建倉期將滿 萬家品質生活擬轉型為混合基金
- 發佈時間：2016-02-04 09:12:00 來源：中國經濟網 責任編輯：田燕
在去年8月股票型基金倉位實施八成最低倉位規定後，一批股票型基金轉型為混合型基金。近期，伴隨市場大幅波動，又有股票型基金欲轉型為混合型基金。
萬家基金近日公告，萬家品質生活型基金擬以通訊方式召開基金份額持有人大會，會議事項為修改基金合同，基金名稱擬修改為萬家品質生活混合型基金，基金類型修改為“混合型”，基金投資組合中股票資産的倉位修改為“0~95%”。對於修改原因，公告稱是為提高基金資産的運作效率，保護基金份額持有人利益。
基金分析人士表示，股票型基金的最低倉位為80%~95%，混合型基金的倉位為0~95%，修改合同後，最大的變化就是基金倉位可以不用像之前那麼高。在市場大幅波動的情況下，高倉位基金的凈值波動也很大，通過調整倉位，基金可以部分降低凈值的波動。
值得注意的是，截至去年底，萬家品質生活的股票倉位為57.54%，並未達到股票型基金最低80%的倉位限制。這主要是因為該基金是一隻新基金，尚處於建倉期。萬家品質生活成立於2015年8月6日，按照6個月的建倉期規定，今年2月6日建倉期滿。
如果萬家品質生活基金仍是股票型基金，意味著在接下來的幾天內，基金的倉位必須達到80%以上。如果在建倉期滿前幾天修改合同並轉型為混合型基金，該基金的倉位將不受80%最低倉位的限制。
另外，從去年底的規模來看，萬家品質生活的最新基金份額為2.03億份，較成立時有所縮水。按最新凈值計算，該基金規模在2億元左右。
有基金分析人士稱，即使不考慮A股的高波動性，對於規模較小的基金産品，這種市場下如果出現大額贖回，而股票倉位維持高位，也有可能遭遇流動性問題，這或許也是修改合同的原因。從最近半年的新基金髮行情況來看，靈活配置的混合型基金也明顯多於高倉位的股票型基金。
