買銀行理財産品的收益率，比定期存款的利率高。在此次降息以前情況是這樣，而現在就不一定了。昨日，重慶晚報記者從市內部分商業銀行了解到，眼下辦五年期存款，獲得的收益可能比買銀行理財産品還要高。

　　5年期存款利率最高5.4%

　　儘管當前投資渠道較多，但將資金存銀行定期還是很多人的重要理財手段，來自人民銀行重慶營業管理部的數據表明，截至今年1月末，全市人民幣住戶存款餘額11066.2億元，同比增長5.5%。其中活期存款當月減少38.9億元，定期及其他存款當月增加120.5億元。而市內多家商業銀行傳出的資訊表明，因為存款利率最高可在基準利率基礎上上浮30%，再加上央行取消了五年期存款基準利率，所以實際上中長期存款收益率已經達到或超過5%。

　　來自重慶銀行的資訊顯示，從今年3月3日起，該行五年期儲蓄整存整取利率已調整為5.4%。而在今年3月1日(此次降息首日)，該行公佈五年期儲蓄整存整取利率為5.1%。除了重慶銀行，還有多家商業銀行的五年期儲蓄整存整取利率在5%及以上，如漢口銀行五年期儲蓄整存整取利率為5%，成都銀行為5.1%，重慶三峽銀行為5.4%，恒豐銀行為5.225%。

　　雖然當前五年期儲蓄存款的收益看似不錯，但是在辦理時千萬別忘貨比三家。重慶晚報記者了解到，在市內商業銀行中，五年期存款利率最低的為3.75%，最高的為5.4%，以存款10萬元為例，五年的利息差距高達8250元。

　　多款理財産品收益偏低

　　一些理財專家認為，在當前可能處於降息通道的情況下，選擇中長期存款比直接購買銀行理財産品，得到的收益可能更高。

　　重慶晚報記者了解到，市內商業銀行發行的理財産品，多是投資期限在100多天至幾十天的不等，鮮有中長期理財産品。某國有商業銀行資訊表明，該行一款號稱元宵節專屬特供理財産品，投資期限為122天，給出的預期年化收益率為5.2%；某股份制銀行的消息也稱，該行最近正在銷售的一款理財産品，投資期限為6個月，預期年化收益率為4.6%。在市內商業銀行中，預期年化收益率比五年期存款最高利率低的理財産品還不在少數。

　　在國內一些地區，個別銀行五年期存款利率還要高，據國內媒體披露，有一家外資銀行給出的五年期存款利率，一度高達8%左右。市內金融機構人士認為，此舉説明在利率市場化推動下，五年期存款沒有基準利率限制以後，各家商業銀行在五年期存款方面已經開始較勁了。

　　兩原因拖累理財産品收益

　　或許有人會指出，五年期存款要比這些銀行理財産品的期限長得多，投資期限不同，怎麼具備可比性？其實不然。專業人士表示，一方面，當降息週期剛開始時，投資者選擇投資産品時，應該選擇中長期産品來鎖定未來收益，而現在可能正處於降息週期的前端。此時若選擇買投資期限在一年甚至更短的理財産品，一旦在理財産品存續期內央行再次降息，該産品到期以後再進行投資，新的産品預期年化收益率可能更低。

　　另一方面，購買一款理財産品時，申購以後可能要好幾天才開始計算收益，到期以後又有好幾天的清算時間，前後加起來就會有較長一段時間使得資金閒置，再加上新舊理財産品在銜接上可能存在空檔期。這就使得理財産品的實際收益被平攤得更低。

　　兩種理財方式特點大比拼

　　當前辦理五年期定期存款，最終收益可能比部分銀行理財産品高，但是銀行理財産品和定期存款也各有適用的對象，各有各的特點。

　　-銀行理財産品：

　　需要空閒時間打理，每款産品到期後要及時申購新産品；期限相對較短一些，資金的流動性可能要高一些。存在一定的風險。

　　-五年定期存款：

　　投資期限長，無須考慮新舊産品的接續問題；期限相對長一些，資金的流動性較差。目前不存在風險。