首付貸悄然變種，網際網路金融恐成幫兇

　　時代週報評論員 紀旭

　　3月份以來，全國多地叫停房地産“首付貸”，但這一購房形式非但沒有被徹底打死，反而在變種後繼續橫行樓市。近期“新華視點”記者在北京、上海、天津、深圳等地調查發現，“零首付”仍可操作，一些地方的“首付貸”換上了“換房貸”“消費貸”“過橋貸”等馬甲。《金融時報》4月21日的報道則更明確指出，記者調查發現，“首付款依然可以‘貸’”。

　　首付貸之風險已經無需討論，它就是變相的“零首付”。這種比較激烈的房地産刺激措施，被認為是2008年美國次貸危機的導火索，並引起了全球金融危機。危機爆發後，加拿大政府應對危機的首要調控措施，就是嚴格禁止“零首付”並提高首付比例至20%以上。

　　現在最需警惕的，是網際網路金融可能會成為“首付貸”暗度陳倉的幫兇。

　　網際網路金融是一種實現共用金融理念的方式，若健康發展，將對傳統金融形成有利補充。以深圳為例，截至2015年底，深圳市註冊登記的網際網路金融公司2300家，第三方支付、網際網路理財等業務全國領先，這使深圳成為全國網際網路金融最發達最活躍的城市之一，成為新興金融發展的前沿陣地。2015年，深圳市金融業實現稅收佔全市總稅收的1/3，網際網路金融功不可沒。

　　硬幣的另一面是，行業發展太快，蘊含的潛在風險變得十分巨大。P2P網路借貸在過去一年不斷暴露風險，跑路事件、非法集資案件不斷爆出。據不完全統計，2015年發生的卷款跑路等P2P超過1000件，風險已經開始顯現。

　　2015年，全國P2P行業有664家平臺涉及與房貸有關的業務，整個P2P房貸市場的業務規模估計達1100億元。2016年第一季度，P2P問題平臺累計達260家，呈逐月遞增之勢，其中大部分主打房貸業務。出問題的平臺也多位於北上廣等地，這與中國房價增幅最大的地域基本一致。

　　截至目前，北上廣深已經開始全面圍剿首付貸。4月19日，北京市網貸行業協會在其官方網站上發佈《關於清理“首付貸”類業務的通知》，成為國內繼深圳、上海之後，第三個叫停“首付貸”的城市。

　　4月20日，廣州金融業協會、廣州網際網路金融協會、廣州市房地産仲介協會等3家行業協會聯合下發文件，全線叫停廣州地區的首付貸、眾籌購房等金融業務。雖然廣州市首付貸及房産眾籌規模不大，眾籌購房還只是苗頭，但廣州網際網路金融協會會長方頌表示，就是要“在苗頭時期、涉眾範圍較小時提早部署”。

　　各地叫停首付貸的部門當中，都有網際網路金融行業監管機構。實際上，早在今年3月，央行就已經明確禁止網貸行業從事“首付貸”業務。這説明，網際網路金融已經成為首付貸的重要出口之一，甚至可能會成為首付貸“變種”的幫兇。在近期由國務院牽頭多部委進行的最嚴歷網際網路金融大整治中，首付貸、尾款貸等引導配資資金的房地産金融産品，成為重點整治的業態之一。

　　值得注意的是，目前北上廣深一線城市已全線叫停首付貸，隨著房地産市場“一線收緊，二三線火熱”的規律，首付貸借助P2P網貸平臺向二三線城市滲透的現象當引起監管部門的重視。