交易策略或趨於保守
- 發佈時間：2015-08-04 00:56:22 來源：中國證券報 責任編輯：羅伯特
不過，對於整個陽光私募行業而言，量化對衝産品在整個私募基金的佔比仍明顯較低。據格上理財統計，陽光私募量化對衝基金目前管理總資産規模超過1000億元，佔行業總管理規模約8.3%。其中，採用阿爾法和套利策略的陽光私募公司近100家，公開運作産品總數約950隻，總資産規模900多億元。
“國內的量化對衝産品是從2008年開始發展起來的，一大批從華爾街回國的量化對衝人才創業。不過，目前量化交易的可利用對衝工具非常有限，仍集中在股指期貨上。”深圳一量化對衝私募基金經理表示。
上述私募人士表示：“與華爾街相比，國內的量化對衝基金差距主要集中在交易品種、交易數據以及基礎設施上，比如交易的微觀數據方面，國外交易所可以達到分筆的級別，而我們是每0.5秒撮合完成後截面推送。”
儘管國內量化對衝較稚嫩，但從私募産品發行的情況來看，卻是另一番光景。“我們公司過去一年多的運作策略就是主打量化産品，過去三五年做股票那麼辛苦不過做到十幾個億的規模，而量化對衝産品只用一年多就做到了近20億元的規模。”上述私募人士透露。
“從過去兩個星期的情況看，量化對衝産品是我們最好賣的産品，高凈值客戶對於這種低風險的産品認可度非常高，符合他們的理財理念，注重長期收益，尤其預期未來可能仍是震蕩市。”深圳一第三方理財機構人士透露。
而對於監管層限制前述量化私募産品，上述私募人士表示，在策略上會做調整，以適應監管要求，在交易手段和策略上會較保守。“或許會暫時休息一段時間。”該人士強調。此外，上述深圳一第三方理財機構人士亦表示：“會觀望一段時間，暫時不會再向客戶推介新的量化對衝産品。”
- 股票名稱 最新價 漲跌幅
