隱瞞1.86億元訴訟 *ST黑化重組無奈中止

　　將要完成重大資産重組的*ST黑化卻在證監會核準之後被叫暫停，原因是公司涉嫌資訊披露違法違規被證監會立案調查。此外公司還收到了中國證監會黑龍江監管局警示函，原因是公司未及時披露一項涉案金額達1.86億元的訴訟。

　　對於此事，*ST黑化董秘張連增向《證券日報》記者表示，由於公司尚在被立案調查過程中，不方便對外披露相關事項。不過，在被調查完成之後，在符合規定的前提下，公司會恢復相關重組工作。

　　借殼事項被中止

　　根據*ST黑化發佈的《重大資産出售及發行股份購買資産並募集配套資金暨關聯交易報告書（修訂稿）》，本次交易總體方案包括：重大資産出售；發行股份購買資産；募集配套資金。

　　其中，公司擬向郭東澤、郭東聖、王強、紀世賢及盧天贈非公開發行股份購買其持有的安通物流100%股權和安盛船務100%股權。擬購買資産的交易價格為36.5億元。

　　黑化股份介紹，此次交易前，黑化集團持有公司1.75億股，佔公司股份總數的44.95%，為公司控股股東，國務院國資委為公司實際控制人。此次交易完成後，不考慮配套募集資金髮行股份的影響，郭東澤、郭東聖作為一致行動人將共計持有本公司 約4.85億股，佔公司發行後總股本的50.18%，成為公司的控股股東及實際控制人。

　　本次交易中黑化股份擬購買、出售的資産總額合計為36.77億元，佔黑化股份2014年度經審計的合併財務報告期末總資産額的比例達到100%以上。根據《重大資産重組管理辦法》第十三條的規定，本次交易構成借殼上市。

　　2016年4月22日，*ST黑化收到了中國證券監督管理委員會《關於核準黑龍江黑化股份有限公司重大資産重組及向郭東澤等發行股份購買資産並募集配套資金的批復》。

　　然而，在收到證監會核準公告後不久，5月6日，*ST黑化發佈了一則《涉及訴訟的公告》，公司于2016年3月29日收到《黑龍江省高級人民法院傳票》，黑龍江省高級人民法院已經受理黑龍江龍煤礦業集團股份有限公司訴公司買賣合同糾紛一案，涉案金額達 1.86 億元。6月23日，*ST黑化公告稱目前公司已經與龍煤集團達成調解協議。

　　上述事件的披露推倒了多骨諾米牌。5月25日，中國證監會黑龍江監管局向*ST黑化發來了警示函認為公司的上述行為違反了《上市公司資訊披露管理辦法》的相關規定。6月1日，*ST黑化公告稱，因公司涉嫌資訊披露違法違規，中國證監會根據《中華人民共和國證券法》的有關規定，決定對公司進行立案調查。由於被監管部門立案調查，*ST黑化6月2日公告稱，暫行中止重大資産出售及發行股份購買資産並募集配套資金的事項。

　　至於公司為何未及時披露上述訴訟案件，張連增表示，由於公司尚在被立案調查階段，不方便回應。

　　或面臨調整

　　對於公司突如其來的一系列變化，有媒體質疑了*ST黑化此次並購重組將受影響。6月15日，*ST黑化發佈了澄清公告。

　　*ST黑化表示，截至本公告日，上述訴訟仍在審理中，公司、公司控股股東黑龍江黑化集團有限公司及重大資産重組交易對方昊華化工總公司（以下簡稱“昊華化工”）等相關方正在積極推進公司對黑龍江龍煤礦業集團股份有限公司債務的清償工作。此外，公司正積極配合中國證監會進行調查工作。

　　對於外界關注的重大資産重組事項，*ST黑化表示，截至公告日，上述立案調查尚在進行，待前述立案調查結束後，在符合法律法規的前提下，各方將繼續積極推進重大資産重組工作。

　　然而，就在*ST黑化發佈上述澄清公告不久，即6月17日，證監會就修改《上市公司重大資産重組管理辦法》公開徵求意見。證監會稱將完善配套監管措施，抑制投機“炒殼”：“取消重組上市的配套融資，提高對重組方的實力要求；遏制短期投機和概念炒作，上市公司原控股股東與新進入控股股東的股份都要求鎖定36個月，其他新進入股東的鎖定期從目前12個月延長到24個月；上市公司或其控股股東、實際控制人近三年記憶體在違法違規或一年內被交易所公開譴責的，不得‘賣殼’”。

　　“證監會現在是提高了資産重組的門檻，天晟新材重大事項回爐審核後被否就是一個案例。”一位分析人士向記者表示。

　　這一新政如若付諸實施，是否會對*ST黑化中止的重大事項造成影響？對於此事，*ST黑化董秘張連增表示，調查結果尚未出來，對公司的影響還不能就此作出判斷。證監會推出的《重組辦法》有一個過渡期，以股東大會為界新老劃斷，而“公司的方案已經在今年四月份過會了，我們屬於正在實施階段。”

　　香頌資本執行董事沈萌向《證券日報》記者表示，上市公司被立案調查並沒有一個標準的出結果時限，這要看相關案件調查的複雜度。不過並購重組新規發佈在即，即便是證監會審核通過了，也可能被告知重新審核再否決。所以不排除*ST黑化被立案調查後重組流産的可能。