中小銀行改革愈發呈現抱團取暖之勢。近日,銀保監會官網披露消息顯示,銀保監會已批復《關於遼沈銀行吸收合併營口沿海銀行、遼陽銀行及營口沿海銀行、遼陽銀行解散的請示》。自去年以來,四川、雲南、山西、陜西等地均出現中小金融機構合併重組,還有一些地區設立了新的城商行。
業內專家分析認為,在金融業供給側結構性改革加快推進的大背景下,中小銀行合併重組,一方面有助於整合資源、取長補短,另一方面,也須正視中小銀行發展中存在的“沉疴頑疾”,深化改革,切實提升資産品質,築牢風險防範的底線。
自救與他救
近年來,受行業加速轉型的影響,以及新冠肺炎疫情等衝擊,部分中小銀行不良率攀升,資本金補充壓力較大。為化解不良資産,及時“補血”,除了多渠道攬儲,有一定市場融資能力的中小銀行還選擇了發債、定增等多種方式,甚至有些推出了“補血套餐”。
今年9月以來,湖南湘鄉農商行、安徽望江農商行、安徽樅陽農商行以及山東龍口農商行均在定增方案中推出“認購股份+購買不良資産”的“補血套餐”。如湖南湘鄉農商行以1元/股的價格發行新股,同時,認購方需另行支付1元/股用於購買該行不良資産。
銀行之所以推出定增“套餐”,主要是為了儘快處置不良資産。安徽望江農商行在定向發行説明書中提到,截至2021年6月30日,該行資本充足率、不良貸款率、撥備覆蓋率指標分別為8.63%、6.08%、90.06%,“報告期內公司上述監管指標持續改善,但仍未達到監管要求。雖然,公司目前沒有因上述監管指標不達標受到監管部門的處罰,但不能排除未來因監管指標不達標而被監管部門處罰的風險”。
光大銀行金融市場部宏觀研究員周茂華分析認為,部分中小銀行補充資本壓力較大,同時不良處置渠道較少,加上監管出於防範風險的考慮,要求機構壓實風險責任,中小銀行千方百計補充資本金也就不難理解了。
有市場融資能力的中小銀行無疑還是幸運的,另有少數銀行股權在拍賣中多次流拍,已經到了“無人問津”的地步。公開資訊顯示,9月25日,阜新銀行1.65億股股權二次拍賣因無人出價再度流拍。2020年該行凈利潤僅為0.18億元,同比下滑超過九成。另外,佔營收比例較大的利息凈收入下降了62.47%。
經營業績指標下滑直接影響到該行的資産品質,也讓市場資金望而卻步。據市場機構統計,今年以來已有110多家中小銀行股權因多次流拍而進入“變賣”階段,且“變賣”過程中有近半數因無人問津而導致交易失敗。
然而,對於阜新銀行來説,也不全是壞消息。此次銀保監會批准籌建的遼沈銀行,要將遼寧省內的12家城商行進行合併,最先被兼併的就是遼陽銀行和營口沿海銀行,而包括阜新銀行在內的其餘10家也將在未來兩年內逐步被兼併重組。
業內專家認為,近兩年,監管部門多次提到一些區域銀行存在公司治理水準不高、業務發展定位不清、風險管控能力不足等問題。在此背景下,推動中小銀行化解存量風險,整合資源提升經營效率,改革重組是一個重要的方向,區域銀行合併重組或將加快。
重生,還是輪迴?
