十一月的安塔利亞依舊如夏，地中海溫暖的陽光從玻璃天花板撒下，將Rixos酒店大堂的紅色花崗岩地面照得閃亮。

　　與此同時，遠在4700多公里外的中國阿勒泰地區，氣溫已達到零下五度，雪花夾雜著零星的雨點從陰冷的天空落下。這個季節恰是牧場急需牲畜飼料的時候，為解燃眉之急，城裏的信貸員甚至只得騎馬，為牧場客戶提供貸款服務。

　　中國是2016年G20峰會主辦國。從12月1日開始，G20就由中國接棒，正式進入“中國時刻”。利用G20平臺推動普惠金融創新，是我們促進中小企業發展的一個難得契機。

　　求解中小企業融資難的世界性課題

　　 中小企業融資難，是一個世界性難題。

　　中小企業（本文中包括微型企業， 下同）一直被視為經濟發展的支柱，為全球新興市場國家創造超過三分之二的就業機會。在國內，中小企業從業人員更是佔總就業人口的近80%。遺憾的是，中小企業主，特別是在農村地區的生産者們，卻常面臨資金短缺的困擾。根據世界銀行集團旗下的國際金融公司與麥肯錫諮詢公司的合作研究，世界範圍內中小企業融資缺口達到2萬億美金以上。另一份研究則指出，僅中國的融資缺口就超過3000億美金。造成這一問題的主要原因包括高企的融資成本和稀缺的融資工具等。

　　從實際操作層面出發，金融機構和監管部門之間的交流和互動，是一種有效提高普惠金融能力的方式。世界銀行集團旗下的國際金融公司在吉爾吉斯斯坦就有過一個成功案例：2011年前，雖然該國法律上早已允許小額貸款機構申請存款牌照，但包括監管者在內的大多數市場參與者都不熟悉如何將仍為非政府機構（NGO）身份的小貸機構轉變為具備吸儲能力的銀行。為促進當地普惠金融的正規化，營造有利的制度環境，世界銀行集團旗下的國際金融公司與蒙古國金融管理委員會合作，邀請吉爾吉斯斯坦法務人士、央行和其他有關部門代表訪問蒙古XacBank銀行和政府相關機構，學習他們將本國小額貸款機構轉型為商業銀行的成功經驗。訪問結束後，吉爾吉斯斯坦央行有效提高了存款牌照的審批流程，並該國白圖山（Bai-Tushum）小貸組織認真討論、求解轉型為銀行後可能帶來的問題。終於，白圖山在2012年十一月份正式成為吉爾吉斯斯坦第一家成功轉型、有存款牌照的小貸銀行。

　　同時，技術升級也是解決中小微企業融資申請獲得率低、審批時間長、成本高的有效方法。根據我司在亞太地區的問卷調查，僅有35%左右的企業獲得銀行貸款或信貸額度。在中國，這樣的企業只有25%左右。他們也極少通過供應商信貸或籌集股權等正規方式融資，大多還都是依靠自己的積蓄或向親戚朋友尋求幫助。金融科技公司的出現，正逐漸改變這一現狀。美國加州的詹尼佛是一家寵物美容店主，在苦等三個星期後她的貸款申請依然被銀行拒絕。美國Kabbage科技公司之後開始與詹尼佛合作，將她的社交媒體賬戶、會計軟體和支付工具與公司信貸模型相連，海量數據迅速通過自動化模型生成出一套信用指標，僅在分析6分鐘後就將5萬美金的半年期貸款打入詹尼佛的賬戶。太平洋的另一端，中國宜信公司的“極速借貸”服務依靠用戶提交的個人資訊、信用卡帳單等數據，也力求達到1分鐘授信10分鐘批貸的目標。無庸置疑，金融科技對於普惠金融發展的顛覆性影響正在全球顯現。

