11月21日，央行降息，金融機構一年期貸款基準利率下調0.4個百分點至5.6%；一年期存款基準利率下調0.25個百分點至2.75%，同時結合推進利率市場化改革，將存款利率浮動區間的上限由存款基準利率的1.1倍調整為1.2倍。次日，大中小型銀行紛紛火速推出調整後的利率，悉數在新存款基準利率的基礎上上浮利率，攬儲大戰打響。有人稱之為“難得的逆反一致”，因為這是首次在央行降息後上浮利息之舉。存款歷來是銀行間必爭之利，尤其是在網際網路貨幣基金衝擊下，銀行存款規模首降之時，存貸比不得高於75%的“緊箍咒”束縛中，保衛存款現在成為擺在各家銀行面前的一道現實難題。

　　上浮利率成“統一行動”

　　上浮存款利率已成為各銀行的統一關鍵詞，而上浮力度最大的還是城商行，多數城商行均按1.2倍的上限一浮到頂。如南京銀行、寧波銀行等多家銀行，活期、一年期、三年期的存款利率均上浮20%。

　　除了城商行，8家上市股份制銀行，也已全部宣佈新的存款上浮標準，其中幅度最大的平安銀行，各類存款均按基準利率1.2倍上浮。再如中信銀行，一年期以內浮動上限為1.2倍，兩年期以上，上浮10%。

　　甚至連一向低調的工農中建交國有五大行，也已上調部分存款利率，但上浮空間不大，保持相對較低利率。網站資訊顯示，目前五大國有行三個月、半年、一年期、兩年期、三年期、五年期定存利率均為2.6%、2.8%、3%、3.5%、4%和4.25%。

　　中國銀行首席經濟學家曹遠征昨日對新京報記者表示，央行非對稱降息的同時，又將存款利率上浮空間擴大到1.2倍，這意味著各家銀行擁有更大的自主定價權。為了挽留儲戶，各銀行紛紛抬高存款利率打響存款保衛戰。

　　存款流失 存貸比待調整

　　“各家銀行紛紛上浮存款利率無疑是防止存款流失的無奈之舉。”交通銀行首席經濟學家連平對新京報記者表示，在利率市場化改革、網際網路金融以及金融脫媒的衝擊之下，銀行存款流失嚴重，銀行不得不抬高存款利率以吸引儲戶。

　　不過，連平認為，銀行存款流失已是大勢所趨，無法逆轉。今年以來，銀行存款增速不斷下降，未來會進一步加劇。

　　在網際網路金融、利率市場化等衝擊之下，今年以來，銀行存款搬家嚴重，並出現首度下降。

　　央行最新數據顯示，中國銀行業三季度的存款為112.7萬億元，減少了9500億元，這是自1999年以來，存款首次下降。Wind數據統計顯示，截至今年9月末，16家上市銀行的銀行存款總額為75.62億元，較今年半年報的77.13萬億元，減少了1.51萬億元，環比下降1.97%，其中有13家銀行存款減少。

　　在上市銀行中，除了寧波銀行和南京銀行兩家城商行以及建設銀行，三季度存款餘額比二季度增加外，其餘13家銀行均呈現存款下降的局面。而在存款下降的13家銀行中，工商銀行存款流失規模最大，達到3884億元，其次是中信銀行，達到1775億元。

　　隨之而來的是銀行存貸比的升高。最新數據顯示，9月份銀行業存貸比為70.6%，其中建行、交行更是逼近75%的監管上限。但在此過程中，銀行的總資産並沒有發生太大的變化。

　　有關調整存貸比的呼聲再次響起。業內專家認為，銀行是“戴著鐐銬跳舞”，存貸比亟待調整，調整存貸比計算口徑，放鬆存貸比考核指標的嚴格程度，並推進修訂法律的工作。

　　連平稱，接下來監管層或許考慮進一步調整存貸比，甚至取消存貸比對銀行的束縛。雖然銀行一般性存款在下降，不過，銀行同業存款在增加，未來不排除把同業存款放在分母上，減少存貸比對銀行造成的壓力。

　　分析稱利率市場化又進一步

　　央行降息，各家銀行選擇上浮。11月22日，各家銀行火速公佈最新存款利率，均在“新基準利率”基礎上有所上浮。不過，各家銀行在上浮存款利率10%甚至20%之後，存款利率並沒有比央行降息之前高，甚至低於降息前的利率。

　　工行、農行、中行、建行、交行、招行步調一致，1年期定期存款利率均為3%，與央行降息前的基準利率等同，不過仍低於上述銀行此前的掛牌價3.25%；兩年期定期存款利率3.5%，低於降息前的基準利率及掛牌價3.75%，三年期定期存款利率4%，仍低於降息前的基準利率和掛牌價4.25%，五年期基準利率4.25%，遠低於調整前的4.75%。

　　不過，股份制商業銀行、城商行將利率上浮到頂，略高於央行降息前的基準利率。存款利率最高的是平安銀行、寧波銀行和南京銀行等，1年期利率達3.3%。

　　在中國銀行首席經濟學家曹遠征看來，這是由銀行自身經營狀況決定的，也是市場機制的表現。對於規模較小的銀行來説，願意上浮20%，以更高的資金成本來獲取更多的存款。而規模較大的銀行，則由於自身存款充足以及經營優勢，選擇上浮較小幅度。

　　“利率市場化也給了小銀行與大銀行競爭的機會，”曹遠征説，央行將存款利率上浮區間由基本利率的1.1倍擴大至1.2倍，這是向利率市場化又邁進一步，讓銀行擁有更多的自主定價權。未來隨著存款利率的完全放開，銀行間存款利率競爭將更加激烈。

　　中央財經大學銀行業研究中心教授郭田勇則表示，降息後不同銀行給出的不同利率定價，正是利率市場化的表現，而各家銀行的定價需要考慮包括資金鬆緊狀況、網點業務能力、客戶年紀等綜合因素，“如果各家銀行都上浮到頂，那就失去鼓勵市場定價的意義了。”

　　■ 理財建議

　　息差明顯存款貨比三家

　　儘管“央媽”下調存款基準利率0.25個百分點，但還為存款打開了一扇窗，允許各大銀行自11月22日起，可將存款利率在“新基準利率”的基礎上最高上浮20%。22日，各家銀行火速推出調整後的存款利率，均在“新基準利率”的基礎上選擇上浮，只是幅度大小不同。

　　比如，同樣是5年期定期存款，五大國有銀行的利率為4.25%，南京銀行最高可達5.4%，而浦發銀行、興業銀行只有4%，息差高達1.4%。而對於3年期存款來説，平安銀行、寧波銀行、南京銀行等高達4.8%，五大行僅有4%。

　　不難發現，央行降息之後，各家商業銀行的存款利率差異明顯，儲戶有機會“貨比三家”了。如果以一年期100萬元存款為例，利息最多可以差3000元。

　　王女士對新京報記者表示，由於自己並不善於理財，一般將存款定存在大型商業銀行，不過，這次利率調整後，三年期和五年期的存款利率差距較大，願意將存款從大型商業銀行取出來，在規模較小的城商行辦理定期存款。

　　不過，對於85後的李先生和白女士來説，自己的工資卡是五大行之一的銀行，沒有定期存款的習慣，因此，平時銀行卡的錢為活期存款。對於短期存款利率來説，中小銀行優勢並不明顯。加之，自己平時將錢投資于股市和理財産品，因此，並不會因為存款利率差別而換銀行辦卡。