距離監管劃定的普通型保險産品預定利率換擋已不足一月。當前,正處於人身險預定利率換擋的窗口期。8月7日,北京商報記者了解到,近日,多家人身險公司旗下預定利率3.0%的增額終身壽險、年金險宣佈下架,不同機構産品停售時間不一。
在新舊産品切換之際,不少保險代理人和銀行理財經理紛紛借此行銷保險産品。“産品下架”“3.0%末班車”,業內關於保險産品停售的消息不絕於耳。
去年同期,在人身險産品預定利率下調的刺激下,多家險企7月保費強勁增長。此輪産品切換,又能否再次帶來保費爆發?未來,産品預定利率切換後,哪些保險産品又將走向市場“C位”?
産品切換漸次進行
“業內預計這個月底之前預定利率3.0%的産品將全部停售。”某頭部保險仲介機構保險經紀人董鬱金(化名)告訴北京商報記者。
這背後的原因,是人身險産品預定利率迎來新一波調降。就在8月2日,金融監管總局發文明確保險産品預定利率再次下調:自2024年9月1日起,新備案的普通型保險産品預定利率上限為2.5%;自2024年10月1日起,新備案的分紅型保險産品預定利率上限為2.0%,新備案的萬能型保險産品最低保證利率上限為1.5%。
由於預定利率切換,部分人身險産品開始下架。多位保險經紀人、代理人及銀行理財經理向記者確認,已陸續收到保險産品下架的通知。
從保險公司發佈的通知來看,産品停售確實不假。並且,停售的不只有熱門的增額終身壽險,還有定期壽險、年金險,甚至包含重疾類産品。如同方全球人壽發佈的資訊顯示,該公司有6款産品將於8月31日下架,産品類型包括定期壽險、教育金、兩全保險等。
為了防止“炒作、停售”,個別保險産品並沒有給市場留下太長的過渡期。
“這次産品下架部分産品是臨時通知的,讓我們措手不及。”董鬱金錶示,為了防止“炒停售”,此次3.0%的人身險産品部分是“突擊式”下架。董鬱金給記者發來的截圖顯示,某險企的名為“山海關龍騰版終身壽險”的保險産品,從通知停售到正式停售,中間的間隔僅有7個小時。
北京商報記者了解到,金融監管總局于8月2日發佈的《關於平穩有序做好人身保險産品切換有關工作的通知》明確要求,各公司要加強業務監測,適當提高業務監測頻率細化顆粒度,分區域、分層級重點關注同比增速、環比增速等指標,發現業務異常波動的,要及時分析原因並採取相應的控制措施,實現業務平穩過渡。
很難趕上去年的行情
每逢保險産品大規模停售前,舊産品熱賣是行業經常出現的場景。
在2023年7月末,人身險行業剛剛經歷過一輪預定利率從3.5%下降至3.0%的換擋。北京商報記者了解到,在2023年人身險産品預定利率切換之時,保險市場迎來了一波保費爆發。在2023年7月單月,太保壽險保費收入為200.95億元,增速達到了89.8%。
如今,相同的戲碼再次上演,此輪産品切換,能否如去年般帶來保費爆發?
業內普遍認為,本次産品切換過程中,市場主體的炒停售依然會普遍存在,保費有望出現小幅增長,但難以復刻去年的輝煌。
中國精算師胡寧寧向北京商報記者分析,此次産品切換預計會再次帶來保費增長,但預計不及去年。主要考慮是客戶的儲蓄需求在過往幾年已陸續釋放,不管是保險公司、銷售渠道還是客戶,現在行業都對保險産品切換比較疲憊。
從保險代理人的角度,精算視覺主理人牟劍群預測,保費會迎來一波高點,但是目前根據同業反饋,普遍趕不上去年3.5%産品停售的行情。一方面是目前的産品的收益確實不如之前3.5%的産品;另一方面是“報行合一”之後很多産品的佣金也出現了不同幅度的下滑,會讓行銷員動力下降。
誰來接棒?
儘管目前市場上仍有3.0%增額終身壽險在售,但這無疑已是人身險3.0%時代的“尾巴”。未來,如果普通型保險産品預定利率完成從3.0%到2.5%的切換,預定利率2.5%增額終身壽險是否能繼續穩居市場“C位”?誰會成為保險市場下一階段的主流産品?
從監管的態度來看,分紅型産品重視程度有所提高。金融監管總局在《關於健全人身保險産品定價機制的通知》中表示,鼓勵開發長期分紅型保險産品。對於預定利率不高於上限的分紅型保險産品,可以按普通型保險産品精算規定計算現金價值。基於此,牟劍群判斷,儲蓄型産品會完成向分紅險的轉型,保障型産品會更加凸顯保障屬性,減少當中的儲蓄屬性。
長期看,隨著定價利率的下調,人身險産品有望向“低保底+高浮動”方向發展。北京劭和明地律師事務所保險律師李超指出,由於産品預定利率下降,為了不降低保險産品的整體吸引水準,預計未來市場上會出現更多包含一定不確定性的諸如分紅型、萬能型、投資連結型保險。這類産品對於保險公司而言可以減少資本和償付能力消耗,對消費者而言也有望獲得比完全固定收益産品更高的綜合收益。
北京商報記者 李秀梅
(責任編輯:孟茜雲)