如今，提起銀行理財産品，許多人或多或少都接觸過或者購買過，但調查發現，超過七成被調查者購買理財産品時普遍存在“悶頭買産品，不關注合同”的的現象。可是到頭來，時不時就會有消費者會遇到收益沒有想像的高，甚至虧掉本金的情況發生。實際上，保證收益實現的第一道防線就是讀懂理財産品合同。

　　實際收益率不一定達到預期收益率

　　説起收益率，投資者常常是從理財産品説明書找出一個數字。但實際上，這個數字未必是您的最終受益收益。理財産品説明書中的收益率通常是指預期收益率或者最高預期收益率，而不是實際收益率。由於資本市場的變化，到期時，實際回報往往會低於預期，甚至出現負收益。因此，你可以最好選擇自己比較了解的投資市場，自行判斷預期收益率實現可靠性。

　　還有，説明書中常常是預期年化收益率，而非投資期限內的預期收益率。計算收益時將年化收益除以365天再乘以實際投資天數，並不是直接將自己的投資額度乘以年化收益率。這在銀行理財産品的合同書上都明確標明。對於同樣標明年化收益率為5%，但是45天期限和180天期限産品，前者預計只能得到0.62% 的回報，而後者卻能達到2.47%的預期收益率。

　　在理財産品説明書中，也會標明産品的最終收益為産品投資收益扣除相關費用，相關費用則包含申購費用、託管費、銀行管理費等。業內人士提示，這些相關費用都是投資者在閱讀産品説明書時需要關注的內容。

　　理財産品提前贖回會遇到什麼情況

　　銀行不斷加息時，投資者會擔心自己的理財産品不能跑贏銀行存款，希望提前結束合約；面臨股市熊市，投資者又急於終止那些和股市掛鉤的理財産品來減少損失。這時，就需要提前終止合約贖回理財産品。

　　理財産品的提前贖回一般分兩種情況：一是投資者與銀行均無提前終止權，因此不能提前贖回；二是客戶可以提前贖回，這種贖回權還進一步細分為隨時支援贖回和只可以在某一規定時間贖回。投資者有權提前贖回都必須支付相關費用。投資者在選購這類可贖回産品時，要與其他中短期投資産品的靈活性和收益率比較，才能選出更具優勢的産品。

　　在終止條款方面，由於提前終止條款通常分為銀行有權提前終止和客戶有權提前終止兩種。一般銀行在理財合同中寫明“在特殊情況下，本行有權單方面提前終止理財産品運營”的條款，會讓投資者的理財産品莫名“被終止”。如果銀行行使提前終止權，投資者一般可享受到高於無銀行提前終止權的收益率。而投資者有權提前終止的理財産品非常稀少。因此，投資者在購買理財産品時，可以選購那些優質的，設立時間較早的銀行理財産品，來確保自己的理財收益不會因産品提前“被終止”而打水漂。

　　這些“日子”也影響到期收益

　　除此之外，理財産品説明中還涉及有到期日、到賬日和費用。到期日意味著産品到期、停止運作，而銀行要在“到賬日”才會將本金和投資所得返還給投資者賬戶，這中間會有時滯。而資金到賬日是指産品到期日或提前終止後到資金打回到投資者個人賬戶

　　之間的時間，這段時間內資金不計息。清算時間長短也對收益率産生影響

　　比如，一隻60天年化收益率為5%的理財産品，如果産品募集期為5天，支付日為産品到期日後第3個工作日，並且在兩個清算期之間不計付利息，那麼一名在募集第一天就購買該産品的投資者，他在返還現金時所獲得的實際年化收益率只有4.41%左右。由此可以發現，對於那些在認購清算期內不支付利息的理財産品而言，投資者需要在申購日快結束之前去購買，避免在這段時間因資金閒置而造成損失。投資者選擇迴圈投資理財産品也能減少一些收益損失，不過，如果需要贖回，投資者一定要在下一個理財週期到期前提前申請。