“康美案”余震初現 國信證券變更定增聯席主承銷商

　　7月12日晚間，國信證券發佈公告稱，公司董事會審議通過議案，不再聘請廣發證券為公司非公開發行A股股票聯席主承銷商，變更為中國銀河證券、紅塔證券。

　　值得注意的是，這是廣發證券繼“康美案”受罰後首家變更聯席主承銷商的投行項目。

　　7月10日晚，廣發證券公告稱，證監會擬對公司採取暫停保薦機構資格6個月、暫不受理債券承銷業務有關文件12個月的監管措施。同時，擬對14名直接責任人及負有管理責任的人員分別採取認定為不適當人選10年至20年、公開譴責、限制時任相關高管人員領取報酬等監管措施，並責令廣發證券對相關責任人員進行內部追責，按公司規定追回相關報酬收入。隨後，廣發證券公佈了廣東證監局的具體處罰人員名單。

　　今年3月2日，國信證券成為第二家落實再融資新規的上市券商，原方案擬募資150億元的定增金額不變，但發行時間、發行價格、發行對象數量以及限售期四個方面內容進行了調整，相關事宜於3月19日提交股東大會審議。

　　第一財經記者注意到，國信證券2019年8月5日定增批文生效，本應到2020年2月4日到期失效，後雖然因疫情突發批復有效期從2020年1月31日起暫緩計算，但之前近6個月時間一直未實施此項非公開發行預案。

　　“更換聯席承銷對國信證券沒什麼影響，但IPO的企業就比較麻煩，重新換保薦機構到項目推進大概要三個月，快的話兩個月也夠。而換保薦機構之前企業已經付給廣發證券的上市費用也很難讓其賠付。” 資深投行人士王驥躍告訴第一財經記者。

　　據Wind資訊統計，以最新公告日來看，廣發證券僅今年上半年推進的IPO保薦項目就達22個。其中創業板項目數量最多，達到6個，主機板、科創板項目各有5個，中小板項目3個。伊萊特能源裝備股份公司項目為廣發證券與中泰證券聯合保薦，其餘21個項目均為廣發證券獨立保薦。

　　另外，廣發證券債券承銷規模較大，據公司2019年年報，2019年全年廣發證券主承銷發行債券1359.29億元，同比上升41.13%。其中，主承銷金額最大的是金融債，達504.84億，其他有公司債(423.34億)、企業債(280.33億)。

　　“因為債券主承銷體量較大，暫停債券承銷業務12個月對廣發證券影響還是挺大的。”王驥躍補充道。