昨日，廣州住房公積金管理中心官網發佈消息稱，本月11日下午《關於申請試行個人住房公積金貼息貸款業務的請示》已經原則上獲得廣州市住房公積金管理委員會同意，並即將徵求公眾意見以完善相關條款。但對於貼息額度、辦理方式等細節，廣州公積金中心暫未公佈。

南都記者從一國有銀行個貸部負責人處獲悉，目前方案已基本敲定，將在廣州2-3家銀行小規模試點，公積金貼息將直接給到銀行，申請者無需特殊條件。據南都記者了解，公積金貼息商貸規模將控制在50億-60億元。

南都記者從一家國有銀行省行個貸部負責人處獲悉，公積金補貼商貸將面對所有貸款人，只認貸款人，與貸款人在哪個樓盤購房沒有直接關係。只要開發商願意接受這種方式就可以。

據悉，在此之前，討論中的貼息方式有兩種，一是購房者與銀行簽訂商業貸款合同，公積金中心反補購房者利息差;二是公積金中心直接貼息銀行，貸款人按照公積金貸款利率供樓。上述國有銀行省行個貸部負責人對南都記者表示，目前敲定的是公積金給銀行貼息，“這種方式比較好操作。”

據南都記者了解，公積金貼息商貸規模將控制在50億—60億元。對此，有銀行個貸人士表示，相較于目前的缺口，該額度並未全面解決公積金額度緊張問題，但能有所緩解。有預測表示，如果按2013年和2014年的公積金貸款平均放款額257億元計算，2015年廣州公積金貸款缺口將達到117億元。

據悉，在具體操作上，與平時市民通過公積金貸款沒有大的差別。但市民同時需要與銀行簽訂多一張協議，一旦逾期情況嚴重，有可能會被取消貼息資格。

其他亮點

公積金廣清互貸

公積金管委會召開的會議還聽取了《廣州住房公積金管理中心關於廣清住房公積金互貸方案的情況報告》，要求公積金中心抓緊做好相關工作。

早在2009年5月，珠江三角洲地區廣州、佛山、珠海、惠州、江門、中山、東莞、肇慶等8個城市已經簽訂協議，啟動公積金異地互貸，2012年互貸城市再增加茂名市。2013年5月原協議已到期，至今仍未續簽。但部分城市仍可互貸，在珠三角互貸城市繳存公積金的職工，仍可在廣州申請。

此前，廣州住房公積金管理中心主任夏衛兵一行就廣清住房公積金互貸業務等確定廣清互貸合作框架。廣清公積金若能互貸，到清遠置業的廣州市民在金融方案上將有更多的選擇，業內預計或將能為廣清交界的樓盤，吸引更多廣州買家。

個人住房抵押貸款證券化

《關於申請試行個人住房抵押貸款證券化的請示》也是該會議審議的議題之一。

方圓地産首席分析師鄧浩志指出，住房抵押貸款證券行業務也就是所謂的“次貸”，利於銀行擴大資金來源、資産擴張能力等，也有利於增加銀行房貸總額度。但和美國“次貸”危機的背景不同，中國仍處在城市化進程當中，住房需求較大，廣州外來人口增速快，住房剛需比例較大，另一方面，目前國內對購房首付比例要求較高，證券化的規模也較小，因此實行個人住房抵押貸款證券化目前比較安全。

焦點1

貼息能否緩解公積金資金壓力?

