利部門盤桓數月後跟隨師兄遠遁珠海創業(電商項目)，未果。2010年來京遊玩，無意中入職百度，期間投投網貸、炒炒美股，2012年4月加盟融360團隊創業團隊，並成為其核心團隊成員。次年創辦理財搜索平臺銀訊網(iyinxun.com)，並獲得盛大資本數百萬天使投資，2013年10月合併網貸投資人社區網貸天眼，目前該平臺已成為國內最大的網貸垂直門戶網站之一。