萬能險保費三季度環比降近10%

　　多險企官網不能投保萬能險上半年，萬能險是網銷保險當之無愧的明星産品，佔據了網銷保費90%左右的份額。而三季度的情況則急轉直下，從全行業來看，二季度的萬能險保費比一季度增長了63.66%，而三季度比二季度卻下降了9.33%

　　多險企官網不能投保萬能險

　　上半年，萬能險是網銷保險當之無愧的明星産品，佔據了網銷保費90%左右的份額。而三季度的情況則急轉直下，從全行業來看，二季度的萬能險保費比一季度增長了63.66%，而三季度比二季度卻下降了9.33%

　　隨著9月份數據的出爐，今年前三季度各險企取得的保費成績單亮相完畢。對比7月、8月和9月的萬能險數據，記者發現，多家險企的萬能險處在三月連降的狀態。當前，網際網路保險監管辦法尚未正式出爐，《網際網路保險業務監管暫行辦法》還在徵求意見，多家險企官網的萬能險銷售仍處於無法投保的狀態，未來萬能險市場能否再續輝煌？

　　多險企萬能險三連降

　　網銷保險在經歷上半年的輝煌後，三季度的表現則有點慘澹。挑起網銷保險大梁的萬能險銷售遭遇“剎車”，全行業萬能險保費比二季度下降9.33%，各險企情況有別，但萬能險銷售跌多漲少。

　　統計數據顯示，上半年，50家人身險公司開展了網銷業務，網銷保費達102.11億元，其中，二季度保費達75億元，是一季度的2.78倍，增長近2倍。其中，壽險網銷的主打産品是萬能險，保費收入佔比達90%，且97%均是通過第三方合作渠道銷售。

　　然而，進入三季度以來，萬能險的輝煌正在褪去，多家險企的單月保費呈現三連降的態勢，還有部分險企的單月保費收入連續為負數。在保費統計口徑中，萬能險銷售情況主要體現在“保戶投資款新增交費”項下，記者統計發現，多家險企的萬能險保費在三季度逐月遞減。

　　以三家公司為例，其中一家的保戶投資款新增交費從6月份的25313.42萬元下降到9月的4361.15萬元，7月、8月和9月該項交費的環比增幅分別為-16.05%，-14.99%和-75.86%。另外一家公司的保戶投資款新增交費從7月份的184632.95萬元下降到9月份的66163.31萬元，8月和9月的該項交費的環比增幅分別為-30.42%和-48.50%。還有一家公司的保戶投資款新增交費從7月份的33474.1萬元下降到9月份的255.51萬元，8月和9月的該項交費的環比增幅分別為-60.82%和-98.05%。

　　如果説新增保費的環比增幅連續下降已經很糟糕，更糟糕的則要數每月新增保費都為負數為零。統計數據顯示，正德人壽7月的保戶投資款新增交費為-522.萬元，8月新增交費為-224.8萬元，9月新增交費為-144.1萬元。中宏人壽今年上半年的保戶投資款新增交費為1.64萬元，而在1-7月，1-8月和1-9月的統計數據中，該項數據均為0。

　　記者統計發現，7月和8月，保戶投資款新增交費環比下降的險企數量分別為38家和39家，9月份的情況似乎稍有好轉，該項數據環比下降的為22家。

　　僅售4款

　　上半年，萬能險是網銷保險當之無愧的明星産品，佔據了網銷保費90%左右的份額。而三季度的情況則急轉直下，從全行業來看，二季度的萬能險保費比一季度增長了63.66%，而三季度比二季度則下降了9.33%。業內人士認為，這是由於政策叫停網銷萬能險的剎車效應仍在持續。

　　自8月底以來，國華人壽等保險公司官網以及天貓旗艦店網銷保險産品均下架，儘管部分險企否認“被叫停”之説，但被要求整改的事實卻無可回避，至今，時間已經過去了兩個月，但記者發現無論在上述險企的官方網站還是在第三方銷售平臺，其萬能險仍然無法投保。

　　“未來，這裡有看不夠的風景；現在，請允許我片刻小憩。想想，更為難得！”國華人壽在其天貓旗艦店稱，將進行産品、系統、服務流程全面的升級，並期待跟大家趕緊見面。前述的兩家壽險公司也皆稱將對系統進行升級，在此期間無法投保。

　　“如果僅僅因為系統升級而主動停售長達兩個月的産品，正常的保險公司都不會這麼做。”一位業內人士表示。

　　事實上，不僅上述險企的萬能險銷售停滯，進入三季度以來，多家險企的萬能險紛紛下架。“雖然保監會沒有公開發文要求險企停售萬能險，但其監管肯定更嚴格了，或許下達了內部指示，否則險企不會主動放棄網銷火爆的萬能險。”該人士分析道。

　　打開淘寶萬能險頻道，記者發現目前在售的産品僅有4款，前海人壽和利安人壽的萬能險銷售首頁均未出現“預期年化收益率”等字眼，另外兩家險企的産品則仍有相關字眼，其中一款的預期年化收益率為6%，另一款的預期年化收益率為5.25%。而從銷售情況來看，預期年化收益率的産品顯示已有839330人購買，不同收益率的兩款産品的買家分別為489人和1555人。

　　不過，記者發現，儘管部分險企的産品未出現在萬能險頻道，但在其他頻道卻又銷售。例如，某險企在淘寶理財頻道中銷售一款“愛情保險”，就出現了“累積預期收益率25%+最高60萬元意外保障”的銷售用語。

　　該人士表示，網銷萬能險“剎車”對部分險企尤其是嚴重依賴該渠道的險企影響巨大，但目前仍有部分險企銷售不規範，預計在正式的網際網路保險監管文件出臺之前，這些險企的銷售難以恢復，情況難以好轉。

　　如何翻身

　　三季度遭遇市場滑鐵盧的萬能險能否再打翻身仗，重現曾經的輝煌？接受記者採訪的人有的仍然看好其前景，也有的認為傳統型萬能險市場前景不妙，險企要重拾市場需要依賴完善的制度以及有力的創新。

　　看好者認為，當前網銷萬能險“剎車”的主要原因是市場缺乏相關法律依據，銷售不規範，這一現象有望隨著《網際網路保險業務監管暫行辦法》正式發佈而有所改變，目前，該《辦法》正在業內徵求意見，有望于年內正式發佈。同時，針對萬能險的費率改革工作也正在密切推進，最低保證利率有望突破2.5%的限制，對銷售形成利好。

　　不過，也有人指出，在銀行理財産品、貨幣基金等多種理財産品的衝擊下，萬能險尚未擺脫尷尬地位。從投資的角度看，不少萬能險由於初始費用高等原因，真正進入投資賬戶的保費較少，從而拉低了投資收益；同時，隨著消費者投資渠道的多樣化，萬能險的投資優勢並不明顯，這也會影響其銷售。從保障的角度看，萬能險大多只提供額度較低的身故保障金，保障作用不明顯。

　　也正因如此，正在業內徵求意見的新版萬能險精算規定提出了兩個重要改變，即降低萬能險的初始費用，提高其死亡風險保額，從投資和保障兩方面對其地位加以改善。“無疑，老款萬能險産品勢必要逐步退出市場，而各險企要重拾市場就必須研發新産品，在符合規定的前提下不斷創新。這有賴於新版萬能險精算規定的正式發佈，因此，短期內萬能險市場可能還會呈下滑態勢。”某壽險公司精算負責人表示。

　　 (記者 冷翠華)