中國證監會主席周小川近日在中國證券業協會第二屆理事會會議上説，最近一段時間我國證券市場在法制、規範、監管和法人治理結構等多方面正面臨較大的轉變。他還表示，證券市場的監管必須分層次，要依靠各方面的努力，把整個證券市場的秩序和規範搞好。

    周小川説，當前證券市場面臨的轉變，首先體現在法制和規範方面。他指出，在《證券法》出臺以後，法制建設的速度很快；另外一個是加入世貿組織以後，整個市場的局面就會有重大的改變；再一個值得注意的就是資訊技術的發展將給業務模式帶來很大的轉變。

    其次，在監管方面也有很大的轉變。過去主要注重審批，現在證券市場的監管要強化，要看一個機構的內部控制情況怎麼樣，合規性管理怎麼樣。另外，行業業務技能也有很多轉變，有些東西已經過時了。

    證券市場的轉變還體現在法人治理結構這一方面。證券市場的健康發展與法人治理結構的關係很密切，上市公司要搞好自己的法人治理結構。同樣，證券公司也要建設一個合理的法人治理結構。

    周小川説，從監管的角度來看，證監會主要抓兩頭：一個是看誰業務做得好，再一個就是看誰出錯多，違法違規多。作為證券市場的參與者要儘量往好的隊列裏靠攏，避免出問題。否則，就可能在某些業務方面、許可證方面，包括在人員個人的資格上受到影響，發展的空間就會變小。

    在監管方面，在現有的法律規則範圍內，要給予監管對象壓力，證監會不會護短，要增加控制。總的來講，在證券市場規範化的整個進程中都要強調獎優罰劣，把促進競爭意識以提供好的服務和堅決打擊違法違規更好地體現出來。

    談到證券業協會的作用，周小川説，資本市場的發展將使證券業協會作為自律性組織逐漸承擔越來越大的任務，特別是承擔一些實質性的監管任務。因此，在整個監管和自律的框架裏頭，自律這一塊必將起到非常重要的作用。

    周小川表示，從證監會的角度講，希望盡力提供一個強有力的監管，為發展資本市場和為證券公司在這方面的活動提供好的監管服務。但是，隨著市場的日益複雜化和證券産品的增多，監管必須分層次進行，其中非常重要的就是要依靠證券業協會，依靠大家的努力，把整個證券市場的秩序搞好。

    新華社 2001年04月11日