近期滬深股市大幅波動，場內題材熱點也出現分化，老熱點出現回落，但新熱點也逐漸崛起，似有接棒之意。10月29日至30日德國總理默克爾將正式訪華；11月23日世界機器人大會將首次在中國舉行；此外，機器人産業“十三五”規劃有望于10月底完成……事件性驅動疊加政策預期，智慧製造主題有望再度升溫，細分領域轉型成長龍頭和穩健的智慧製造領域龍頭值得投資者關注。

　　事件驅動+政策預期

　　由中國科學技術協會、工業和資訊化部、北京市政府主辦的2015世界機器人大會將於11月23日至25日在北京舉辦。據了解，此次大會的主題為“協同融合共贏，引領智慧社會”，由2015世界機器人論壇、2015世界機器人博覽會等板塊組成。屆時，擬邀請工信部領導做我國機器人産業發展規劃主旨報告，並邀請中、德、美、日等國家知名專家、企業家圍繞大會主題做有關機器人前沿科學研究、發展技術路線及發展戰略研究方面的主旨報告。

　　10月29日至30日，德國總理默克爾將正式訪華。德國駐華大使柯慕賢在接受新華社記者專訪時説，“創新”將是德國總理默克爾再次訪華的重點議題。今年是“中德創新合作年”，圍繞“創新”這一主題，“中國製造2025”與德國“工業4.0”對接工作穩步推進。

　　值得注意的是，今年6月，工信部副部長毛偉明曾表示，機器人産業“十三五”規劃將於今年10月底完成。毛偉明表示，工信部2015年將重點就機器人産業開展三項工作，一是制定機器人産業“十三五”規劃，引導行業發展；二是積極爭取相關政策，支援機器人研發、應用；三是在重點製造領域推廣機器人應用。按照這一時間表，這一機器人産業領域的重磅政策或也有望在機器人大會前後正式落地。

　　市場人士指出，事件性驅動疊加政策預期，智慧製造主題再獲關注，在“中國製造2025”的浪潮下，智慧製造的巨大風口將帶來巨大的投資機會。

　　智慧製造步入發展快車道

　　根據IFR（國際機器人聯合會）的數據，我國工業機器人的銷量從2008年的7，879台躍升至2014年的56，000台，實現了指數式的增長，其中2014年的銷量同比增長率約為53%，較2013年翻了一番。目前我國工業機器人的市場需求份額也位於全球首位，佔據了全球需求量的20%以上。

　　近年來全球工業機器人行業處於穩步增長的態勢，市場規模不斷擴大。我國作為工業機器人的最大市場，行業發展勢頭強勁，與之緊密相關的工業機器人系統整合領域的市場規模也逐步發展，未來市場空間巨大，將有效協助以汽車工業為代表的下游應用領域實現自動化、智慧化的升級發展，提高生産效率，縮減製造成本。

　　智慧製造的發展將有助於提升企業的生産效率和産品附加值，緩解我國製造業日益高企的人工成本問題，進一步提升企業的市場競爭力，同時也將對産業鏈上下游的行業帶來積極的拉動作用。隨著産業政策的逐漸明朗，智慧製造産業將進入高速發展的階段，而一些提前佈局的企業無疑將從中大為受益，産業鏈包含高端數控機床，工業機器人，傳感物聯，自動化（數字化）工廠，個性化製造新業態等，其中智慧化機器人、自動化裝備方向值得投資者重點關注。

　　對應在A股投資商，申萬宏源證券指出，2015年上半年多家上市公司通過兼併收購或合作方式，以傳統主業+自動化，或外延擴張自動化業務的方式，加入智慧裝備領域。目前智慧裝備領域上市公司61家。當前智慧裝備板塊兩類投資機會值得關注。第一類是細分領域轉型成長龍頭；第二類是穩健的智慧製造領域龍頭。