隨著網際網路金融的興起，一些網際網路投資理財平臺推出了“一元團購”理財産品，只需要一元就可以跨銀行、跨地區購買。其實，類似的團購信託、團購保險、團購基金的理財平臺早已存在，雖然飽受質疑，但這一現象依然處於無人監管的灰色地帶。

　　團購平臺層出不窮

　　最近，在上海陸家嘴一家出版社工作的團購達人李欣（化名）在網上找到了一項新的團購産品——團購理財。在一家名為“多盈網”的網際網路平臺上，李欣看中了一款1元起投、8%的超高預期收益産品，投入了1000元。

　　記者發現，與“多盈網”同類的理財團購網站並不少，錢先生、信託100、94bank等平臺都紛紛推出“1元團購”銀行理財産品或者信託産品的服務，團購理財正愈演愈烈。

　　10月29日，記者登錄多盈網平臺發現，在盈理財欄目下，10月27日發佈的有一款1元起購的銀行理財産品。這款名為民生銀行-非凡資産管理翠竹1W理財産品投資期限只有7天，從10月31日到11月7日，預期年化收益率高達8%，而購買起點僅為1元，遞增金額也為1元。

　　記者致電民生銀行客服了解到，確實有一款10月31日起息的7天理財産品在銷售，但客服人員告訴記者，必須到民生銀行網點櫃檯進行風險評估，才能購買，而從銀行渠道購買起點金額為5萬元，預期收益率為4.25%。隨後，記者又致電多盈網站客服人員。據客服人員介紹，平臺上這款産品預期年化收益率高達8%，是由平臺補貼産生的，這是平臺初創期的優惠補貼活動。

　　記者體驗下來，此類理財團購平臺運營模式相近，投資者在這些平臺上可以按照銀行、收益率、起售金額、期限等標簽進行篩選與對比，實現跨行、跨地區、零門檻購買理財産品。團購業務是平臺接受會員委託，以“多對一”團購的模式代購銀行理財産品，即投資者最低可1元參與，籌夠銀行理財産品的投資起點金額之後再去銀行購買理財産品，不過平臺不保證100%購買成功。

　　資金安全打問號

　　“把錢匯入賬戶後，理財團購平臺拿這筆錢到底是做了什麼？是不是遵從委託投資到相應理財産品？投資者很難追蹤資金流向。”李欣表示，目前她只能通過少量資金來投資試探。

　　在多盈金融常見問題欄目中，也有投資者對資金安全表示擔憂。網站是如此回答的：盈理財不設資金池，用戶在盈理財所有資金交易均由央行監管的第三方支付機構監管，用戶資金不可用於投資理財以外的任何消費，收益提現只能單向回流到與用戶身份證資訊一致的銀行卡，資金流向封閉，資金記錄隨時可查詢。

　　雖然平臺反覆強調資金由央行監管的第三方支付機構監管，但北京市合川律師事務所律師王德怡表示：“第三方支付平臺僅能起到轉賬支付的作用，無法對客戶資金安全盡到安全保障作用，客戶的交易資金安全僅能依靠交易平臺的實力和信譽。團購平臺往往是成立不久的小公司，沒有多少賠付能力，一旦發生大規模的投資損失，客戶的利益難以保證。”

　　除了資金安全問題外，不少業內人士指出，眾籌募集資金來購買銀行理財産品的模式其實遊走在監管的灰色地帶，涉嫌打法律的“擦邊球”，風險較大。

　　普益財富研究員牟鑫指出，根據銀監會《商業銀行理財産品銷售管理辦法》，風險評級為一級和二級的理財産品，單一客戶銷售起點金額不得低於5萬元。其次，客戶首次購買理財産品前需在銀行網點進行風險承受能力評估，商業銀行對理財産品的銷售也不能進行任何委託和外包。

　　牟鑫還指出，投資者通過這類平臺組團購買銀行理財産品，實際上與銀行簽署購買理財産品協議的是該網站，銀行並沒有與投資者直接建立和形成理財産品買賣合同關係，因此投資者面臨著很大風險，其中最主要的就是投資資金的監管問題，投資者將資金劃至該網站虛擬賬戶後無法跟蹤、確認資金的去向，投資者需承擔利益受損的風險；此外，網站是否遵從客戶的委託，投到相應的理財産品中也無從保證。

　　王德怡也指出：“投資者與平臺和銀行利益一旦引發衝突，投資者和團購平臺之間的委託認購協議很可能因違法違規被認定為無效。”

　　據《國際金融報》