2019年,銀保監會發佈了一份《關於對部分地方中小銀行機構現場檢查情況的通報》,對中小銀行的風險管理問題進行了梳理,列舉出公司治理不健全、股東股權管理不規範、全面風險管理及內部控制要求落實不到位、違規辦理信貸業務和處置不良資産及表外業務、同業業務、理財業務等8個方面的風險問題。
劍指“沉疴頑疾”,為整頓行業秩序,防範化解風險,推動金融更好支援實體經濟發展,相關部委和各地金融管理部門近年來在規範中小銀行業務、推動完善公司治理方面持續發力。推動中小銀行改革重組成為重要的方向。銀保監會副主席曹宇去年在國新辦新聞發佈會上公開表示,“大家會陸續看到中小銀行的改革重組工作力度比較大,特別是進行市場化重組這方面的力度和措施會比較多。銀保監會將對中小銀行實行差異化的監管政策,為中小銀行改革重組創造有利的條件”。
與此同時,業內專家指出,並非出現風險的銀行才會考慮合併,從長遠發展角度出發,有些銀行選擇合併重組是為了更好應對行業轉型和市場競爭。
記者注意到,中小銀行之間的合併重組其實並非近年才有。以城商行為例,2005年成立的徽商銀行就由原合肥市商業銀行吸收合併安徽省內蚌埠、淮北、馬鞍山、蕪湖、安慶5座城市的商業銀行和其他7家城市信用社重組而成。2007年成立的江蘇銀行由江蘇省內無錫、蘇州、南通、常州、淮安、徐州、揚州、鎮江、鹽城、連雲港等多個城市的商業銀行合併重組而來。2019年,江蘇銀行資産規模突破2萬億元關口,僅次於北京銀行和上海銀行。成立14年間,江蘇銀行資産規模增加了近12倍。
“中小銀行合併重組能夠更好地應對市場競爭。”國家金融與發展實驗室副主任曾剛表示,並非出現經營風險的銀行才會考慮合併重組,合併重組也是一些銀行的發展策略或者戰略選擇,能夠優化金融資源配置,提高服務實體經濟能力。
現實中,也可能出現重組失敗的案例。中國人民銀行研究局局長王信指出,一些地方政府在缺乏足夠財力的情況下,為了處置風險,簡單化地“並大堆”,搞“拉郎配”,反而容易産生負面影響,引發其他風險。
警惕“拉郎配”風險
中小銀行合併重組不是簡單的1加1等於2,要重新實現資源的優化配置,提升服務實體經濟效率,中小銀行還需要苦練內功,首先是要儘快適應新的監管環境。
近日,銀保監會公佈了《商業銀行監管評級辦法》,更加強調公司治理、數據治理等定性因素的作用,並相應減少資産品質、盈利狀況等定量因素的權重。由此得到的監管評級結果作為監管機構衡量商業銀行經營狀況、風險管理能力和風險程度,進行差異化監管的主要依據。東方金誠金融業務部分析師吳仁迪分析認為,根據新的評級辦法,城商行和農商行中的部分銀行存在一定的監管壓力,業務擴張可能受到限制。
而去年以來,受監管政策調整影響,中小銀行攬儲環境發生很大變化,資本金不足成為困擾眾多中小銀行的普遍問題。監管部門鼓勵中小銀行多渠道補充資本金。銀保監會政策研究局負責人葉燕斐近日公開表示,中小銀行改革很重要的一個方面就是補充資本金,補充資本金之後,他們才能更好地支援鄉村振興,支援小微企業。
對於由地方主導的中小銀行合併重組、“抱團取暖”,監管部門也持鼓勵的態度。光大證券金融業首席分析師王一峰認為,由地方政府主導的“抱團取暖”有助於壓實地方責任,通過完善公司治理、健全風控體系,金融資源重新優化配置,有助於穩定地方金融供給能力,另外,通過地方注資也提升了銀行體系的穩定性。
如在遼沈銀行的合併重組中,中小銀行專項債就發揮了很大的作用。根據中國債券資訊網披露的文件,遼寧省通過發行中小銀行專項債的方式,募資100億元,由遼寧金控集團注入新設的城商行作為資本金,同時,新城商行吸收合併2家銀行後,資産總額達到2599億元。
去年11月成立的四川銀行也採取了類似新設合併的方式。以攀枝花市商業銀行和涼山州商業銀行為基礎合併新設四川銀行。新銀行註冊資本金300億元,引入28家投資者,成為四川省首家省級法人城市商業銀行。
專家提醒,財力不足的地方在推動中小銀行合併重組中,要避免小車拉大磨,也不能搞“拉郎配”。王信認為,“拉郎配”可能會讓立足本土、小而精的農信社受到打擊,不利於農信社下沉重心,專注“三農”和小微金融服務。
在業內看來,中小銀行合併重組雖然呈現加速的趨勢,但要堅持市場化、法治化的方向,充分考慮參與各方的意願,協調好股東之間的利益分配。同時,持續完善公司治理體制機制,強化內控風險管控。如此“抱團”,才能真正實現“取暖”的效果。
(責任編輯:王擎宇)