網貸行業的“野蠻生長”已經成為過去時。隨著行業的監管趨嚴，對於網際網路金融行業的專項整治大幕拉起，模式違規、實力不足、風控能力不夠的平臺都將被淘汰出局，網貸行業或許將在今年進入“最嚴酷的冬天”。
在這樣的大環境裏，特別是在去擔保化的大趨勢下，許多P2P平臺將“聯姻”保險公司作為新思路。《證券日報》記者在梳理資訊時發現，目前與保險公司有合作的平臺已超過90家，其中值得關注的是，有20多家平臺引入了履約保證保險。
對此，有網貸業內人士對本報記者表示，“對投資而言，履約保證保險能解決項目違約後償付問題，很大程度降低投資風險。對P2P平臺而言，引入履約保證保險也能起到很好的增信作用。”不過，他同時表示，由於網貸行業風險頻發，而這個險種需要保險公司與平臺的深入合作，因此保險公司對平臺的資質要求很高，目前僅少量平臺“配備”履約保證保險。值得一提的是，本報記者在採訪時有P2P負責人表示，由於不清楚監管部門對險企與網貸平臺合作的態度，因此不希望宣傳與險企的各項合作。
網貸行業開啟淘汰賽
多家平臺“聯姻”保險增信
據網貸之家此前發佈的數據顯示，截至2016年3月底，網貸行業運營平臺總數3464家，正常運營平臺數量為2461家，環比下降了2.30%。這其中，問題運營平臺裏，有47家主動停業。並且隨著監管細則的逐步落地，以及對於網際網路金融專項整治的啟動，平臺淘汰的速度可能會越來越快。
為避免被淘汰，除了比拼硬實力外，如何增信也是許多P2P平臺都在思考的問題，尤其是在去擔保化的大趨勢下。2015年12月28日，《網路借貸資訊仲介機構業務活動管理暫行辦法(徵求意見稿)》明確規定“網路借貸資訊仲介機構不得向出借人提供擔保或者承諾保本保息”。同時，在保險方面，繼2015年年初保監會等五部委發佈相關指導意見要求“發揮信用保證保險的融資增信功能，緩解小微企業融資難、融資貴問題”後，2016年1月29日，保監會更正式為保證保險立下6條新規，規範網際網路平臺保證保險業務。
因此，與保險公司合作，成了許多平臺選擇的新路徑。據數據統計，截至2016 年2 月份，累計P2P 平臺數量3944 家，與保險公司合作的P2P 平臺至少有92 家。其合作産品主要涉及個人賬戶資金安全險、交易資金損失險、融資方抵押財産險、履約保證保險、風險準備金管理安全險等6大險種。而在這些險種中，最觸及網貸業務核心的當屬履約保證保險。
所謂履約保證保險，是指保險公司向履約保證保險的受益人(即債權人)承諾，如果被保險人(即債務人，P2P平台中專指借款人)不按照合同約定或法律規定履行還款義務，則由該保險公司按照保單約定承擔賠償責任的一種保險形式。履約保證保險在國際上是一個相對成熟的産品，但在國內，保險公司對保證保險的合作對象要求較高，主要限定在商業銀行。
雖然與保險公司合作的P2P平臺超過90家，不過據《證券日報》記者統計，引入履約保證保險的平臺只有20多家。天安財險副總裁張宇生此前曾表示，能夠真正為P2P平臺投資者提供安全保障的險種只有“履約保證保險”。此類保險由來已久,一直以來應用於銀行貸款、信託計劃等金融産品中。目前，並非所有平臺都具備和保險公司達成這一合作的能力。一般保險公司需要嚴格挑選P2P平臺，並內部測算認定P2P公司信用評級較高，才會開展後續的産品合作事宜。
保險公司參與大單風控
投資者需確定保單後再投資
與普通的産品不同的是，具有履約保證保險的産品可以查看保單。以P2P平臺蜜蜂有錢為例，近日，該平臺牽手太平財險、長安保險兩家保險公司推出具有履約保證保險的産品。在流程上，借款人首先通過平臺在太平財險投保並通過核保手續，出具承保意向書和生成保單。投資者打開平臺官網，選擇點擊履約保險産品，在産品詳情頁面便可查詢保單號，購買成功後下載理財合同，就可以查看到被保險人名稱、證件號碼。然後，投資者可以登陸太平財險網站點擊“財産保單資訊查詢”進行查詢，輸入投資的標的對應的保單號、被保險人證件號就可以確認是否已投保“貸款保證保險”。
從蜜蜂有錢的官網上，本報記者發現具有履約保證保險的産品確實“搶手”。該産品預期年化收益率為7%，投資期限3個月，目前已全部滿額。這樣的情況不僅發生在蜜蜂有錢，本報記者在諮詢了多傢具有履約保證保險的産品的平臺後得知，具有履約保證保險的産品收益即使較不具備的保險的同樣期限的産品低一些，但是滿標速度也會更快一些。“在P2P行業跑路潮、倒閉潮高發的時期，‘履約保證保險’對投資者來説確實有‘定心丸’的作用，能在一定程度上降低投資風險”，前述業內人士對《證券日報》記者表示。
事實上，P2P平臺與保險公司不僅僅只是投保與被保的關係。蜜蜂有錢CEO袁濤告訴本報記者，如果一個項目的額度較大比如幾億元，保險公司在前期就會介入到平臺的風控當中，即會參與貸前審核階段。對於平臺與保險公司能夠達成合作，袁濤表示，“保險公司與平臺合作履約保證保險前，會對公司的團隊、背景、業務、資金路徑等做深入的調查”。
在保險公司與P2P平臺的合約簽署上，據《證券日報》記者從北京某家平臺與某財險公司簽訂的合約顯示，當發生保險合同下保險事故時，保險公司將按照合同約定，負責向借出人賠償《借款協議》項下借入人應償還但未償還的借款本金及利息。此外，值得一提的是，該合同還特別約定，雙方的合作僅限于平臺上XX系列産品，如果想要再新增産品合作上架，平臺須經過保險公司書面確認。
因此，該平臺的相關人士在接受《證券日報》記者採訪時表示，“投資者在投資提供履約保證保險的平臺時，需要注意辨別是只對個別項目提供保險，還是覆蓋所有項目。同時，投資人在看到‘信用保證險’、‘履約保證險’的字眼時，必須要先確認保險公司‘履約保證保險’的保單，如果平臺無法出具的，都可以認為沒有。”（劉 琪）