　　另外，在資金本身的供給中，國際專業機構的支援更是不容小覷。作為世界銀行集團的一部分，國際金融公司（IFC）是全球最大的專注于私營部門發展的國際開發機構，單是在亞太地區針對中小微企業融資類別的投入就超過3千多億美金。為幫助中國欠發達地區的中小企業獲得融資期限長、抵押品要求少和結構靈活的融資服務，2010年和2011年國際金融公司先後對江蘇融資租賃進行了總額3890萬美元的投資。2012年，更是為該公司進一步提供3.15億人民幣的貸款。除了傳統融資手段，國際金融公司還將業務擴展到電子商務貸款。2015年初，我司通過“高盛‘巾幗圓夢’-IFC女性企業家融資工具”向阿裏螞蟻金服提供5億元人民幣信貸資金，定向扶持女性借款人持續創業。

　　G20全球普惠金融平臺

　　上述有關互訪學習、技術革新與國際合作等方式，對於改善供給方的融資環境至關重要。但如何獲得有關這些路徑的及時資訊並有效地參與其中呢？G20提供了一個國際化、開放式和包容性的平臺。

　　G20是以國際經濟合作為主要目標的一種非正式對話機制，在亞洲金融風暴後誕生，繼而又為應對2008年全球經濟危機擴展到今天的架構。為幫助中小企業克服融資難問題，特別是在經濟下行中這一難題益發嚴重的特點，2010年G20首爾峰會上與會國領導人決定在PPP的基礎上，匯集公共部門和社會資本的力量，設立全球普惠金融合作夥伴機構（Global Partnership for Financial Inclusion，“GPFI”）。全球普惠金融合作夥伴機構的使命是構建全球層面的普惠金融框架，涵蓋最佳範例、標準制定、資助模式等方面，下設多個工作組和執行機構。金融包容聯盟（Alliance for Finance Inclusion， “AFI”）便是執行機構之一，吸引來自全世界95個新興市場國家的官方金融監管機構參與。中國人民銀行和銀監會都是會員。

　　中小企業金融論壇（SME Finance Forum）則是由全球普惠金融合作夥伴機構面向非官方領域設立的執行機構，來自世界各地約70家商業銀行、非銀行金融機構和金融科技企業等成為該組織的創始會員。它的官方網站收集了超過2500種文字出版物和影音資料，同時還負責管理著世行國際金融公司打造的“中小企業融資缺口（IFC Finance Gap）”、“中小企業投資組合(IFC？MSME Portfolio)”和“中小企業國家指標(MSME Country Indicator)”三大數據庫。在這次會議中，監管機構代表、國際專業機構來賓與各類金融、科技公司交流對普惠金融的看法，增進相互了解，尋找合作機會。

　　G20的中國時刻

　　近年來，普惠金融事業在中國企業發展和國家政策領域都是炙手可熱的話題，相關業務發展迅速。據《經濟日報》早前報道，截至2015年9月末，小微企業貸款餘額佔各項貸款比重23.1%，較2011年增長82.7%，比各項貸款增速高14.7個百分點；截至2015年6月末，涉農貸款同比增長11.5%，比各項貸款增速高0.6個百分點。另外，民營銀行、網路P2P公司、小貸公司等新型中小微企業融資業態如雨後春筍般出現，逐漸彌補傳統貸款的短板。在政策層面，不久前召開的中央全面深化改革領導小組會議也通過了《推進普惠金融發展規劃（2016－2020年）》，為未來普惠金融的發展勾勒出了路線圖。

　　中國將主辦2016年的G20系列論壇，杭州將在秋天迎來第十一次領導人峰會。繼而，金融包容聯盟和中小企業論壇這類G20會議的實際執行機構將把會議、活動的側重點向中國傾斜。面對“家門口”的這場盛會，我國各類致力於普惠金融的機構都應積極參與，借此學習國際領先技術、增進國際合作，同時也展現大國風采，為其他有需要的國家介紹中國普惠金融發展的寶貴經驗。

　　G20的“中國時刻”即將到來，你準備好了麼？

　　(作者介紹：G20中小企業金融論壇會員服務部負責人、世界銀行國際金融公司顧問)