葉檀：銀行風險露冰山一角
- 發佈時間：2014-09-22 03:33:21 來源：解放日報 責任編輯：胡愛善
最近，恒豐銀行被曝2013年違規為其股東企業兜底，本息合計40億元的3筆表外業務在今年8月底到期，由於企業現金流短缺無資還債，恒豐銀行不得不按照此前的協議約定進行代償。
恒豐銀行該業務融資人實際是銀行股東，兩家融資機構有關聯關係，業務金額合計超過銀行資本凈額的5%，未經股東大會批准，未上報監事會與銀監會，並在銀行表外進行，上述所有行為沒有一件合規。
偏偏在融資一方看來，每一樁都很正常。融資方如此“坦蕩”，只有兩種可能，或者是真不懂規矩，或者是委屈——別人都這麼做，為什麼單挑著我這只柿子捏啊。
金融專家曾剛先生的“證詞”似乎印證了其中的“委屈”：本次恒豐銀行40億元剛性墊付事件，不會是孤例。有不少銀行設置了定向資管計劃，以同業存款方式提供資金，並出具承諾無條件購買定向資管計劃受益權，為股東融資行為進行兜底。通過設置複雜的交易結構，繞過監管政策對表內信貸資金的投向限制、資本金約束、存貸比的流動性約束、區域約束等，將自身的信貸業務包裝成同業業務。根據規定，銀行同業業務中負債端的同業存款並不納入存款準備金的計算，資産端的同業代付、同業拆出和買入返售等業務無需計提撥備，不受75%的存貸比限制，最終所有風險由該行自擔，信用風險實質停留在表內。這在一些中小銀行的確很常見。
説不定決定這筆交易的人還要説——我是為了銀行的利潤啊，有數億股的股權質押，有什麼可怕啊。
中國金融風險問題堆積，從恒豐銀行案例可窺見一斑。按照恒豐銀行2013年年報，持有該行3.28%股份的門裏投資及關聯方是其第九、第十大股東，如果每家以37億的融資額計，只要損失一兩筆，這家銀行兩年左右凈利潤一筆勾銷，還將引發一系列連鎖反應，而這家銀行顯然不顧及這些風險。他們也許從心底“尊崇冒險”，或許更相信就算出了風險，也有“父愛之手呵護”。該銀行的管理更令人吃驚，比如“3筆表外業務未經正常的業務審批程式”，未經董事會，現任高管“不知”，等等。
目前表外業務監管確實十分滯後，對此類看似風險極低的同業拆借、實質是表內信貸業務的同業通道業務，撥備制度沒有改進。目前正要進行的民營銀行改革，仍然沒有禁止實質性的大股東關聯貸款，將來必生禍端。
金融行業的風險就在於沒有嘗試過真正的市場風險，一個個以大無畏的精神跳進關聯交易、風險交易的熱油鍋，還美其名曰“創新”。複雜的交易設計往往掩蓋著最原始的動機，這不是創新，這就是一個從監管層到銀行自欺欺人的騙局。
