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　　銀行理財

　　□本報記者 殷鵬

　　“在中秋節期間，各家銀行都會推出一些較高收益的理財産品供市民選擇，一般會比平常産品的收益率高0.5個百分點左右。市民在挑選理財産品時，最好挑選中短期的産品。”業內人士説，一般銀行的理財産品都會在年中、年末和中秋節這些節慶時期出現收益率上漲的現象，現在如果購買3個月左右期限的産品，那麼會在12月底到期，正好趕上高收益率的年底理財産品上市，實現讓手中資金最大程度升值。此外，在規避風險方面，投資者在選購理財産品時，不要只關注預期收益率的高低，還要關注投資方向和風險。

　　近段時間，大多數理財産品收益率均有所下滑，集體回歸“小時代”，這讓部分投資者感到有些無所適從。該選擇“鶴立雞群”的“結構性理財産品”，還是繼續投入網際網路“寶寶”，或者不動聲色靜觀其變？理財專家認為，進入9月後，不少銀行理財産品和集合信託産品將迎來還本付息的高峰，進而會推高理財産品收益率。建議投資者短期可選擇兩三個月期限的理財産品，靜候年末及新年的收益率反彈。此外，抗風險能力較強的投資者可以關注銀行推出的資管、信託類産品。不過，該産品投資期限通常不會低於1年，相對普通理財産品而言風險較高。

　　8月即將結束，理財産品、債基、貨幣基金的收益率全面下滑，各家銀行5%以上的理財産品少之又少。業內人士表示，10月前，傳統銀行理財産品的收益率或持續下行。即便如此，銀行理財資金並未出現大規模撤退，因其風險較小，不少投資者仍在堅守。多位銀行人士認為，在寬鬆的資金狀態下，高預期收益率理財産品數量及發行銀行數量會越來越少，理財産品收益率未來一段時間將保持下行態勢。銀行人士建議，對於投資者而言，早日鎖定中長期收益或許更為明智。另外，預期年化收益率並非到期實際收益率，投資者要結合自身資金情況選擇合適産品，注意産品期限，了解贖回、終止情況，避免遭受損失。下半年銀行理財市場收益率跌勢難改，投資穩定的貨幣基金是個不錯的選擇。

　　短期理財産品的優勢在於期限短、獲取收益快，然而近日有理財師指出，短期理財産品的風險不得不防，特別是對剛入門的投資者來説。由於購買的是短期理財産品，投資者要對産品的流動性特別關注，比如産品的起息時間和購買時間是否一致；如果不一致，要弄清産品募集期的收益計算方式。目前，銀行理財産品大多是免申購和贖回費用的，但也有一些例外，費用包括申購費、贖回費、産品管理費、託管費等。

　　據金融界金融産品研究中心統計，本週銀行理財産品預期周均收益率下滑。7天和1個月期限理財産品的周均收益率有所提高，其他各期限理財産品的周均收益率均有不同程度降低。從收益率分佈來看，各期限預期收益率最高産品均屬股份制銀行和農商行。其中，深圳農商行的一款理財産品以5%的預期收益率奪得了14天期限第一的位置；平安銀行的一款12個月保本浮動收益産品以7%的預期收益率居同期限産品的首位。