■上海自貿區並不是簡單的貿易自由化和開放，它承載著中國下一輪政府管理體制改革和中國經濟對外開放全面試驗的重任。如果總結一年來的經驗，上海自貿區已經取得的成績主要是在政府行政管理體制改革方面，很多在自貿區先行先試的改革措施，已經或者正在向全國推廣。就當前看，自貿區已經改革的政府管理體制涉及多個方面，重點是在投資管理體制和事中事後管理體制的構建上。

　　■目前上海自貿區正在國家有關部門的指導配合下，構建以六個子體系（國家安全審查制度、反壟斷審查制度、社會信用體系建設、企業年檢改成企業年度資訊公佈制度、建立政府間各部門資訊共用平臺和統一監管執法體系、社會力量參與綜合監管制度）為主要內容的政府事中事後管理體制。如果能在上海自貿區試驗成功並在全國推廣，中央建立上海自貿區的國家戰略就成功了一大半。

　　中國（上海）自由貿易試驗區自掛牌運作以來將近一年，自由貿易試驗區的各項改革開放措施在黨中央國務院的領導下正有條不紊地推進。很多人從國外自由貿易園區的基本形態和經驗出發來套上海自由貿易試驗區，覺得上海自由貿易試驗區進展不夠快，對外開放的步伐也邁得不夠大。

　　其實，這些判斷本身存在一些誤區，因為上海自由貿易試驗區並不是簡單的貿易自由化和開放，它承載著中國下一輪政府管理體制改革和中國經濟對外開放全面試驗的重任，推進改革開放措施所涉及的複雜因素比簡單的貿易自由化要多得多。如果總結一年的經驗，上海自貿試驗區已經取得的成績主要是在政府行政管理體制改革方面，很多在自貿區先行先試的改革措施，已經或者正在向全國推廣。當然，國務院總體規劃中所列的很多對外開放的領域和措施是需要在未來推進和落實的，開放將成為明後年自由貿易試驗區的主色調。就上海自貿區運作一年的情況進行評估，我們需要正確理解和認識以下幾點。

　　投資管理體制領銜政府管理體制改革

　　上海自貿試驗區並不是傳統意義上的貨物貿易自由化區域，它承擔著中國下一輪改革開放試驗田的重任，而改革的重點是政府管理體制按照國際慣例進行重構，其目標即是按照黨的十八屆三中全會決議提出的“市場在資源配置中發揮決定性作用和更好發揮政府作用”。這是一個非常艱巨的任務，因此上海自由貿易試驗區實際上是承擔了比一般意義上貨物自由貿易區更加艱巨的任務。

　　就當前看，自由貿易試驗區已經改革的政府管理體制涉及多個方面，重點是在投資管理體制和事中事後管理體系的構建上。

　　在對內資投資的管理上已經實施了先照後證的方式，企業執照、稅務登記和企業和代碼證已經改在工商“一口受理”，繁瑣的程式統統撤銷，一次即可解決。企業註冊資本也改為認繳制。在外資管理上，則實施了“負面清單”管理模式，負面清單外的海外投資享受準入前國民待遇，與內資一視同仁。2014年新版的負面清單做了大幅度的削減，對外開放程度進一步提高。截至2014年7月底，進入自貿區的外資企業1300多戶，90%以上都屬於負面清單之外的投資，無需再經過商委（外資委）和發改委的審批，直接到工商登記。這些改革極大地便利了各類企業的投資，10多月內在上海自貿區內新登記註冊的企業超過了1萬家。如果沒有投資管理體制改革，這是不可能實現的。

　　對內投資管理體制改革的同時，對外投資管理的改革也在推進。自由貿易區內的企業投資海外，無需事先審批，只需登記備案。對外投資的外匯管理也取消，無需事前向外管局申請外匯額度。

　　上述針對國內企業的改革措施陸續在全國範圍內推廣，而對外資管理體制的改革，將隨著中美、中歐之間的雙邊投資協定談判的推進，逐步向全國推廣，成為全國對外資管理的新模式。

