“校園貸”變高利貸？

　　●有分期購物平臺年利率高達35%，部分校園貸産品利率越紅線

　　●網際網路金融走進高校的同時，過度寬鬆的貸款約束也亟須規範

　　近日，河南一高校學生因無力償還數十萬元欠款而自殺事件，將近年來蓬勃發展的校園網貸推上風口浪尖。羊城晚報記者調查了解到，不少大學生都有使用校園貸進行分期消費的經歷。分期購物平臺、P2P以及電商三種類型平臺是校園貸的主要提供者，業內估計，目前整個高校市場各類貸款潛力不可小覷。

　　業內人士指出，整體來看，校園貸利率比較高，部分平臺存在風險揭示不夠充分、把關審核不夠嚴格等問題，行業仍待規範發展，當前學校的理財教育也亟待加強。

　　最高額度30萬

　　“IPhone6 Plus 16G，直降778元，活動價5310元，月供274元”，“0利息，0手續費”……羊城晚報記者走訪廣州大學城看到，類似于“花明天的錢，圓今天的夢”這類分期貸款購物廣告傳單不在少數。廣東工業大學一位陳姓同學表示，原來在宿舍及食堂外這類傳單更多，“可以説鋪天蓋地，但最近都被清理掉了”。

　　這些廣告背後，是一大批類似于愛學貸、分期樂、趣分期、人人分期、名校貸、拍拍貸、麼麼貸這類平臺的身影。這類平臺主要以大學生客戶群為主，通過為大學生提供分期消費貸款或小額現金貸款，收取分期手續費或利息盈利。2009年銀監會下發通知，明確要求不得向未滿18周歲的學生發放信用卡。各大商業銀行隨後停止針對大學生發放信用卡，這給予了大學生分期購物平臺成長土壤。

　　據羊城晚報記者觀察，目前幾家主要的分期平臺可提供的借款額度大體在數千至數萬元不等，最高的一家貸款額度達到30萬元。百度搜索靠前的一家校園貸款平臺的頁面上顯示，平臺申請人數接近77萬人，並滾動顯示借款人、借款人學校及借款金額等資訊，借款額度從1000元至2萬元不等。

　　網貸之家高級研究員張葉霞接受羊城晚報記者採訪時指出，目前進入到校園提供貸款産品的平臺主要有三類，一類是像分期樂這樣的專注提供分期購物的平臺，一類是把校園網貸作為自己重要業務組成部分的P2P平臺，還有一類就是像淘寶、京東這樣的電商巨頭旗下的消費金融平臺。

　　校園貸的盈利模式是怎樣的呢？廣州一家P2P平臺運營總監接受羊城晚報記者採訪時表示，主要的利潤來源有兩塊，一塊是貸款給學生的利息、服務費、手續費等收入，另一塊來自供應端的商品價格差價，“這些平臺一般採購量比較大，可以從供應商那裏拿到比市面上優惠的價格”。

　　年利率多超20%

　　校園貸産品經常打出“利率低至0.99%每月”甚至“零首付、零利息”這樣的噱頭，但實際的貸款資金成本並不低。

　　上述P2P公司運營總監表示，分期消費或者分期現金貸款一般是以等額本息的方式還款，表面上看每月還的利息相對本金利率不高，但實際上本金每月在遞減，如果換算成每月還息到期還本，實際的年化利率“還是比較高的”。以某貸款平臺推出的一款三星手機分期為例，爆搶價5688元，月供為293.32元起，分24期還款，表面上看每月僅需支付“服務費”56.32元，一年利息只需675.84元，年利率11.88%。但由於本金每月都在減少，按實際使用資金成本測算，資金成本超過了20%。

　　網貸之家2015年的一份研究報告顯示，純P2P學生網貸平臺年化借款利率普遍在10-25%之間，分期付款購物平臺要更高些，多數産品的年化利率在20%以上，“以樂分期、99分期、分期范等為代表的分期購物平臺的實際年化利率(換算成等額本息還款)可以達到35%及以上”。這樣的利率水準即便與信用卡的購物分期比較，也高出不少，目前信用卡的帳單分期等額本息還款利率在16%左右。雖然去年以來央行多次降息，這些分期平臺的利率也跟隨有所下調，但整體仍處於比較高的水準。

　　目前，網際網路金融被納入了民間借貸範疇，根據最高法有關規定，年利率超過24%的民間借貸不再受法律保護。這意味著部分平臺的校園貸産品利率已經逾越了紅線。

　　在廣州網際網路金融協會會長方頌看來，校園貸産品的風險揭示也有可以完善的地方，比如實際的資金成本告知，還款風險、違約風險提醒等，罰息、服務費、違約金、滯納金、催收費等名目更是應該給借款客戶作重點提示。

　　監管政策正在制定

　　有評論認為，網際網路金融開始搶佔大學校園本無可厚非，但面對收入來源主要靠父母的大學生，過度寬鬆的貸款約束無異於是對過度消費的慫恿。校園貸與其他貸款不同，它本應成為一個引導大學生進行科學理財和消費的平臺，而非漏洞百齣的貸款類金融産品。但如果因此就將大學生自殺的罪過，全部歸結到校園貸平臺上，甚至因此要求取締校園貸平臺，是不合理也不合法的。

　　方頌也表示，對校園貸産品應該一分為二地看待，像河南某大學生欠款的案例只是比較極端的個案。他建議，大學生群體要本著對自己負責的態度理性消費，不要盲目攀比。

　　“但是，考慮到大學生群體相對年輕，類似衝動消費、超前消費這樣超越自己還款能力的行為時有發生，校園貸産品在度的把握、標準的確定方面確實有可以完善的地方”，方頌還介紹，目前對網際網路金融行業監管政策正在抓緊制定，政策出臺以後地方政府才能著手去監管，行業協會也可以更好地去做一些行業自律方面的工作。

　　此外，方頌表示，目前國內針對大學生的理財教育也非常欠缺，急需加強，“在金融方面過於強調對大學生的保護有失偏頗，像貸款類的金融産品，學生畢業後進入社會後遲早要接觸，在校期間加強理財教育很有必要”。