該行上半年不良貸款生成率和生成額同比雙雙上升。同時,租賃和商務服務業不良率高達2.85%,較去年末上升2.39個百分點;不良貸款金額為41.46億元,較去年末的5.76億元暴增6.2倍
零售業務領先的招商銀行(600036.SH)今年上半年交出的業績答卷表現尚佳,不過其中透露出的一些問題也值得關注。
近期,《投資時報》攜手標點財經研究院對50家在A股和港股的上市銀行2019年中報進行了統計,並製作出《上市銀行盈利增速榜》。數據顯示,招商銀行上半年實現歸屬股東凈利潤506.12億元,同比增長13.08%,增速在50家銀行中排名第20,在股份制上市銀行中居第四。
該行期末不良貸款率為1.23%,較去年末下降0.13個百分點,資産品質保持穩定。不過,《投資時報》研究員發現,其上半年不良貸款生成率和生成額同比雙雙上升,與2018年這兩項數據皆下降,形成較為明顯的反差。
雖然招行不良率有所下降,但信用卡貸款不良率較2018年末上升,租賃和商務服務業不良率更是上升2.39個百分點至2.85%,不良貸款金額較去年末暴增6.2倍。
數據同時顯示,上半年,招行凈利息收益率同比上升16個基點。不過,二季度凈利息收益率較一季度低3個基點;該行報告期活期存款年日均餘額佔客戶存款年日均餘額的比例,較去年同期下降1.72個百分點。招行稱,息差下降係二季度市場流動性較為寬裕使然,市場收益率下行較為明顯。近日央行決定下調金融機構存款準備金率0.5個百分點,市場普遍認為流動性較此前將更寬鬆。
《投資時報》研究員注意到,上半年末,招行前十大單一借款人中有四家房地産公司,合計貸款金額為386.21億元,較2018年末這一數據大增50.32%。這與當前多數銀行收緊房地産企業貸款的方向,頗為不同。
不良貸款生成率上升
不良貸款率似乎習慣上成了衡量銀行資産品質的關鍵指標,實際上,還有一個非常重要的指標值得注意,即不良貸款生成率。
中報顯示,招行上半年新生成不良貸款230.59億元,較2018年上半年增加71.42億元,不良貸款生成率(年化)1.20%,較2018年上半年上升0.28個百分點。
這兩個指標反映出資産品質的潛在風險。
從年報來看,招行貸款不良生成率、生成額雙降。2018年該行新生成不良貸款352.78億元,較2017年下降3.45%;不良貸款生成率1.01%,較2017年下降0.15 個百分點。
據招行披露,上半年,從業務大類看,該行公司貸款、信用卡不良生成額、不良生成率同比有所上升;從行業看,租賃和商務服務業,交通運輸、倉儲和郵政業等行業不良生成額、不良生成率同比上升;從客群看,大型、中型企業不良生成額、不良生成率同比上升。
另外,雖然上半年末招行整體不良率下降,但部分業務的不良風險卻值得警惕。
其中,信用卡貸款不良率1.3%,較去年末上升0.19個百分點。招行稱是受共債風險等外部因素影響。租賃和商務服務業不良率更高達2.85%,較去年末大幅上升2.39個百分點,不良貸款金額為41.46億元,較去年末5.76億元暴增6.2倍。
招行稱,受宏觀經濟下行、個別對公大戶不良生成等因素影響,報告期內租賃和商務服務業,電力、熱力、燃氣及水生産和供應業,交通運輸、倉儲和郵政業等部分行業的不良率有所上升。
上半年末,招行次級類貸款出現較大幅度增長,額度為172.64億元,較2018年末增加37.38億元,增長27.64%。
《投資時報》研究員還發現,招行信用減值損失330.64億元,同比增長5.2%。其中金融投資減值損失為17.37億元,同比大增37.97%,表外預期信用減值損失更是出現暴增,由2018年同期的-1.66億元轉為上半年的17.4億元。
十大單一借款人現四房企
今年以來,監管部門強調銀行要合理控制房地産貸款投放,加強對經濟社會發展重點領域和薄弱環節信貸支援。
招行在半年報中也表示,該行積極應對外部宏觀經濟變化,強化對房地産行業等重點領域的風險管控。響應國家房地産等政策導向,動態調整內部信貸政策。
不過,上半年末,該行前十大單一借款人中有四家房地産公司,多於2018年末的三家;合計貸款金額為386.21億元,較2018年末大增50.32%;佔前十大單一借款人貸款總額的34.18%,較2018年末高出8.93個百分點;佔貸款總額的0.9%,高於2018年末的0.66%。
截至今年上半年末,該行境內公司房地産廣義口徑風險業務餘額4919.71億元,較去年末增加74.24億元,其中,境內公司房地産貸款餘額2743.11億元,較去年末增加291.90億元。
報告期末,該行境內公司房地産領域資産品質良好,不良貸款率0.38%,較去年末下降0.71個百分點。不過,招行未披露其公司房地産貸款不良貸款生成率這一動態指標。
招行稱,由於2019年上半年房地産企業信託和債券等融資渠道有所收窄,且近期相關政策有進一步收緊態勢,可能會對部分中小房企和高杠桿房企帶來一定資金壓力。招行表示,該行將持續對房地産客戶及區域資産結構進行調整,預計在宏觀環境及産業政策無重大變化的情況下,該行房地産領域資産品質將保持相對平穩。
(責任編輯:李嘉玲)