　　當前的重點改革是建立事中事後管理體系

　　改革了政府前置的審批和監管，不等於政府放鬆管理。要更好地發揮政府的作用，就要在市場配置資源起決定作用後，政府能夠繼續按照市場原則控制好風險，管而不死。目前自由貿易試驗區正在國家有關部門的指導配合下，構建以六個子體系為主要內容的政府事中事後管理體制。它們分別是：國家安全審查制度、反壟斷審查制度、社會信用體系建設、企業年檢改成企業年度資訊公佈制度、建立政府間各部門資訊共用平臺和統一監管執法體系、社會力量參與綜合監管（仲介機構和行業組織參與監管）的制度。這六個方面的子體系有些是中央相關部門的事權，在自由貿易區將實行中央授權的方式委託相關派出機構承擔，比如國家安全審查和反壟斷審查就屬於這一類。而另外的則屬於地方政府的功能，比如社會信用體系的建設（包括信用資訊平臺的構建和營運）、企業年度資訊公佈、社會力量參與綜合監管等。還有些需要中央部門參與協調的，如政府各部門資訊共用平臺建設，則需要垂直管理的一些政府部門（條）與地方政府的一些職能部門（塊）相協調。

　　事中事後監管體系的構建是一項艱巨的任務，它關係到國務院總體規劃中強調的上海自由貿易試驗區改革開放措施和經驗可複製和可推廣的任務能否圓滿完成。因為這一事中事後管理體系如果能在上海自貿區試驗成功並在全國推廣，中央建立上海自由貿易試驗區的國家戰略就成功了一大半。此前，關於內資投資登記註冊的改革已經在全國推廣，現在國務院已經決定將構建政府資訊共用平臺作為下一階段政府體制改革的重要內容在全國推開。因此，自貿試驗區的政府事中事後管理體制的構建將成為中國下階段政府行政管理體制改革的重要內容。

　　金融體制改革和金融市場開放也是廣義的政府體制改革

　　上海自由貿易區的金融改革開放吸引著全球的目光，因為它關乎上海國際金融中心建設，關乎人民幣國際化的進程。“一行三會”關於上海自由貿易區金融改革開放的條例和實施細則現在都已經陸續出臺，企業十分關注的“自由貿易賬戶”也開始落地，自由貿易區與海外的資金自由流動和貨幣的自由兌換已經起步。跨國企業人民幣“資金池”也陸續建立，利率已經在自由貿易區先行一步實施市場化。自由貿易區的其他金融活動，比如原油期貨和黃金期貨交易平臺也在搭建，未來這些期貨交易也將更加國際化和市場化。這些，都是為未來在更加廣泛的區域內進行金融市場化和國際化的改革進行的試驗。但是，金融的改革開放與其他方面的改革措施有比較大的差異，就是其可複製和可推廣會更加謹慎，需要服從中國整體的金融改革開放步伐。金融市場牽一髮會動全身，風險的傳遞也會很迅速，控制風險忽視不得。因此，金融改革開放的措施在一些學者看來力度尚不夠大。

　　其實，自由貿易試驗區的金融改革開放如果從未來推廣複製的角度看，對整個中國金融體制改革開放會具有超乎我們想像的重要意義。比如，自由貿易賬戶的設立。這一賬戶實際上為未來中國整個金融市場和金融體系開放開闢了一個渠道和雛形，因為通過這個賬戶資金可以實現自由流動，前置的外匯管理措施也不再適用。如果這一賬戶的用途將來再根據需要拓展至金融交易，那麼中國資本賬戶資金自由流動和自由兌換就能立即實現。因此，分賬管理模式的資本賬戶開放和資本賬戶自由兌換已經離我們不遠。但是，我們必須看到，上海自貿試驗區的金融改革開放試驗只是為全國金融改革和開放進行試驗和做準備，何時推廣至全國，既取決於自貿試驗區的改革成功與否，也取決於中國整個金融體系市場化的轉型和國際化競爭的需要。

　　自由區的金融改革和開放對上海國際金融中心建設會有重要的促進作用，但是上海國際金融中心建成同樣需要中國整個金融體系改革和金融市場開放取得突破。上海國際金融中心功能的發揮和完善，無法簡單地通過自由貿易試驗區的金融改革開放來實現。即便未來通過一系列的改革開放措施進一步放開了自由貿易試驗區的金融交易，自貿試驗區的金融充其量也只能發展成為一個離岸金融市場，區內的人民幣和外匯金融交易將形成一個扇面的與海外離岸市場連為一體的特殊市場，它與國內人民幣為主體的金融市場的聯繫取決於國內市場的開放程度。只有有了比較高水準的在岸市場對外開放，離岸市場和在岸市場的互動程度才會提高，上海在岸市場對離岸市場的輻射才會增強，上海國際金融中心在人民幣跨境交易中的定價、清算結算、産品創新和資訊發佈中心地位才能夠有效地確立。

　　（作者繫上海社會科學院研究員、上海自由貿易區研究協調中心秘書長）