從券商今年5月調研上市公司路徑看,Wind數據顯示,全月累計有超過1000家上市公司接待券商調研,電子、機械設備、醫藥生物三大行業成為券商調研公司密集分佈的領域。從投資角度看,儘管前述三大行業今年以來在二級市場的表現整體較為靠後,但是受行業系列重要會議即將召開等因素提振,諸如蘋果AI産業鏈、機器人等板塊的結構性機遇仍獲看好。
電子、機械、醫藥行業調研熱情高
Wind數據顯示,中控技術今年5月累計接待券商調研68家次,數量在同時期接待券商調研的上市公司中位居第一。從公司披露的調研紀要看,全球化佈局以及海外業務情況、國際化業務未來拓展計劃等涉及企業海外佈局的話題備受關注。
中控技術表示,公司著力部署東南亞、中東、中亞、歐洲、美洲、日本等地區,並通過海外並購、設立海外研發中心、運營中心等方式全面加快公司國際化步伐。目前公司正在積極尋求全球行業高端産品及技術供應商合作落地,不斷拓展國際化生態圈及全球化佈局運營能力。
除中控技術外,宏華數科、工業富聯、安克創新、寧波銀行、萬達資訊、華鐵應急、許繼電氣、銳明技術、生益科技等公司也是券商5月調研青睞的標的,其接待券商調研家次均在40家次以上。從行業分佈情況看,屬於電子、電腦等科技成長方向的標的佔據了不小比例。
工業富聯在接受調研時被問及如何看待AI對公司的賦能、公司未來在AI方面的戰略規劃、公司在AI伺服器領域的行業地位等話題。對此,工業富聯表示,公司將繼續推動AI生態系統的發展及應用,完善全球産能佈局,積極加大研發投入,更好地滿足客戶在新産品開發、快速量産、全球交付等方面的需求,2024年公司將攜手客戶共同推出新一代生成式伺服器。
從行業整體分佈情況看,電子、機械設備、醫藥生物三大行業是券商5月調研公司分佈集中的方向,均有超過100家行業公司接待券商調研;電腦、電力設備、基礎化工、汽車等行業也得到券商關注;煤炭、石油石化等高股息方向較少有上市公司獲得券商調研。
關注蘋果AI産業鏈、機器人等機遇
從二級市場表現看,電子、機械設備、醫藥生物這三大行業儘管今年以來整體表現較為靠後,但是受近期行業重要會議即將召開等因素提振,這些板塊配置價值仍然獲得看好,存在值得關注的結構性機遇。
就電子行業而言,除日前國家大基金三期成立有望給半導體板塊帶來提振外,蘋果即將召開2024年度全球開發者大會也被機構看好將帶來消費電子領域尤其是AI方向的佈局時機。在中泰證券電子行業首席分析師王芳看來,預計iOS 18系統Siri升級、工具類APP AI以及接入OpenAI大模型是此次蘋果全球開發者大會的核心看點,建議重點關注蘋果AI産業鏈;AI也仍是2024年最強賽道,推薦算力海外鏈、國産算力、存儲及先進封裝等相關方向。
機械設備行業中,當前券商較為一致看好機器人方向的佈局價值。消息面上,OpenAI重新組建了此前解散的機器人團隊、特斯拉股東大會即將召開等熱門話題受到市場重視。在光大證券分析師黃帥斌看來,以特斯拉為代表的人形機器人先行者將步入落地期,硬體層面,包括技術方案、産品、廠商定點、訂單、份額在內的一系列事件將逐步確定,從而演化為投資層面的密集催化。
2024年以來醫藥板塊持續調整,行業投資缺少明確主線。對於後市配置,浙商證券醫藥行業首席分析師孫建推薦從長期投資角度出發,依照PB-ROE標準選擇長期基本面優秀、穩定良性增長的標的:“一是央國企改革下,短期業績及長期發展可能超預期、基本面持續改善標的;二是平臺效應逐漸顯現,海外增長曲線清晰,α能力顯著的標的;三是不受投融資影響,受益仿製藥研發高景氣的仿製藥CRO。”
(責任編輯:張紫祎)