小微企業融資難、融資貴是個老生常談的話題，近年來，從監管層到銀行做出了大量的努力，希望化解融資難、融資貴。然而，就小微企業自身而言，近年來也出現了大量故意違約的現象，更有多起小微企業卷款潛逃案件，這些頻繁發生的“跑路”事件讓銀行“一朝被蛇咬，十年怕井繩”，這實際上也在無形中推高小微企業的融資成本。

　　《證券日報》記者獲悉，近日，某銀行高層人士在一次閉門會議上表示，中關村科技園區一家蘋果公司一級經銷商企業主連同家人一併“跑路”，三家銀行涉及其中，資金合計約6000萬元。除了銀行捲入其中，一家擔保公司也被波及，金額為1000萬元，此外，多個蘋果公司的二級經銷商鉅額的預訂款也面臨風險。

　　半數小微企業

　　未從銀行獲取資金

　　由西南財經大學等機構發佈的《中國小微企業發展報告2014》顯示，小微企業獲得銀行貸款的比例為46%，11.6%申請貸款被拒，42.4%的小微企業並未申請貸款。報告顯示，全國有4.8%的小微企業資産小于負債。在有負債的小微企業中，超過兩成已經資不抵債。大致推算，中國已經有267萬個資不抵債的小微企業。

　　一位江浙地區小微企業主告訴記者，並非是其不希望申請貸款，而是申請也不可能獲批，“無房産抵押，銀行很難貸款給你，小微企業花時間和精力申請，銀行花時間調查，結果就是銀行還是不批貸，小微企業只能向民間借貸”。

　　精誠四達商貿有限公司董事長王國強表示，哪怕是按照基準利率上浮30%、40%、甚至是50%，中小企業也希望從銀行獲得貸款，但是大多數小微企業仍舊拿不到貸款——在銀行批貸必經的多個環節中，小微企業已經被“斃掉了”。

　　在民營企業眼中，不能獲取銀行資金，並非完全是企業信用的問題。“四達是國家授予AAA級信譽的企業，作為民營企業，做到這種誠信已經非常難得，但是銀行並不認可這一商譽，四達依舊無法從銀行獲得貸款”，王國強説。

　　在目前的銀行審批體系中，小微企業想要獲取貸款，最少要經過三關：第一和貸款時點上銀行的流動性有關，也就是説，要看銀行究竟有無資金進行放貸；第二是小微企業能否達標審核標準，比如是否有抵押物等；第三是金融機構自身進行的風險評估，最終確定企業能否符合該行風控體系的要求。而在這當中，能否達標審核標準是小微企業能否獲得貸款的關鍵一環。

　　中國建設銀行首席經濟學家黃志淩在上述閉門會議上也強調，小企業貸款難，首先難在無法獲得無抵押的信用貸款。先評級後貸款的問題在於，傳統的信用評級是基於財務數據，模型的建立是基於財務數據，這種信用評級體系對於大中企業是適用的和科學的，但是對小企業並不適用。因為，小企業沒有財務數據積累，財務方面的數據品質很差、很有限，所以依據傳統的信用評級體系，小企業很難獲得較高的信用評級，自然也難以獲得信用放款。

　　小微企業的

　　害群之馬

　　銀監會二季度監管統計數據顯示，截至二季度末，銀行業金融機構涉農貸款(不含票據融資)餘額22.5萬億元，同比增長16.6%，用於小微企業的貸款餘額19.1萬億元，同比增長近16.9%。

　　同時，截至今年7月底，整個銀行業的不良貸款率是1.6%，小微貸款不良貸款率只有0.98%。

　　然而，不良貸款率低的現實剛剛讓銀行對小微企業有所改觀，小微企業中的一些“害群之馬”卻又讓銀行重新戴上了“有色眼鏡”。

　　本報記者獲悉，近日，某銀行高層人士在一次閉門會議上表示，中關村科技園區一家蘋果公司一級經銷商企業主連同家人一併“跑路”，三家銀行涉及其中，資金合計約6000萬元。除了銀行捲入其中，一家擔保公司也被波及，金額為1000萬元，此外，多個蘋果公司的二級經銷商鉅額的預訂款也面臨風險。

　　“這種行為的出現是對市場秩序的破壞，各方面一直強調融資難、融資貴，作為小微企業也必須格外的珍惜自己的信用，來維護這個市場”，上述銀行高層人士表示。

　　國家統計局對全國3.9萬戶規模以下工業企業抽樣調查數據顯示，今年一季度，工業小型微型企業經營狀況好或很好的比例僅為21.1%，比去年年底下降了1.7個百分點。其中，微型企業經營狀況好或很好的比例僅為18.3%。企業普遍反映，目前出現了“訂單荒”，尤其是廣東、浙江、重慶等地製造業出口企業，訂單普遍減少了20%-30%。

　　一位業內人士表示，小微企業“跑路”的另一個原因在於銀行貸款的“真空期”，小微企業的資金鏈很脆弱，如果銀行貸款不能連續，就會造成“技術性”資金緊張，這時候小微企業只能選擇高利貸度過“真空期”，這無形中增加了貸款成本，而如果銀行不續貸，後果可想而知。

　　據本報記者了解，除了小微企業自身經營原因外，聯保貸款制度下被連累，也成為了小微企業主“跑路”的原因，近年來，因鋼材行業遇冷，南方鋼貿企業出現債務危機，聯保戶均無力償還銀行貸款，此外，各商戶對還款金額、時間都有爭議，一家還不上錢，所有企業跟著被銀行斷貸，無力經營而“跑路”的事件時有發生。

　　業內人士表示，“小微企業退出的問題沒有解決，因此也催生了一些道德底線不高的人會‘跑路’。銀行其實不怕小微企業申請破産，只要啟動破産程式並進入清盤，銀行就可以啟動核銷的程式。但是問題是，企業主跑路了，沒有人申請破産保護，這等於給銀行‘丟個炸彈’，銀行自然一朝被蛇咬，十年怕井繩。”

　　據有關部門統計，在銀行業投放貸款的行業中，不良貸款率靠前的為交通運輸、倉儲和郵政業，而從地區分佈來看，浙江地區是重災區。