隨著近年來貸款量的增加，去年，廣州公積金資金一度緊張，實行限額發貸之後，持續多月出現額度遭秒殺。廣州住房公積金管理中心相關人士近日表示，廣州此前積壓的申請，近期已基本消化完畢，春節至今的貸款申請量也較為穩定。昨日南都記者向多家商業銀行了解獲悉，今年公積金額度不足的問題並未得到解決。廣州部分新樓盤甚至明確拒絕公積金貸款，僅接受商業貸款。

據悉，公積金貼息貸款，主要是利用商業銀行信貸資金，發放個人住房公積金貼息貸款，緩解公積金貸款資金流動性不足的壓力。目前五年及以上期商業貸款的基準利率為5.65%，公積金貸款利率為3.75%，利差為1.9%。以個人貸款上限50萬元計算，貸款30年，利差總額為15.6萬元。若通過公積金貼息商貸，15.6萬元的差額將由公積金管理中心承擔。

事實上，在此前，重慶、杭州、廈門、徐州、常州等市也曾用過類似辦法緩解公積金額度緊張問題。

焦點2

公積金貼息後，如何維持收支平衡?

所謂的“個人住房公積金貼息貸款”，指的是公積金中心將牽手銀行，由銀行提供貸款，而商業貸款與公積金貸款之間的差額利息由公積金中心補貼。

以首套房向國有銀行、股份制銀行申請50萬貸款、分20年等額本息還款為例，利率相差1.335%，商業貸款月供3323元，而公積金貸款月供只需2964元，月供相差359元。相當於，公積金中心20年共需補貼85920元。

在公積金貼息後，雖然擴大了貸款額度，但業內也有擔心，會否導致公積金中心收支失衡?大源按揭公司總經理鄭大源分析，商業基準利率為5.65%，目前商業銀行房貸利率普遍打九折，即五年以上房貸利率折後為5.085%，而目前公積金五年以上利率為3 .75%，所以商業利率和公積金利率的差額是1.335%。這意味著，公積金中心每發放一筆貼息貸款，每年需要支出1.335%的利息，而每發放一筆公積金貸款，收益是3.75%。

因此鄭大源認為，公積金中心若能根據廣州實際的資金情況落地，從公積金自身的資金和成本運營考慮，只要合理地調整公積金放款以及貼息放款的比例，公積金的資金就不會收支失衡。

舉例

首套房貸款50萬元(20年等額本息還款)

國有銀行、股份制銀行貸款月供：3323元

公積金貸款月供：2964元

二者息差：1 .335%

月供差：359元

相當於，公積金中心20年共需補貼85920元

聲音

銀行：暫未收到貼息方案

目前，廣州市內多家國有銀行和股份制銀行稱還未看到公積金中心發出的貼息相關文件或通知。一家股份制銀行零售信貸部門講，該行也關注落實細則，貼息後，銀行的利潤有多少?“很擔心會壓價。”

何為壓價，該名人士直言，便是銀行商業貸款的利率和公積金中心貼息後的利率能否達到一致。南都記者統計目前國有銀行和股份制銀行的首套房和二套房的商業貸款利率可見，部分銀行的首套房商業貸款可以拿到9折優惠，利率為5.085%。“如果公積金中心貼息後，要求銀行給出8.5折的優惠。就會影響銀行的利潤了。”一名國有銀行的相關業務部門解釋，如果利潤太低，銀行應該會控制配合公積金中心的貼息放款數量和名額。

按揭人士：

建議直接補貼給購房者

大源按揭公司總經理鄭大源認為，公積金中心補貼最好能補貼到購房者個人，而不是補貼給銀行。

其認為，如果補貼到個人，申請人停止繳存公積金，公積金中心也可及時停止補貼;如果補貼到銀行，操作上工作量更少，但一旦申請人出現停止繳存、逾期不還貸等情況，與公積金中心有協議關係的是商業銀行，公積金中心對個人的約束則較難。

房地産業內人士：

選擇貼息者未必有很多

方圓地産首席分析師鄧浩志認為，目前廣州有相當一部分樓盤存在“軟性抵抗公積金”的情況，比如給商業貸款的客戶有更優惠的利率等，因此在實際操作中，部分市民可能還是會選擇商業貸款。

有仲介人士認為，如果審批、放款沒有提速，開發商或賣家對公積金的接受程度不高，剛需人群還是較難享受到實惠。

（來源：南方都市報）