■記者 裴磊

　　《中華人民共和國商業銀行法修正案（草案）》24日獲通過，草案中最大亮點便是刪除貸款餘額與存款餘額比例不得超過75%的規定。這標誌著存貸比由法定監管指標轉為流動性監測指標。既然監管紅線取消了，那麼今後找銀行貸款會不會更容易些？

　　變化 取消存貸比 銀行松手腳

　　所謂存貸比，是指銀行貸款餘額與存款餘額的比率。從銀行盈利的角度講，這一比例越高越好，因為這樣就意味著銀行可以將更多的存款借貸出去。但是從安全形度考慮，過高的存貸比，可能會造成儲戶取款時，銀行支付的困難。

　　此次存貸比的取消，銀率金融研究中心理財組分析師閆傑認為這意味著為銀行鬆開了放貸的手腳。有助於提高銀行業金融機構的信貸投放能力，有利於銀行提高資金的使用效率、降低資金成本。另一方面，銀行貸款規模的放大，有利於更多企業通過銀行渠道進行融資。

　　閆傑分析對於國有大行正在孕育的改革以及地方債置換，此舉意義重大。因為新一輪的銀行改革需要的是更大的資金運作空間，新一輪的國企改革需要消化或長期大量債務，降準降息都是無法從根本上滿足這種需求的。而對中小銀行而言，可以有更多的資金放貸于中小企業，基於中小企業更大的貸款利率浮動空間，中小銀行的盈利能力在未來或有所提高。

　　反應 銀行放款更容易？不一定

　　既然存貸比取消意味著為銀行信貸投放鬆了手腳，那今後企業融資難的問題是否有望解決呢？對此，我市銀行業內人士張洋表示，首先目前還只是草案，即便通過後，也不一定意味著銀行信貸會瘋狂投放。“銀行還是要考慮企業的償還能力，如果無抵押的企業即便銀行有錢依然不會輕易投放。”

　　張洋的分析也得到了閆傑的認同，他分析，經過上輪改革後的發展，銀行業的經營漸趨成熟。5月末人民幣貸款餘額87.52萬億元，同比增長14.0%，當月對實體經濟發放的人民幣貸款增加8510億元，同比少增281億元，銀行業金融機構對實體經濟的信貸投放依然謹慎，並沒有因為寬鬆的貨幣政策而顯著擴大投放規模。同時，存貸比放開後，不管是監管層還是銀行自身，都會對經營風險充分考量，信貸投放規模建立在流動性安全的基礎之上，這是底線。

　　後市 存貸雙方選擇更多

　　雖然存貸比取消並不意味著銀行信貸投放會瘋狂。但銀行可以用來放貸的錢多了，出於收益考慮自然信貸投放的衝動會增加。

　　對此，閆傑認為，未來各個銀行會根據自身某一時段的流動性，結合動態監測指標，相應調整存貸款利率，銀行業目前幾乎千篇一律的利率水準會被打破，對儲戶和貸款用戶來説，會有更多的選擇。“相對於國有銀行，中小股份制銀行他們的壓力會更大，很可能會更快地執行更靈活的放貸審核標準。”張洋預測等到銀行法修正案通過後我市最先響應的應該是中小股份制銀行。